www.briefing.com/
www.finviz.com/
www.bloomberg.com/
online.wsj.com/
seekingalpha.com/
www.google.com/finance/market_news
www.marketwatch.com/
dealbook.nytimes.com/
www.theomniguild.com/
www.smbtraining.com/blog/
www.hotstockseveryday.com
www.timothysykes.com/
www.earningswhispers.com/
finance.yahoo.com/ madscan.com/index.php/home/free_stock_screener www.nyse.com/about/listed/lc_ny_industry.html www.nasdaq.com/screening/industries.aspx www.streetinsider.com/ec_earnings.php?q=aa biz.yahoo.com/research/earncal/ www.freestockcharts.com/

Доп. Сайты от комментирующих  пользователей :


limetrader.com  (Мега сайт!)
www.zerohedge.com/
www.vr.mixaro.ru/
www.barchart.com
 

В предыдущем посте почти неделю назад я приводил график временной структуры VIX. Где вы могли видить довольно высокую волатильность практически по каждому месяцу. Но высокая волатильность не означает, что она не может стать ещё выше, и в потверждение этому я привожу текущий график временной структуры:


Видно, что волатильность возросла не только в ближайшем месяце, но и в более дальных.
Дальше. Если посмотреть на улыбку волатильности ближайшего месяца, то можно заметить, что улыбка стала довольно плоской:



Улыбка может становиться плоской в нескольких случаях.
Первое, это падение спроса на опционы пут со стороны крупных инвесторов, так как они уверены в дальнейшем росте рынка и не нуждаются в хеджировании своих портфелей. Но с ростом уверенности на рынке, обычно падает и общий фон волатильности, но этого мы не видим (см. график структуры).


( Читать дальше )

Я собрал все значимые обвалы РТС за последние 13 лет.
Обвалы последних 6 лет пережил лично и помню их причину.
Всего 8 обвалов.



( Читать дальше )

Уважаемый Puh в своем блоге попытался разобраться, «что такое инфляция, откуда она берется, и чем это может закончиться».
smart-lab.ru/blog/17681.php
   Немного удивили многие последовавшие комментарии, которые свидетельствуют скорее о туманном представлении большинством трейдеров сути явления.
 
Не претендуя ни в коей мере на полноту и точность, попробую продолжить тему связи  денежной массы и общей инфляции.
 
Для начала, напомню, что привычные нам деньги — фикция, введенная обществом для оценки товаров и услуг. Причем в настоящее время фикция обеспечивается только политической стабильностью, не золотом, как ранее. В идеале видится удержание национальной валюты в равновесном состоянии, без инфляции либо дефляции. Дефляция может привести к ситуации, когда  люди будут накапливать, сидеть на деньгах, т.к. тенденция все равно к укреплению, зачем куда-то инвестировать, вести бизнес, если и так становишься богаче и богаче? Инфляция приводит к обнищанию населения, увеличению расслоения между людьми. Инфляцию платят бедные, это факт. Состоятельные не сидят на мешках деньгами, они постоянно избавляются от этой ненавистной дешевеющей фикции, засаживаясь в материальные активы, инвестируя в бизнес, скупая заводы. Возьмите того же Керимова, который сделал состояние на фондовом рынке. Разве он сейчас преимущественно в кэше? Нет, понимает, что кэш завтра может стать ничем.


( Читать дальше )

Очередной раз увидел, что у народа периодически возникают неудобства с созданием скринов экрана, могу посоветовать очень удобную прогу, Jing. 
 
Прелесть в том, что сама распознает границы окна, которое выделяешь, не надо совать мышкой по экрану или вырезать кусок экрана в отдельной программе — просто кликнул по графику и сохранил как рисунок.
 
www.techsmith.com/download/jing/thankyou.asp?type=win

1. Существуют адекватные фундаментальные причины для роста цены актива: тюльпаны действительно являются очень красивыми цветами, которые хочет видеть в своем саду каждый мало-мальски порядочный бюргер; многие доткомы  действительно являются очень прибыльными компаниями, а интернет изменит(ил) мир; серебро действительно используется в промышлености все больше и больше.
2. Текущая цена на актив отражает фундаментальные факторы гипертрофированным образом, так что существует значительный разрыв между настоящей и фундаментально-обоснованной («справедливой») ценой: бюргеры сомневаются, стоит ли закапывать в землю то, что лучше хранить в сейфе; даже при сохранении существующих темпов роста выручки нужны десятилетия и столетия, чтобы окупить акции с k ^цена/_{прибыль} равным 500; хотя серебро действительно востребовано современной промышленностью, высокие цены на него значительно снижают рентабельность его использования в производстве.
3. Скопление спекулянтов на длинной стороне в течение длительного периода времени, так что совокупная спекулятивная позиция показывает значительную бумажную прибыль. Как бычий тренд, так и его фундаментальные причины хорошо осознаны большинством спекулянтов, они уже длительное время эксплуатируют бычий тренд и получают прибыль (главным образом – бумажную).
4. Доходность актива постепенно возрастает несколькими последовательными волнами, так что долгосрочный тренд принимает форму параболы. Поскольку по мере созревания пузыря уверенность спекулянтов в росте, а так же их жадность увеличиваются, кривая спекулятивного спроса стремится к вертикали. См. рисунки в конце

Прошу мнения, дополнения, критику.

Лицом к лицу
Лица не увидать.
Большое видится на расстоянье…
----------------------------------------------------
Ну кто ж из нас на палубе большой
Не падал, не блевал и не ругался?
Их мало, с опытной душой,
Кто крепким в качке оставался.
Сергей Есенин.
[1924] ©  http://ilibrary.ru/text/1291/p.1/index.html
Этот пост о техническом анализе!!!
ФА-аналетигам можно не напрягаться! J
К посту от ( 23 июня 2011) http://smart-lab.ru/blog/9091.php#comments
Картинки,- продолжение:



( Читать дальше )