Один из самых распространенных мифов на финансовых рынках это заранее, при планировании сделки,  желаемое соотношение риск/доходность, типа, риск $1, а доходность $3. Причем, планируется это совершенно наивным способом — если цена подошла, например, к локальному лоу и произошел какой-то задерг, намекающий на разворот цены вверх, то вход в длинную позицию считается очень выгодным, потому что можно поставить короткий стоп за локальный лоу и запланировать поход цены до прежнего локального хая, который находится в пять раз дальше чем лоу. И это, якобы, очень выгодное соотношение один к пяти — при неудачном исходе теряем одну единицу, а при удачном выигрываем пять.




Сразу же по этому поводу возникает вопрос — почему решили что цена с одинаковой вероятностью пройдет расстояние или одну единицу вниз, или пять единиц вверх? Только потому что вверху когда то был локальный хай и зрительно напрашивается колебание цены между этими двумя уровнями? На самом деле тут вариантов не два, а бесчисленное множество:
 


( Читать дальше )

 
Правил инвестирования и грамотного поведения на инвестиционном рынке огромное множество. В этой статье речь пойдет об основных и общих правилах инвестирования, которым должен следовать любойначинающий инвестор. Эти правила ровно актуальны для всех сфер инвестиционной деятельности — банковских вкладов, рынка ценных бумаг, паев инвестиционных фондов, страховых взносов, недвижимости и т.д.

Правила инвестирования
Начинающему инвестору необходимо знать и соблюдать следующие правила инвестирования:
ИЗУЧАЙТЕ ВСЕВОЗМОЖНЫЕ ВАРИАНТЫ ИНВЕСТИРОВАНИЯ
Начинающему инвестору, что бы стать опытным и успешным, на первом этапе нужно изучить основные понятия и термины рынка инвестиций, изучить всевозможные виды и варианты инвестирования. Нельзя инвестировать в то, о чем у вас нет четкого представлении. Спрашивайте мнения профессионалов (среди знакомых, на форумах), имеющих немалый  опыт успешного вложения денежных средств. Но будьте внимательны, слушая советы на стороне, не попадите под манипулятивное воздействие. У консультирующих вас людей могут быть свои интересы, и они могут быть не в вашу пользу.


( Читать дальше )

Всем привет! Вот нашел одну интересную статью о интрадей торговле, может кому то будет интересно. 
Bruce Babcock
The Only Way to Day Trade
 
Есть четыре основных принципа, которые должны быть заложены в любую торговую стратегию. Это: 1) Торгуйте тренды, 2) Уменьшайте потери, 3) Дайте прибыли течь, и 4) Управляйте рисками. Для успеха вы должны быть уверены, что ваша стратегия включает все эти принципы.
 
Торговля трендов относится к тому, как вы принимаете решение о совершении сделке. Этот принцип подразумевает, что вы должны всегда входить в направлении существующего движения.
 
 Математический анализ движения цен акций показывает, что они изменяются в основном случайным образом с небольшим трендовым компонентом. Этот научно установленный факт чрезвычайно важен для тех, кто хочет торговать, основываясь на рациональном научном подходе. Это означает, что любая попытка торговать краткосрочные фигуры и методы, не основанные на трендах обречены на провал. Это также объясняет, почему торговля интрадей так дьявольски трудна и почему практически не один практикующий интрадей торговлю трейдер не добивается успеха в долгосрочном плане . Чем короче временное окно, в пределах которого вы оцениваете движение цен, тем меньше в нем трендовый компонент. Движения цен являются фракталами. Это означает, что при уменьшении или увеличении временного окна поведение цен остается схожим. Так, пятиминутки имеют схожий рисунок с часовыми, дневными, недельными и месячными графиками. Эта схожесть в графиках убеждает трейдеров в том, что можно торговать успешно интрадей с теми же подходами, которые с прибылью применяются для торговли на более длинных временных отрезках. Конечно же, они также пытаются применить и те вещи, которые на самом деле не работают на длинных временных отрезках — японские свечи, осцилляторы и числа Фибоначчи.


( Читать дальше )

Ларри Вильямс. Биржевой бюллетень: Февраль 1995, том 32, номер 2
 
Терпение, терпение и еще раз терпение: нервным барышням не место на бирже
 
На первый взгляд, кажется, нет ничего легче, чем делать деньги на товарных фьючерсах. Все, что требуется – поймать движение и держать выигрышную позицию, пока цена не поднимется за облака. Наверняка, почитав эти строки, вы подумали: сказать легко, а выполнить… Да, это верное утверждение.
 
Сейчас я имею длинную позицию по канадскому доллару и короткие по меди и хлопку. Если они долгосрочные, моя цель состоит в том, чтобы держать их долгое время, пока цена на контракты не достигнет сильного уровня поддержки или сопротивления. Это план игры. Вроде просто.
 
На самом деле следовать данному плану очень трудно. Вы должны закрыть глаза на новости и сильные откаты, перестать считать деньги на вашем счете до того, как закроете позицию. Должны, должны, должны… Мало людей обладает способностью удерживать прибыльную позицию в течение длительного времени. Поэтому победителей на бирже немного.


( Читать дальше )

Всем известно, что трейдинг является занятием исключительно индивидуальным. Не зависимо от того, на каким инструментом вы торгуете (Акции, фьючерсы, валюта и тд.). Экран является полем битвы – Ты против Рынка. Не зависимо от опыта торговли и вашего депозита. Чем профессия трейдера отличается от обычной работы менеджера или другого наемного рабочего? Да очень многим! Можно долго перечислять. Но если говорит более узко и конкретно, то работа трейдера подразумевает под собой высокую самоотдачу, уникальный набор навыков и безусловно дисциплину. Не зависимо от того, где и как ты торгуешь, нужно иметь тщательно подготовленный план торговли на день. Ни в коем случае нельзя входить в сделку, услышав совет от аналитика, друга или на улице. Твои сделки – являются результатом выполнения твоего плана. В случае если сделка пошла против тебя, стоит пересмотреть план и проверить его. Для чего это делается? Для того, чтоб исправить свои ошибки. Ошибки, как известно являются лучшими учителями, ведь именно они больше всего запоминаются подсознанием. Получив ожег один раз, вы больше не будите совать руки, куда попало, поскольку уже будете знать, что это опасно. Все точно так же и в трейдинге. Тех анализ может освоить почти каждый, а вот над дисциплиной придется усердно поработать, даже, уже опытному трейдеру. Дисциплина даже более чем, твой аналитический ум, удержит тебя на плаву или в рынке, как трейдера. Ведь именно дисциплина помогает принимать лучшие решения, не отходя от плана. Психологию трейдера так же можно сравнить с психологией спортсмена. К примеру, возьмем бокс. Вы выходите против своего соперника уверенным в себе и своей победе. Вы думаете лишь о победе, а не о деньгах, которые получите после боя. На самом деле, для многих мотивацией являются не деньги. И это очень важно. Торгуя один на один против рынка, трейдер должен стремиться к успеху выполнения своего плана, а не к деньгам. Деньги являются лишь эквивалентом измерения его успеха. Главное не деньги, а выполненный план. Так же возвращаясь к спорту и психологии. Трейдер так же, как и спортсмен испытывает эйфорию, при победе и негатив и расстройство при поражении. От сюда вывод. Зная все паттерны для входа и выхода – это не дает тебе уверенность в торговле. Психология является 80% успеха (напомнило правило Парето 80\20), далее ум и опыт. Дилетантам здесь действительно не место. 

Всем известна история успеха «черепах»: набранные Деннисом люди «с улицы» в течении 1985-1988 годов показывают сумасшедшие доходности:
«Торговые записи показывают, что, например, Джеймс ДиМариа (James DiMaria) заработал в 1985 году 74%, в 1986 — 132%, 1987 — 97% и в 1988 —31%. Выдающийся результат, не так ли? Однако, что более интересно, другие Turtles показали близкие результаты. Поль Рабар (Paul Rabar) принес соответственно 71%, 98%, 90% и 63%, Лиз Чевал (Liz Cheval) — 52%, 135%, 178% и 125%, Джери Паркер (Jerry Park- er) — 129%, 125%, 39% и 49%. И это еще не самые успешные результаты! Куртис Фэйв (Curtis Faith) заработал за четыре с половиной года работы на Денниса 31 млн $. Сам Куртис считал, что его более успешные, ч ем у других Turtles, действия связаны с тем, что по своей молодости, а ему было тогда лишь 19 лет, не испытывал страха.»

В-общем, «картина маслом». Прямо как из советской песни: «Мы рождены, чтоб сказку сделать былью!». Но при внимательном «разборе полетов» выясняется куча «но».

Откуда мы знаем эти цифры? Ну, во-первых, из популярной книги одного из участников Куртиса Фэйва «Путь черепах», об этом же пишет и более независимый исследователь «черепах» Майкл Ковел «Черепахи-трейдеры: легендарная история, ее уроки и результаты». Последняя книга написана с явной симпатией к проекту, но при этом содержит огромное количество статистического материала, на который можно взглянуть и «под другим углом» и этот взгляд, как ни парадоксально, развевает миф абсолютной успешности проекта.

( Читать дальше )

Как и было мною вчера обещано в предыдущем моём топике о стопах,
поскольку означенный топик набрал к настоящему моменту 110 плюсиков
(за что всем плюсовавшим — моя глубочайшая благодарность !), —
публикую здесь несколько разрозненных собственных мыслей
о «переносе стопов в БУ»:

1. Терминология:
Откровенно говоря, термин «БУ» (безубыток) мне ни в малейшей степени не симпатичен… Видимо, сказывается ассоциативная связь с другой аббревиатурой «б/у» («бывший в употреблении»), что, согласитесь, «где-то, как-то» «некомильфо» :)))...
Посему я — для себя — ввёл в употребление иную терминологию:
вместо «переноса стопа в БУ» — «постановка ЗАЩИТНО-ПРОФИТНОГО СТОП-ЛОССА» (в дальнейшем — ЗПСЛ);

2. Целесообразность постановки ЗПСЛ персонально для меня вполне очевидна — разумеется, с учётом того, что я торгую на срочке в режиме дейтрейдинга наиболее ликвидными контрактами
(сейчас — Si, ранее — RI). К примеру, целесообразность постановки ЗПСЛ при открытии позиций в контрактах на платину и — уж тем более -  палладий — для меня вовсе не столь очевидна :)));

( Читать дальше )

Пожалуй, одним из самых необходимых для развития навыков является концентрация внимания. Она необходима повсюду. Где бы вы ни ниходились, какую задачу бы ни решали, вам необходима способность концентрировать своё внимание на задаче. Только так вы можете сопротивиться своему беспокойному разуму, создающему бесконечный поток самых разнообразных, и порой не очень полезных мыслей.
 Концентрация внимания позволяет направить ваше внимание в один узкий пучок, на одну единственную задачу. И это не так просто как кажется. Вспомните, приходилось ли вас садиться за решение какой-либо задачи, или за работу, как ваши мысли уводили вас в другом направлении, лишь бы подальше от этой нудной задачи. И это случается постоянно у тех людей, концентрация внимания которых развита очень слабо. И это уже ближе к рассеянности.
                                                            Важность власти над вниманием.
Мы все знаем, что внимание очень важно, насколько вы обладаете мастерством контроля над вниманием? Это является обязательным для каждого человека, который желает добиться успеха, будь то мелкие шаги или масштабные, будь то в материальном или в духовном мире. Для того, чтобы добиться успеха, вам нужно уметь сосредотачивать ваше внимание, успокоить поток мыслей.


Каждый шаг требует внимания для успешного выполнения. Работа, разговор, беседа, учёба и игры требуют внимания к себе. Даже стирка, уборка дома или приготовление пищи нуждаются в этом, для того, чтобы быть сделаны более эффективно.


Люди не рождаются с властью внимания. Она должна быть разработана. Её развитие и обучение начинается с самого раннего возраста. Мы пытаемся захватить внимание ребёнка, сделав странные шумы. Позже, мы уделяем внимание ребёнку, прочитав ему рассказ. Когда дети растут, они должны сосредотачивать внимание на то, как они учатся или читают. Все эти мероприятия помогут в некоторой степени развивать и сосредоточить власть внимания, но этого не достаточно.


Существуют моменты, когда внимание становится очень сильным, хотя и невольно, и не существует реального контроля над ней. Вы, конечно, познавали опыт в общей сложности пустоты к внешнему миру, когда вы смотрели интересный триллер или читали увлекательную книгу. Это обычно происходит, когда мы заняты, когда мы наслаждаемся и любим.


Эта способность будет полезной, когда она находится под контролем вашей воли. Вы должны иметь возможность решать, где и когда следует сосредоточить внимание. Реальные и эффективные мощности вашего внимания должны быть под вашим контролем, вы должны иметь возможность пользоваться ими всякий раз, когда вам это нужно.


Каждый день вам предоставляется большое количество возможностей для укрепления вашей способности к концентрации внимания. Собственно, все действия могут быть превращены в работе. Удерживайте мысли на том, что вы делаете, пытайтесь сконцентрироваться и не откланяйтесь на что-либо ещё. Верно то, что специальные упражнения для развития концентрации являются необходимыми, но если вы не можете найти время и место для их выполнения, можно обратиться на весь день к приятным мероприятиям. Акцент на что бы вы ни делали, и со временем, ваши возможности будут расти.

( Читать дальше )

«Раз пошла такая пьянка» про стопы, — и я вставлю свои «пять копеек»
(сугубо из личного опыта и понимания проблемы):

1. Стопы В ЦЕЛОМ скорее благо для трейдера, чем зло;

2. Случаются ситуации «в поле дня»,
когда стопы могут принести немалый вред, — например на первой минуте торговли вечёрки (19.00 — 19.01) —
КОГДА ПОРОЙ МЫ ВИДИМ ДИКИЕ СПАЙКИ,
при которых стопы благополучно снимаются,
и ценник возвращается к status quo;

3. Стопы с реверсом (переворотом) — ПОЧТИ ВСЕГДА ЗЛО — т.к. обычно ведут к развитию тильта/гэмблинга;

4. Лично для меня оптимальное соотношение стоп-лосса к тейк-профиту:
1:1,75...
(В целом, чем более «отточена/качественна» торговая система, — тем более «либеральным» (т.е. стремящимся в идеале к 1:1) может быть это соотношение;

5. При первой же возможности желательно переносить стопы в БУ (правда, тут есть масса нюансов, о которых после...);

( Читать дальше )

В этой статье вы найдете 7 важных уроков  трейдера. Знание и понимание их может иметь большое значение в создании сбалансированной торговли  для себя.
 
1. Рынок ничего вам не должен
 
Если вы решили торговать, то вы должны начать свой собственный  путь трейдера.  Никто не может торговать за вас. Научитесь самостоятельно стоять на ногах как можно быстрее. Стать самостоятельным и самому управлять своим депозитом очень важно для достижения положительного прогресса.
 
2. Будьте собой
 
Хорошо извлекать уроки и получать навыки от других трейдеров. Но когда подражание другим становится своего рода навязчивой идеей, вы можете начать отказываться от «настоящего себя». Преодоление личных препятствий является частью проблем каждого человека. Чем раньше вы научитесь быть собой, тем быстрее вы начнете двигаться дальше.
 
3. Научитесь принимать непопулярные решения
 
Это может означать, что иногда нужно будет принимать непопулярные среди большинства решения. Постоянное следование за толпой, потому что это легче всего, может привести вас в тупик. Иногда вы должны сказать «нет».


( Читать дальше )