облигации

Эмитент находится в процессе регистрации трёхлетнего выпуска облигаций серии Хромос Инжиниринг-БО-03 объёмом 250 млн рублей в рамках уже согласованных лимитов.

Компания подала соответствующее заявление и пакет документов на биржу. Информация об этом была раскрыта на странице эмитента на сайте Интерфакс. Решение о целесообразности размещения, дате торгов и точные параметры выпуска будут опубликованы позднее. Предварительно известны срок обращения — 1080 дней, номинальная стоимость — 1000 рублей за одну облигацию.

В настоящее время в обращении бумаги двух выпусков, БО-01 на 500 млн рублей и БО-02 на 250 млн руб.

В марте рейтинговое агентство «Эксперт РА» присвоило ООО «ХРОМОС Инжиниринг» рейтинг на уровне ruBB со стабильным прогнозом.

Об основных результатах операционной деятельности компании, итогах торгов на вторичном рынке по шести биржевым выпускам облигаций и выплате купонов за прошедший месяц — в обзоре Boomin.

Ключевые события

Повышение ESG-рейтинга

1 ноября 2024 г. АКРА повысило ESG-рейтинг АО «Коммерческая недвижимость ФПК «Гарант-Инвест» до уровня ESG-4 (ESG-AA). ESG-4 — очень высокая оценка в области экологии, социальной ответственности и управления, которая подразумевает, что компания уделяет повышенное внимание этим вопросам. Оценка обусловлена приемлемыми показателями «Гарант-Инвеста» в области воздействия на окружающую среду и достаточно благоприятными показателями в сфере социальной ответственности по сравнению с компаниями-аналогами. Кроме того, компанию отличает наличие политик и процедур в области управления большинством отраслевых ESG-рисков, а также относительно высокий уровень соответствия лучшим практикам. Агентство положительно оценивает наличие опыта выпуска «зеленых» финансовых инструментов. «Гарант-Инвест» является первым в России эмитентом «зеленых» облигаций в сфере недвижимости. Компания разместила и погасила уже два выпуска облигаций на Московской бирже в Секторе устойчивого развития и планирует разместить третий в будущем.

• Сегодня ПКО «Служба защиты активов» (СЗА) начинает размещение дебютного выпуска трехлетних облигаций серии БО-01 объемом 100 млн рублей. Ставка купона установлена в размере 31% годовых на весь срок обращения, купоны ежемесячные. Ценные бумаги включены в Третий уровень листинга Московской биржи. Присвоенный регистрационный номер — 4B02-01-00203-L. Облигации предназначены для квалифицированных инвесторов. По выпуску предусмотрены call-опционы через 1 и 2 года. Организатор — ИК «Иволга Капитал». Эмитент имеет действующий кредитный рейтинг на уровне ВB-|ru| со стабильным прогнозом от НРА.

• Птицефабрика «Павловская» зарегистрировала дебютную программу биржевых облигаций серии 001P на Московской бирже. Присвоенный регистрационный номер программы — 4-00198-L-001P-02E.

• «Глобал Факторинг Нетворк Рус» 11 декабря начнет размещение выпуска четырехлетних облигаций серии БО-06-001P объемом 150 млн рублей.

ООО «Глобал факторинг нетворк Рус» предоставляет услуги электронного регрессного факторинга региональным производственным и торговым компаниям из сегмента МСБ преимущественно на территории Центрального, Уральского, Приволжского и Дальневосточного ФО.

Старт размещения 11 декабря

• Наименование:ГлобалФ-001P-06
• Рейтинг: В+ (Эксперт РА, прогноз «Стабильный»)
• Купон: 31.00% (ежемесячный)
• Срок обращения: 4 года
• Объем: 150 млн.₽
• Амортизация: да (4-12 по 1.5%, 13-42 по 2%, 43-47 по 4%)
• Оферта: нет
• Номинал: 1000 ₽
• Организатор: ИК «Риком-траст»
• Выпуск для всех
• Вся свежая информация по новым выпускам у меня в телеграмм канале.

Коротко о торгах на первичном рынке

9 декабря стартовало и завершилось за один день размещение МОНОПОЛИЯ 001P-02. Выпуск объемом 260 млн рублей был размещен за 5 383 сделки, средняя заявка 48 300,2 рублей.

Коротко о торгах на вторичном рынке

Суммарный объем торгов в основном режиме по 461 выпуску составил 907,3 млн рублей, средневзвешенная доходность — 25,9%.

Следим за объемами торгов в нашем сегменте облигаций: в интерактивном графике, таблице текущих размещений и лучших ценных бумаг по объему торгов, доходности и изменению цен — в ВДОграфе.

Рынок российской недвижимости сейчас переживает непростые времена, и мы считаем, что пройти его смогут только те компании, которые находят новые стратегические ниши. Что лежит в основе стратегии GloraX и что поможет компании показывать результаты выше рынка – рассказывает вице-президент и акционер компании Денис Лебедев. Кратко делимся с вами самым главным из интервью ⬇️⬇️⬇️

🔥 Рынок сейчас непростой, но это открывает возможности для игроков, которые умеют адаптировать свою деятельность к ее условиям.

🔥 Мы сосредоточились на мастер-девелопменте как части долгосрочной стратегии. Наша уникальная компетенция – отбирать самые перспективные локации с точки зрения потенциальной доходности, быстрее всех на рынке разрабатывать градостроительную документацию и создавать уникальные проекты, формируя новую городскую среду в регионах, где растёт спрос на качественное жильё.

🔥 Мастер-девелопмент — это подготовка земельных участков и реализация проектов «под ключ». Мы покупаем землю на ранних стадиях, когда ее стоимость минимальна и в кратчайшие сроки получаем все необходимые разрешения. В общей сложности на это уходит до 12 месяцев. Уже это кратно повышает стоимость проекта. Дальнейшую ценность создает подготовка всей инфраструктуры: инженерных коммуникаций, школ, дорог, парков.

С этим эмитентом всё просто. Тупо денег не даём и всё. Почему?

Контора зарегистрирована 1 июля 2024 года. Истории нет, сайта нет, основной вид деятельности — денежное посредничество.

Учредитель «Совком Секьюритиз» — Международная компания АО «Совко Капитал Партнерс» с 1 млн уставного капитала. И учредила компания новую контору для того, чтобы сократить собственные риски. То есть, если что-то пойдёт со взятыми в долг деньгами «Совком Секьюритиз», «Совко Капитал Партнерс» останется на плаву. Если бы это было не так, то ни что не мешает учредителю новой конторы взять деньги в долг под себя.

Короче, вы поняли, друзья… Экспертное заключение — Хрен им, а не денег. Тут даже ЛИСП не нужен.

Выпущенные Минфином облигации, замещающие суверенные еврооблигации РФ, начали активно торговаться на Московской бирже.

Вчера суммарный оборот только в «стакане» превысил 1,5 млрд. руб. Сформировавшиеся ценовые уровни говорят о том, что ожидаемой многими инвесторами распродажи не случилось!

Практически на всей кривой как в долларах, так и евро, суверенные замещающие облигации торгуются с доходностью 9-10% годовых, так же как торговались суверенные еврооблигации перед началом процесса замещения.

Почему нет навеса предложения?
Не так много держателей ЗО покупали еврооблигации дешевле. В последний год цены на глобальном рынке были довольно близки к 50-60%, сколько и стоят сейчас на ММВБ новые бумаги.
Но главное, на долгосрочные валютные облигации появился спрос.
Для состоятельных инвесторов 10% в валюте — отличная долгосрочная инвестиция!

Могут ли доходности суверенных ЗО вырасти ещё?

С учетом того, что замещение Минфина — последнее предложение валютных облигаций на российском рынке, дальнейшего роста доходностей, скорее всего не будет, если не возникнет риск перехода к нерыночному курсообразованию. Такой риск может появиться в случае глубокого экономического кризиса, но в обозримой перспективе он минимален.