Подскажите какие еврооблигации купить, для НАДЁЖНОГО размещения свободных средств. На депозите предлагают 2,1% сроком на 3 года. Сумма порядка 300000 долларов. Р.S Может есть и другие варианты… только без стеба

Ранее мы начали рассматривать разумный подход к инвестициям. То есть, чтоб не покупать-продавать акции наугад как в казино, делая ставку на ход цены вверх или вниз. При подходе «Казино ММВБ» мы можем выиграть раз, два, три… но в конечном итоге заиграемся и просадим все деньги — крупье заберет все. так как он играет на человеческой жадности и страхе. + заставляет неопытных молодых трейдеров делать ставки на заемные (плечи). если вы не так давно занялись трейдингом — не торгуйте с плечом, не жадничайте… тренд может пойти не в вашу сторону и тогда убыток будет расти пропорционально взятому взаймы плечу...

Брокер, через которого вы играете на бирже в любом случае останется в + 

— вы купили акции = заплатили комиссию

— вы продали акции = заплатили комиссию

— вы взяли «плечо» = заплатили комиссию + % за заемный капитал, пока не закрыли позу.

именно поэтому Инвестиционные компании так часто меняют свои рекомендации и спекулируют внешним фоном, политикой и Теханализом.  Рекомендации — их хлеб. Чаще дают, больше клиенты совершают покупок-продаж. И понятно, что рекомендации не будут расписывать всю подноготную компанию от А до Я, реальную стоимость по бухгалтерским отчетам… будут даны лишь коэффициенты (формулы которых легко найти на просторах интернета) и график цены = ТА (теханализ).

( Читать дальше )

Итак, почти все акции распродал. Некомфортно становится их держать. Почему?
Инвестиции я начал 1,5 года назад. Прирост всех позиций к депо оказался совсем незначительным. Т.к. покупал я не активно растущие компании, такие как Сбербанк, ТКС и Яндекс, а деградирующие, но очень дешевые компании вроде Газпрома и ФСК.
Лучшими оказались мои позиции: Ростел-ап (10%+), Сургут-НГ (10%+). 
Газпром закрыл в небольшой плюс, ФСК в небольшой минус. QIWI — в плюс. AGRO — минус.

Хочу подчеркнуть три момента.

( Читать дальше )

На фондовом рынке торгуется много эмитентов...

Многие из них оценены адекватно, некоторые переоценены и есть те, которые стоят на уровне фондового мусора. В основном это убыточные Акционерные общества или почти банкроты, чьи чистые активы подходят к 0 ...

Естественно нет смысла инвестировать в компании, которые оценены рынком адекватно или переоценены… так как мы планируем со своих инвестиций получить прибыль. Значит нам надо смотреть недооценку.

Среди фондового мусора взгляд пытливого инвестора невольно останавливается на акциях ФСК ЕЭС. Да и не каждый фондовый мусор может себе позволить торговаться на бирже в 1\3 от НОМИНАЛЬНОЙ СТОИМОСТИ! Акции  ФСК ЕЭС сейчас оцениваются на ММВБ ниже уровня убыточных АО.

Почему цена ФСК бросается в глаза? — спросят те, кто никогда не занимался биржевой аналитикой и новички фондового рынка.

Давайте в этом разберемся.

1. Среди фондового мусора торгуются банкроты и убыточные АО.  ФСК ЕЭС работает с хорошей Чистой прибылью с 2015г.

( Читать дальше )

Мы провели опрос 23  сотрудников работающих в нескольких профессиональных участниках Фондового рынка и кредитных организациях по двум вопросам:

1. Как вы осуществляете ежедневный инвестиционный анализ финансовых рынков, т.е. какие основные потребности в информации у Вас возникают при анализе рынка?
2. Какими основными источниками (сайтами) вы пользуетесь?

В опросе участвовали: 3 аналитика, 2 риск-менеджера, 2 бухгалтера, 4 управляющих активами, 3 трейдера, 3 юриста, 2 айтишника, 1 программист, 2 заместителя директора, 1 генеральный директор.

Сразу скажем все грамотные специалисты в своей области, правда активно торгуют на биржах только 14 из 22, т.е. не всё, но различными инвестиционными продуктами пользуются все.

В результате итоговый список потребностей при анализе информационного и новостоного фона можно свести к 5 направлениям:

1. Новости и события политики, экономики и финансов
2. Котировки, курсы, цены, графики активов

( Читать дальше )

  В предыдущем посте  я предлагал портфель ОФЗ. Здесь же попробую предложить портфель из корпоративных облигаций, также с ежемесячной капитализацией, типа «денежный поток». 

update: добавлны доходности каждой облигации к погашению/оферте.

В работе с корпоративными облигациями добавляется множество других нюансов:
1. Риск дефолта эмитента (ВАЖНО!), зачастую — очень трудно или неадекватно оцениваемый (в т.ч., из-за несоблюдения эмитентом стандартов раскрытия информации).
2. Наличие оферт, большое количество амортизационных выпусков. Затрудняет расчеты и отслеживание.
3. Налогообложение купонов (ВАЖНО!), зависящее от даты гос.регистрации выпуска (до 2017 — налог 13%, после 2017 — купоны по корпоратам налогом не облагаются, за исключением превышающих ключевую ставку (КС) на 5% и более; но тогда действует не 13%, а 35% с превышения… в общем, в эти дебри лучше не лезть, тем более, что с доходностью более 5%+КС торгуются только очень рискованные бумаги).

( Читать дальше )

Всем доброго времени суток. По многочисленным просьбам товарищей-новичков публикую своё видение портфеля облигаций, предлагаемого как альтернативу банковскому депозиту с ежемесячной капитализацией. Почему «денежный поток»? Потому что портфель из данных активов обеспечивает небольшой, но ежемесячный приток свободных средств. Можно запросить у брокера вывод купонов на банковскую карту, и получить небольшую прибавку к зарплате… Очень небольшую, увы. Зато стабильную!

UPDATE после комментария Максима: есть вариант портфеля с дюрацией 3.52 года и купонной доходностью 6.84%. Получается двумя заменами: 26212 на 26211 и 26225 на 26214.

update 2: добавлны доходности каждой облигации к погашению.

Постановка задачи
Создать портфель из максимально надежных инструментов для стратегии «почти» пассивного инвестора, с необходимостью не более чем раз в месяц открывать терминал и/или подавать одно голосовое поручение.

Срок: 3 -6 лет (среднесрок).

( Читать дальше )