iMoex

«В этом деле если ты хорош, ты прав в шести случаях из десяти. Ты никогда не будешь прав в девяти случаях из десяти» — Питер Линч

Фьючерс MX на индекс Мосбиржи. Вчера произошел трендовый день на стороне продавца с формированием локального сопротивления и его последующим тестом. Дневные объемы торгов и открытый интерес не снижаются, что свидетельствует о продолжении нисходящей динамики. В предыдущем обзоре  писал, что если покупателю не удастся пробить  сопротивление 1, то вероятным сценарием будет продолжение нисходящей тенденции, что и произошло. 

Рисунок 1: Дневной график 

( Читать дальше )

На графиках представлена зависимость значения индекса Мосбиржи от ключевой ставки:

( Читать дальше )

Российский рынок, так и не нашел вчера поддержки в новостном фоне и после панических распродаж днем раннее, попал снова под новую волну коррекции. Торги проходят в узком боковике с высокой вероятностью протестировать на прочность 2500п-2513п. Но эти значения далеко не панацея, если инфляция не перестанет расти, то слухи о возможном поднятии ставки до 23% обретут более четкие очертания.

От оставшихся на этой неделе двух торговых сессий ждать излишней активности не стоит. Большие игроки ждут остановки коррекции рынка держа деньги в фондах ликвидности.

Дополнительное давление на котировки оказывали жесткие высказывания главы Банка России о вероятной траектории дальнейшей монетарной политики.

В частности, Набиуллина назвала опасной иллюзию, что повышенную инфляцию можно надежно удерживать в каком-то коридоре. Поэтому, по ее словам, ЦБ здесь не собирается делать никаких скидок по достижению цели в 4% годовой инфляции.

Казалось бы, ничего нового мы не услышали, но для инвесторов напоминание о более долгом этапе высокой ставки в экономике, становятся каждый раз откровением. В этих условиях ухудшение рыночной ситуации или новостного фона, даже не самое сильное, вызывают желание у большинства скорее распродать более рискованные активы.

( Читать дальше )

Всех приветствую! 

По традиции с новостей!

Вчера был очень насыщенный день на новости. 

Начну с ЦБ. 

ИНФЛЯЦИЯ В РФ С 22 ПО 28 ОКТЯБРЯ УСКОРИЛАСЬ ДО 0,27% С 0,20% С 15 ПО 21 ОКТЯБРЯ.

ЦБ РФ НЕ СОБИРАЕТСЯ «ДЕЛАТЬ НИКАКИХ СКИДОК» ДЛЯ ДОСТИЖЕНИЯ ЦЕЛИ ПО ИНФЛЯЦИИ В 4%. КЛЮЧЕВАЯ СТАВКА КАК ИНСТРУМЕНТ СОХРАНЯЕТ ЭФФЕКТИВНОСТЬ, НО В ТЕКУЩИХ УСЛОВИЯХ НУЖНЫ БОЛЕЕ РЕЗКИЕ ИЗМЕНЕНИЯ, ЧТОБЫ ОНА РАБОТАЛА. СПРОС СЕРЬЕЗНО ОТОРВАЛСЯ ОТ ПРОИЗВОДСТВЕННЫХ ВОЗМОЖНОСТЕЙ ЭКОНОМИКИ. ЕСЛИ НЕ РЕАГИРОВАТЬ, РОСТ ИНФЛЯЦИИ ПРОДОЛЖИТСЯ И ИНФЛЯЦИЯ В 25 Г БУДЕТ ВЫШЕ, ЧЕМ В ЭТОМ — ЭТО НЕПРИЕМЛЕМО  — НАБИУЛЛИНА на выступлении в Госдуме.

«Инфляция — это прямой вычет из зарплаты граждан. Зарплаты и доходы растут не у всех, здесь есть большой разброс, и это одно из отражений структурных изменений в экономике. И нам важно не допустить разгона инфляции, ведь от нее очень сильно страдают люди, доходы которых не растут или растут незначительно. Бизнес страдает от высокой инфляции ничуть не меньше, чем граждане, потому что рост издержек во многом одно из проявлений все той же инфляции (...)», — заявила Набиуллина.  Открыла Америку!      

( Читать дальше )

MX(фьюч на индекс мосбиржи)
На дневном графике цена дошла до своей сильной поддержки в виде границы синего канала и внутри дня уходила ниже нее, но день смогла закрыть над ней. Пока цена выше этого уровня, рост может возобновиться, подтверждением будет служить возврат выше(в идеале с тестом сверху) границ белого и розового каналов. При уходе цены ниже границы синего канала (в идеале с тестом снизу) ждем цену на повтор лоев сентября
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест границы синего(258650) и белого(261300) каналов и гориз.уровня 254425
В случае четких тестов можно входить(торгуя отбой или пробой) от менее сильных уровней — границы розового канала(265325)

На часовом графике цена дошла до своей сильной поддержки 258600 и на вечерке уходила ниже этого уровня, но день закрыла выше него. Пока цена выше этой поддержки рост может возобновиться, при уходе цены под этот уровень (с тестом снизу) цена отправится на тест поддержек с дневного графика
Для сделки(торгуем отбой или пробой уровня) ждем тест границ желтого(267200 на утро) канала и гориз.уровня 258600

( Читать дальше )

От волновика из команды Хомяка:


#IMOEX2 3ч. Получили растянутую 3 волну. Теперь вероятнее всего увидим затяжную коррекцию к ней 4. Пока не пробит лой 2512.7 остаётся вариант на разворот, но нужен заходной импульс, а поводов для него не видно 🗿
🌊Заходите к волновику в гости: t.me/+Q0YLqKtRsAM0Mjdi

Всё фондовое в России опять падает.

Наш Сводный портфель PRObonds диверсифицирован всего по 3 инструментам:
o денежный рынок (РЕПО с ЦК, текущая доходность 22,5-23%),
o высокодоходные облигации и акции (средний рейтинг BBB-, доходность к погашению поднялась почти до 34%),
o акции (в соответствии с Индексом голубых фишек + акции АПРИ).

И с такой диверсификацией он тоже проседает.

В сравнении со средой очень сдержанно. • Результат портфеля за последние 12 месяцев – ровно 10% после вычета комиссий. Или 11% после вычета комиссий и НДФЛ (13%) – в исполнении доверительного управления Иволги.

• Цифры для сравнения. Индекс высокодоходных облигаций Cbonds за последний год имеет 4,4% дохода, а Индекс голубых фишек с учетом дивидендов упал за год на -12,3%.

• Нас на плаву держит денежный рынок, его в активах портфеля чуть менее 2/3. И чаще удачные ребалансировки между инструментами.

Хотя сейчас, возможно, у нас избыток акций и облигаций. На перспективу, должно быть, пригодится. Однако если рынок тех и других сегодня-завтра покажет еще -5%, мы это почувствуем.

( Читать дальше )

Спасибо тем, кто пишет продуктивные комментарии к статьям и ставит лайки.

Для тех, кому удобнее читать информацию в Телеграм t.me/trader_mechanic.

Там же информация:

• Про нефть: как образуется, как добывают?

• Отпуск 2025: когда выгоднее взять? В каком месяце отпускные будут больше зарплаты;

Новостной фон:

Внешний контур

Глава Raiffeisen Bank International Йоханн Штробль: группа не готова уйти из России без компенсации, но ЕЦБ может быть удовлетворен тем, как группа выполнила рекомендации;

Главные торговые партнеры РФ в ЕС по результатам августа, млн евро:

• Германия — 696,3 (торговля сократилась за август на 17%);
• Словакия (!) – 320,9 (рост в 2,1 р);
• Италия – 319,2
• Венгрия – 300,3

КНДР провела «очень важное» испытание межконтинентальной баллистической ракеты, полет северокорейской ракеты был самым продолжительным за всю историю.

Россия, Китай и Монголия создают туристический маршрут «Великий чайный путь», который объединит различные регионы и города: на территории РФ — это регионы Дальнего Востока, Сибири, Урала, Поволжья, а также Москву и Санкт-Петербург.

( Читать дальше )

Вверху
291000
276000
272000

Внизу и, скорее всего с утра,
258000
257500
256500
Ниже ждёт 253000 (всё менее фантастика).

Пробьем все. В каком порядке — не я выбираю. К цели можно идти разными путями.



На этот блог лучше подписаться.

Российский рынок снова под давлением, и индекс Мосбиржи стремится к уровню 2500, который является сильной поддержкой. На фоне ожиданий дальнейшего повышения ключевой ставки Центральным банком рынок уже учитывает возможные риски, что усиливает неуверенность среди инвесторов.

• Что делаю я? В такой ситуации я придерживаюсь своей выжидательной стратегии. Если индекс подойдёт к уровню 2500 и закрепится там, это будет для меня сигналом к покупкам. Но делаю я это с оглядкой на качество активов: интерес вызывают компании с низкой долговой нагрузкой, устойчивым бизнесом.

( Читать дальше )