волатильность

Друзья, с чем связаны резкие скачки волатильности??? вот только что на всех ближайщих путах и колах и на ри и си (по нефти нет) резко упала вола, на всех страйках. Как такое может быть? Что, неужели, резко все маркетмейкеры и участники переоценили риски? Пожалуйста, опытные люди, что думаете по этому поводу?

Ответ прост: покупатели волы ;)

Очень волатильненько так бывает. И в связи с этим вопрос — как правильно встречать новости в позиции? Или не стоит вообще их встречать?

Я думал на досуге и пришел к выводу, что нужно их встречать с серьезной положительной вариационной маржой. А как вариант уменьшать позицию, а потом при сохранении прежних условий снова добавлять. Я сам не торгую экстрадей.

Что подскажете?

Вот пост, который по данным крупного американского брокера TD Ameritrade показывает, что после 70% годовых начинает рулить скилл трейдера, а не систем. Как это связано — мне кажется человек лучше примет решения на волатильности после выхода новостей, учтет больше факторов, и возможно его не выкинет из позиции, и он заработает чуть больше, чем алгоритм, который допустим перезайдет хуже.

В последнее время мне очень интересен ажиотаж, которым сопровождается каждое событие в нефтяном секторе. Что решит ОПЕК? Сократятся или увеличатся запасы? Будет ли Россия сокращать объемы добычи? Смартлаб кипит новостями, мнениями и комментариями.

Чем это обусловлено? На мой взгляд, высокой волатильностью на нефтяном рынке второй год подряд. Волатильностью, которая дает неплохие заработки большинству. Но всегда ли так было?  Посмотрите на 2011-2013 годы. Нефть тогда замерла в диапазоне 100-120.  Отсутствие трендов, слабые колебания. И соответственно значительно меньшая возможность заработать.

История показывает, что рынок цикличен. Периоды высокой и низкой волатильности чередуются, на смену тренду приходит боковик, который затем снова сменяется трендом. Как долго продлится текущее состояние, никто не знает. Однако неоспоримо то, что на смену широким колебаниям на нефтяном рынке рано или поздно придет затяжной боковик, который, скорее всего, уменьшит наши прибыли на этом инструменте. А возможно и сильно распилит, уничтожив заработанное.

( Читать дальше )

Голосуем!