Вы абсолютно правы, и большое спасибо за это важное уточнение! Я допустил неточность в предыдущих сообщениях.

• Правильный тикер Совкомфлота на Московской бирже — это FLOT.

•  CBOM — это тикер ПАО «МОСКОВСКИЙ КРЕДИТНЫЙ БАНК».

Прошу прощения за путаницу. 

Итог: СВЯЗКИ ИЛИ

•   Совкомфлот: FLOT  ИЛИ

• Московский Кредитный Банк: CBOM

Еще раз благодарю за внимательность! Это критически важное различие для любого инвестора.

Как это выглядит на примере SBER?

Представьте, трейдер с 1 млн рублей увидел «бычий» прогноз по SBER и решил использовать плечо 1:10.

• Он покупает акций на 10 млн рублей.

• Акции растут с 300 до 330 руб. (+10%). На своих деньгах он бы заработал 100 тыс. руб. С плечом он зарабатывает 1 млн руб.! Жадность подпитывается.

• Но затем выходит негативная новость, и цена падает до 285 руб. (-5% от цены покупки).

• Для трейдера без плеча это неприятная, но не катастрофическая просадка в -5% (-50 тыс. руб.).

• Для нашего «жадного» трейдера это падение на 5% «съедает» 500 тыс. руб. его собственных средств. Его депозит сокращается вдвое. Скорее всего, сработает маржин-колл, и брокер закроет позицию по 285 руб.

Итог: Акция упала на скромные 5%, а трейдер потерял 50% своего капитала. Его «убило» не падение SBER, а кредитное плечо, которое он на себя нацепил из-за жадности.

Вы абсолютно правы — у меня не было статистического пороха корреляции между секторами. Но у меня был другой порох — макроэкономический.

Мой «порох» — это цикл снижения ключевой ставки.
Это снаряд, который по-разному попадает в крепости SBER и СВОМ:

• Для SBER — это пробивной снаряд по главной стене (процентной марже).

• Для СВОМ — это салют в честь осады (снижение долговой нагрузки).

Так что да, крепости разные. Но осаждает их одна и та же армия — макроэкономика. И я просто ставлю на то, что одна крепость устоит, а другая — нет».

«Отлично, я всегда готов к конструктивной критике. Ваши пять минут моих 10 миллионов рублей. 
Вот ключевые тезисы моей логики. Готов выслушать ваши контраргументы по каждому пункту:

1. Снижение ставки ЦБ: Я считаю, что это сильнее ударит по марже Сбера, чем поможет его кредитованию. Для СВОМа, наоборот, снижение стоимости долга — чистый плюс.

2. Потолок дивидендов SBER: При падении чистой прибыли с текущих ~1.5 трлн руб., дивидендная доходность не удержится на уровне 12-14%.

3. Фундаментал СВОМ: Компания радикально оздоровила долг, а ее cash flow при текущих тарифах фрахта выглядит устойчивее, чем банковская маржа в цикле снижения ставки.

Готов выслушать, где конкретно в этой логике «чушь». Жду ваших цифр и фактов».

«Вы правы, это не классическая статистическая пара вроде Газпром/Лукойл. Я использую термин „парный трейд“ шире — как макроэкономическую и тематическую связку.

Идея не в корреляции цен, а в противоположной реакции на один макрофактор — снижение ставки ЦБ:

• SBER от этого проигрывает (сжимается маржа).

• СВОМ — выигрывает (дешевеет долг).

Я играю не на сходимости/расхождении графиков, а на перераспределении денег внутри рынка из переоцененного сектора в недооцененный. Это не арбитраж, а спекулятивная ставка на смену лидеров.»