Fire

Давайте посчитаем, через сколько лет вы выйдете на пенсию, если каждый месяц будете инвестировать определенный процент от зарплаты.

Будем исходить из того, что за последние 17 лет акции РФ росли в среднем на 17,6% в год, а акции США – на 16,6% в год. Если вычесть инфляцию,  реальная доходность будет 8,8% в год — для акций РФ и 7,9% в год — для акций США. Данные я взял с  https://42trends.ru/

Берем за основу доходность 8% годовых.

Для упрощения расчетов возьмем условную З/П 100 000 руб./месяц – это число может быть любое. Размер капитала, который нам нужен можно приблизительно прикинуть из средней див доходности 6% годовых.

Предлагаю рассмотреть два варианта:

1 – инвестируем до тех пор, пока пассивный доход не сравняется с активным доходом.

2 – инвестируем до тех пор, пока пассивный доход не будет в 2 раза больше активного. 

При втором варианте можно уволиться с основной работы, но продолжать инвестировать.

По варианту №1 надо накопить капитал в 20 млн. руб., а по варианту № 2  — 40 млн. руб.

( Читать дальше )

SWR (Safe Withdrawal Rate) — ставка изъятия средств из портфеля в % в год. Диапазон от 2,5% до 8% в год. Каждый выбирает ставку изъятия самостоятельно, исходя из своих собственных расчетов, какую ставку можно считать «безопасной». Кто-то полагает, что можно снимать 8% дивидендов (чистыми после налогов, а значит все 9% «грязными»), и портфель не будет в долгосрочной перспективе страдать. Кто-то полагает, что 4% или даже 3% — это опасно. Все мы разные, у всех разные аргументы, и ещё неизвестно кто будет прав на горизонте 50 лет.

Расходы в месяц в тыс. ₽ — думаю, всё понятно. Диапазон от 30 до 400 т.р. — опять же, все мы разные, и цели у нас разные.

Цветами раскрашены целевые суммы (сколько необходимо накопить) в сегодняшних рублях, в миллионах ₽.

Зеленой рамкой отметил примерно свою текущую цель: 4% SWR + около 110-120 т.р./мес. Так что надо ~36 млн ₽.

Цветами закрашено:
Зеленый — то, что у меня уже по факту накоплено, и можно реализовать хоть сейчас;

( Читать дальше )

Продолжая изучать возможные методики вывода средств при достижении финансовой независимости, наткнулся на интуитивно понятный способ защиты капитала от уничтожения в кризисное время. И сейчас постараюсь простым языком рассказать вам о нём.

Без Гайтона и уж тем более без Клингера вам наверняка уже не раз приходило что-то подобное в голову:

При жизни на процент с капитала, основу которого составляют инструменты фондового рынка — акции и облигации — неизбежны периоды сильного падения стоимости этих активов и периоды заметного роста. Так что в кризисный период следует немного ужаться в расходах — снизить количество изымаемых из капитала средств, а в период бурного роста рынка — наоборот, повысить свои расходы, перенося рост капитала на повышение качества жизни.

Далее в статье используется аббревиатура SWR (Safe Withdrawal Rate) — это безопасная ставка изъятия средств (доля от имеющегося капитала) в концепции жизни на пассивный доход от накопленного капитала.

( Читать дальше )

Многие люди несильно погружались в математику настоящих долгосрочных инвестиций на фондовом рынке и относятся к моей стратегии скептически.

Что они видят:

1. Рынок акций безумно скачет и имеет свойство сильно и быстро падать. Причем, падения внутри дня или даже внутри одного года — это ещё полбеды! Бывает и такое, что он падает и потом не поднимается 5, а то и 10 лет. Редко, но бывает же!
2. Какой-то сумасшедший всерьез заявляет, что он сохраняет и накапливает свой капитал в акциях, чтобы потом с этого капитала жить 60 лет! Ну не безумец ли? Ведь первый кризис сметет твои накопления с лица Земли.

И скептиков можно понять. Это примерно так и выглядит. Ровно до тех пор, пока ты не погружаешься глубоко и не начинаешь считать. Я не жду понимания ото всех вокруг — оно мне и не нужно. Важно понимать самому, что я делаю и как. Я стараюсь изучать разные методики обращения со своим капиталом, познавать всегда что-то новое. Так что я решил узнать для себя, что такое «Bond Tent», и как он может мне помочь в моей инвестиционной стратегии. И я не нахожу способа лучше, чем изучить это через написание конспекта, который вы сейчас читаете.

( Читать дальше )

Уже традиционно показываю заинтересованным о итогах прошедшего года

Предыдущие отчеты тут, если кто-то захочет посмотреть подробно динамику портфеля, или проверить цифры (таких всегда не мало):

2018 https://smart-lab.ru/blog/514621.php

2019 https://smart-lab.ru/blog/584883.php

2020 https://smart-lab.ru/blog/668190.php

Напомню входные данные по портфелю и подходам:

— Все цифры указаны уже за вычетом налогов.

— В расчетах не учтены выплаты по портфелю СПБ, с учетом их незначительности и общей лени.

— Начало осознанных целевых покупок пакетов акций 2016 год, всего портфель существует с 2009 года.

— Весь портфель состоит из инвестиционных покупок дивидендных акций, buy-n-hold в чистом виде – только покупаю, ничего не продаю.

— Дивиденды реинвестируются.

 

Стоимость портфеля

В начале 2020 года стоимость портфеля была 4 800 000 рублей.

На текущий момент общая стоимость портфеля – 9 120 000 рублей, портфель в пике был более 9,6млн, была надежда на преодоление планки в 10млн, но не судьба в этом году

( Читать дальше )

Норма сбережений

Год стал для меня выдающимся. Удалось инвестировать внушительное количество денег. На дворе 30 декабря, и даже с учётом предполагаемых расходов сегодня-завтра можно говорить о том, что в декабре в сбережения отправлено 69% от доходов. Итоговое значение в среднем по году:

Эта норма сбережений учитывает все понесённые расходы, в том числе расходы на наше заграничное путешествие. Я немного устал концентрироваться на деньгах и на повышении своей эффективности вокруг них.

На пути к финансовой независимости я стал ещё больше зависим от финансов!

Наверное, следует поискать баланс в 2022. Именно поэтому я не ставлю амбициозных целей по повторению или даже превышению уровня 2021 года. Не критикуйте сильно, если заметите что-то, о чем можно сказать «ну это вообще не FIRE!» 🔥

Жаль, что я не вёл подробной статистики по предыдущим годам, так что сравнивать не с чем, но по ощущениям мы всегда откладывали порядка 40-50% доходов. На протяжении 10 лет.

( Читать дальше )

Я никогда не ставил целей, оно как бы само всё делалось. Попробую в 2022 зайти с небольшими целями. Преимущественно они касаются личных финансов и инвестиций, но могут со временем расшириться.

1. Объем инвестиций
Минимальная цель: Замаксить оба ИИС-А. Для этого потребуется 800,000₽;
Вторая цель: Отправить в инвестиции эквивалент $25,000. Это примерно на миллион рублей больше, чем минимальная цель.

2. Net Worth («чистый» капитал, без учёта жилья, авто и пр.)
Минимальная цель: закрепиться выше 17,5 млн ₽;
Вторая цель: закрепиться выше 20 млн ₽.

3. Норма сбережений
Минимальная цель: 55% средняя по году;
Вторая цель: 65% средняя по году.
Да, она ниже текущей, так как 70-75% для 2020-2021 годов выглядит как нечто экстремальное.

4. Достижение FIRE-number
Минимальная цель: оставаться на уровне 50%;
Вторая цель: достичь 57%.

5. Распределение активов
Минимальная цель: акции США = 75% от всех акций, акции РФ = 17%, ост. мир = 8% (преим. развивающиеся рынки);

( Читать дальше )

Привет, меня зовут Артем Крумпан, и к 34 годам я успел 10 лет проработать в международной нефтегазовой компании в самых разных уголках мира, стать директором завода в Анголе, накопить миллион долларов, выйти на пенсию, и уехать вместе с женой и четырьмя детьми на пенсию в Португалию.

Мы познакомились с Артемом в Твиттере на почве общих интересов к финансам и инвестициям. Сейчас много кто говорит про FIRE (финансовую независимость и раннюю пенсию), но не так часто можно встретить людей, кто, собственно, уже практикует эту самую раннюю пенсию. Поэтому мне было очень интересно взять интервью у Артема про то, как он дошел до жизни такой, и о чем он думал в процессе.

Хотел бы сразу предупредить: не стоит воспринимать текст ниже как мотивирующую статью в стиле успешного успеха о том, что «любой может заработать миллион долларов, если последует моим советам». Нет, это всего лишь рассказ о личном опыте одного конкретного человека, а уж какие выводы из него делать — это решать вам. Но, как минимум, обещаю, что этот рассказ будет интересным. =) Всё, передаю слово самому Артему.

( Читать дальше )

2 года назад я начал осознанно инвестировать существенную часть от доходов семьи в акции из индекса S&P500 с целью создать собственный пенсионный мини-фонд, который бы через 10-15 лет покрывал наши базовые потребности (коммуналку, продукты, бензин и т.д.). Сегодня хочу подвести итоги 2-х лет инвестирования и поделиться результатами.
Мой инвестиционный портфель

Текущий абсолютный прирост портфеля: +29,58% в $ или 4646,90$. В портфеле на данный момент 41 компания, из них 10 компаний находятся в минусе. Динамика доходности портфеля в % выглядит следующим образом:

( Читать дальше )

 

Ровно три года назад я открыл брокерский счёт и начал инвестировать свои сбережения в фондовый рынок. До этого на протяжении 7 лет я использовал гораздо более традиционные для жителей России методы сохранения сбережений — такие как квартира в ипотеку или вклады в банках, а три года назад что-то в голове перемкнуло, и я решил, что основу долгосрочных накоплений должны составлять акции.

Так что я решил сделать серию постов об итогах трёх лет инвестиций — что я понял по итогам трёх лет, какие выводы для себя сделал, какого результата добился, и как буду двигаться дальше. 

Для тех, кто не в курсе, отмечу, что портфель из российских акций, о котором сегодня речь — это одна из пяти частей моего «частного пенсионного фонда», и занимает в нём примерно 17% от всех акций или 15,3% от всего объёма «частного пенсионного фонда». Помимо них есть американские акции (76,5% от всех акций или 69% от всего объёма), акции остального мира (6,5% от всех акций или 5,8% от всего объёма), немного облигаций и деньги для покупки акций на случай падения рынков.

( Читать дальше )