globaltrans

📈Globaltrans +2% Уже два региона сообщили, что дефицит вагонов может привести к закрытию промышленных предприятий. Дефицит вагонов может стать причиной срыва отопительного сезона в Коми, сообщил региональный поставщик теплоснабжения. А в Татарстане с угрозой остановки работы столкнулся производитель бетонных конструкций для нефтяников. Дефицит на рынке полувагонов наблюдается с весны 2021 года. Среди его причин — восстановление экономики и рост спроса на внешних рынках.

На этом фоне продолжает расти индекс суточной ставки предоставления полувагона. 

Globaltrans Investment PLC 
178 740 916 обыкновенных акций 
Free-float 56,9% 
https://globaltrans.com/ru/investoram/shareholder-centre/akcionernaja-struktura 
Капитализация на 06.12.2021г: 104,939 млрд 

Общий долг на 31.12.2018г: 37,692 млрд руб 
Общий долг на 31.12.2019г: 43,049 млрд руб 
Общий долг на 31.12.2020г: 45,553 млрд руб   
Общий долг на 30.06.2021г: 47,659 млрд руб 

Выручка 2018г: 86,773 млрд руб 
Выручка 6 мес 2019г: 47,245 млрд руб 
Выручка 2019г: 94,994 млрд руб 
Выручка 6 мес 2020г: 35,414 млрд руб 
Выручка 2020г: 68,367 млрд руб 
Выручка 6 мес 2021г: 32,079 млрд руб 

Прибыль 6 мес 2018г: 9,831 млрд руб 
Прибыль 2018г: 19,583 млрд руб 
Прибыль 6 мес 2019г: 11,993 млрд руб      
Прибыль 2019г: 22,653 млрд руб 
Прибыль 6 мес 2020г: 7,050 млрд руб 
Прибыль 2020г: 12,187 млрд руб 
Прибыль 6 мес 2021г: 4,162 млрд руб 
https://globaltrans.com/results-and-reports/results 

📈 Итоги онлайн-конференции с менеджментом Globaltrans, которые мы с вами подробно разбирали в конце прошлой недели, зарядили оптимизмом участников рынка, и котировки акций компании радостно выросли за пятницу более чем на 5%, вернувшись наверх выше ключевой отметки в 550 пунктов.

Кто докупал ГлобалТранс — тот я 😄

🚂 Ну а сегодня я добавлю акционерам GlobalTrans ещё немного позитива и сообщу, что в ноябре 2021 года погрузка на сети РЖД увеличилась по сравнению с аналогичным периодом прошлого года на 3,1% (г/г) до 108 млн т:

🦠 Вы возразите, что с прошлым годом сравнивать некорректно, ввиду острой фазы коронакризиса? Тогда слушайте дальше: к ноябрю 2019 года (до истории с COVID-19) показатель тоже вырос, на 2,4%.

📈 К слову, это уже четвёртый месяц подряд роста показателя, по отношению к допандемийному уровню.

 Что касается результатов с начала текущего года, за период с января по ноябрь погрузка составила 1,17 млрд т., что на 3,3% больше, чем за аналогичный период прошлого года:

1️) В лидерах роста по-прежнему уголь – показатель вырос на 6,2% (г/г), на фоне высокого спроса со стороны европейских и азиатских потребителей.

2) Позитивную динамику также демонстрирует сегмент нефти и нефтепродуктов – погрузка выросла на 3,9% (г/г) на фоне роста добычи нефти в рамках соглашения ОПЕК+.

3) Благоприятная ценовая конъюнктура на внешних рынках стимулирует также и отечественных производителей удобрений наращивать поставки продукции на экспорт, что также оказывает благоприятное влияние на рост погрузки.

📈 Нельзя обойти стороной и рост ставок аренды на полувагоны: в ноябре этот показатель составил 2321 руб. (+219% г/г):

 ▫️ Капитализация: 94 млрд
▫️ Выручка TTM: 65 млрд
▫️ Прибыль TTM: 7.6 млрд р
▫️ Fwd P/E 2021: 10
▫️ P/B: 1,8
▫️ Прогнозные дивиденды 2021: 50-57 руб

👉Компания занимается грузовыми железнодорожными перевозками. Ранее публиковал подробный разбор компании t.me/taurenin/120

👉Парк компании: 40 тыс. — полувагоны 17 тыс — цестерны

👉Компания очень слабо отчиталась за первое полугодие. Выручка упала на 10 процентов г/г и на 32% к уровню доковидного 2019. Прибыль снизилась сразу на 48% г/г. Капитализация компании сильно снизилась на фоне этих данных. Это было связано с сильным падением ставок аренды.

❗ Поэтому важно понять, каких данных ждать от компании во втором полугодии?

✅Главное, что случилось за последние месяцы — рост ставок на аренду. Ставки аренды полувагонов пошли в резкий рост и находятся на 177.0% выше относительно последних 12 месяцев (LTM).

📈Globaltrans +2% Инвест. дома рекомендуют Globaltrans:

-«ВТБ Капитал» повысил рекомендацию для глобальных депозитарных расписок (GDR) Globaltrans с «держать» до «покупать» в связи с падением котировок. Прогнозная стоимость этих бумаг, рассчитанная аналитиками, не изменилась и составляет $8,5 за штуку🥳

-«Атон» ожидает роста дивидендов до 35+ руб. за I полугодие 2022 г💪

Группа подтвердила целевой уровень дивидендов за 2П21 в размере 5 млрд руб. или 28 руб. на акцию, что соответствует доходности 5.3%. Дивиденды будут выплачены в апреле-мае. Мы ожидаем рост дивидендов до 35+ руб. за 1П22, что соответствует общей годовой дивидендной доходности около 12%.

Globaltrans Investment PLC («Компания», вместе с консолидированными дочерними компаниями – «Globaltrans» или «Группа»; тикер на Лондонской фондовой бирже / Московской бирже — GLTR) публикует обзор последних тенденций рынка грузовых железнодорожных перевозок и подтверждает целевой уровень финальных дивидендов за 2021г., объявленный ранее в августе.

Восстановление российского рынка грузовых железнодорожных перевозок продолжилось во втором полугодии текущего года благодаря высокому спросу на перевозку навалочных грузов и ускорению процесса восстановления спроса в сегменте нефтепродуктов и нефти[1].

• Грузооборот на сети российских железных дорог (в тонно-километрах) вырос на 3,0% г/г за период с июля по ноябрь 2021г. и превысил допандемийный уровень аналогичного периода 2019г. на 3,4%.
• Общие объемы погрузки в России (в тоннах) возросли на 1,9% г/г за период с июля по ноябрь 2021г. и превысили уровень аналогичного периода 2019г. на 0,7%.
  • Объемы погрузки навалочных грузов (без учета нефтеналивных грузов) за период с июля по ноябрь 2021г. возросли на 0,5% г/г и также превысили уровень аналогичного периода 2019г. на 1,9%.
  • Несмотря на ускорение процесса восстановления объемов погрузки в сегменте нефтепродуктов и нефти в период с июля по ноябрь текущего года (рост на 9,5% г/г), соответствующий показатель остался на 5,0% ниже аналогичного периода 2019г.