сегежа

Segezha Group / Сегежа Групп (АФК Система) — рсбу/ мсфо
Номинал 0,1 руб
11 940 000 000 Обыкновенных акций
www.e-disclosure.ru/portal/files.aspx?id=38038&type=1

Общий долг на 31.12.2018г: 9,247 млрд руб/ мсфо 60,635 млрд руб
Общий долг на 31.12.2019г: 7,722 млрд руб/ мсфо 62,712 млрд руб
Общий долг на 31.12.2020г: 19,647 млрд руб/ мсфо 80,550 млрд руб

Выручка 2018г: 1,85 млн руб/ мсфо 57,890 млрд руб
Выручка 1 кв 2019г: 501 тыс руб
Выручка 6 мес 2019г: 1,04 млн руб/ мсфо 29,993 млрд руб
Выручка 9 мес 2019г: 1,60 млн руб
Выручка 2019г: 2,18 млн руб/ мсфо 58,495 млрд руб
Выручка 1 кв 2020г: 441 тыс руб
Выручка 6 мес 2020г: 850 тыс руб/ мсфо 31,211 млрд руб
Выручка 9 мес 2020г: 1,26 млн руб
Выручка 2020г: 1,67 млн руб/ мсфо 68,987 млрд руб 

Прибыль 2018г: 3,445 млрд руб/ Прибыль мсфо 12,21 млн руб 
Убыток 1 кв 2019г: 137,90 млн руб 
Прибыль 6 мес 2019г: 796,52 млн руб/ Прибыль мсфо 3,981 млрд руб 
Прибыль 9 мес 2019г: 3,190 млрд руб 
Прибыль 2019г: 5,029 млрд руб/ Прибыль мсфо 4,751 млрд руб 
Прибыль 1 кв 2020г: 915,57 млн руб 

( Читать дальше )

Выручка АФК «Система» в 4 квартале выросла на 6,9% — до 193,4 млрд руб., OIBDA — на 6,1%

Выручка АФК «Система» в 4 квартале 2020 года составила 193,37 млрд рублей, увеличившись на 6,9% по отношению к аналогичному периоду 2019 года, говорится в отчете корпорации. Скорректированная OIBDA Системы в отчетном периоде выросла на 6,1% — до 56,18 млрд рублей. Рентабельность по скорректированной OIBDA снизилась на 0,2 п.п. год к году — до 29,1%.

Результаты АФК оказались лучше ожиданий рынка. Мы позитивно оцениваем итоги работы, подчеркивая, что они во многом были обусловлены сильными показателями как ключевых публичных активов Системы — МТС, так и непубличных — Медси, Сегежи и Степи. Сегежа планирует IPO на следующей неделе на МосБирже и рассчитывает привлечь порядка 500 млн долл. Для АФК выход Сережи на публичный рынок — один из драйверов дальнейшего роста стоимости. Мы рекомендуем «покупать» акции АФК Система с целевым уровнем 45 руб./акцию.

Промсвязьбанк

Обзор по рынку на 9 апреля 2021 года. Разбор отчета компании АФК система по МСФО за 2020 год. Поговорим о недооценке АФК системы и о том — стоит ли в нее инвестировать сейчас. IPO Segega group — стоит ли инвестировать. Сейчас рынки находятся на своих максимумах, но избыточная ликвидность неминуемо толкает их дальше вверх. Оставаться без позиций тоже нельзя, неизвестно сколько рынки могут расти.

Два источника в финансовых кругах о выходе на IPO лесопромышленного холдинга Сегежа Групп.

Ждем объявления на следующей неделе. Думаю, вероятность очень большая

Холдинг рассчитывает привлечь до 500 млн долларов. Один из источников указал, что детали возможного размещения находятся в процессе обсуждения и могут меняться.

Агентство Рейтер со ссылкой на источники на финансовом рынке дополняет, что компания намерена провести IPO уже в понедельник. Segezha Group планирует направить средства от размещения на развитие компании.
По данным источников, в пул банков-организаторов IPO вошли UBS, JP Morgan, Bank of America, «ВТБ капитал», «Ренессанс капитал» и Газпромбанк.

источник

Банк России 01.04.2021 принял решение о государственной регистрации дополнительного выпуска и регистрации проспекта обыкновенных акций публичного акционерного общества Группы компаний «Сегежа» (г. Москва), размещаемых путем открытой подписки. Дополнительному выпуску ценных бумаг присвоен регистрационный номер 1-01-87154-Н.

Решения о государственной регистрации дополнительного выпуска акций и о регистрации проспекта акций при приобретении обществом публичного статуса вступают в силу со дня внесения в единый государственный реестр юридических лиц сведений о фирменном наименовании общества, содержащем указание на то, что общество является публичным.

источник

отчет

Какие Российские компании в ближайшее время выходят на IPO. На каких размещениях акций можно заработать в 2021-2023 годах. Когда пройдут IPO таких компаний как: кинотеатр IVI, Segezha Group, утконос, сибур, медси, яндекс такси и яндекс еда, агрохолдинг степь, ДОДО пицца и авиакомпания победа. В данном видео я расскажу о перечисленных выше компаниях, какие у них фундаментальные показатели и финансовые потоки. Также расскажу как эти компании оценены рынком и их отчеты за последнее время. Мое мнение какие акции можно купить на данных IPO, какие из них заслуживают инвестиций!

АФК «Система»

Текущая цена: 36,3 руб.

Таргет цена: 40 руб.

Потенциал: 10,19% + дивиденды

Описание компании: АФК «Система» – это один из крупнейших российских конгломератов, который контролирует много не публичных и несколько публичных компаний. Более двух третей выручки Системы приносят «МТС», «Ozon», «Эталон групп» и лесопромышленный холдинг «Segezha Group».

Основная идея – это вывод в 2021 г. на IPO таких активов холдинга, как Сегежа, Медси и агрохолдинг Степь. По словам, менеджмента, активы вызывают довольно большой интерес у международных инвесторов. Чирахов сказал, что наиболее вероятным претендентом на следующее IPO является лесопромышленный холдинг Сегежа.

Получение публичной оценки раскроет стоимость этих активов и, как следствие, переоценки материнской компании. Ожидаем рост котировок Системы до 40 руб.

КИТ Финанс Брокер

Мы начинаем освещение АФК «Система» с рекомендации «покупать» и присваиваем этой компании целевую цену 42,30 руб. за акцию ($11,51 за ГДР). Наша целевая цена предполагает потенциал роста котировок на 47%. АФК «Система» — многоотраслевая инвестиционная компания с опытом успешного наращивания стоимости и монетизации активов. На наш взгляд, у этой компании есть три ключевых катализатора роста: продолжающаяся монетизация активов, новая дивидендная политика и переоценка непубличных активов.

Многоотраслевая инвестиционная компания. Крупнейшие активы АФК «Система» — это МТС (вклад в стоимость чистых активов — 49%, телекоммуникации) и Ozon (29%, сегмент e-commerce). Среди непубличных активов крупнейшие — «Сегежа» (8%, лесопромышленный холдинг) и МЕДСИ (6%, сеть клиник). Основной акционер Системы — Владимир Евтушенков, доля которого составляет 59,2%. Доля акций в свободном обращении — 31,5%, из которых почти две трети приходится на локальные ценные бумаги. Мы видим три катализатора роста котировок АФК «Система» до уровня нашей целевой цены:

( Читать дальше )

АФК «Система» 10 июня опубликует финансовые результаты за 1К20 и проведет звонок для инвесторов.
           
Мы предполагаем следующую возможную динамику финансовых результатов (см. также таблицы ниже):

— Консолидированная выручка в 1К20 (без учета деконсолидированных Детского мира и МТС-Украина) может вырасти на 6% г/г до 157,2 млрд руб. за счет роста выручки МТС (+9% г/г), Башкирской электросетевой компании (+5% г/г), Медси (+9% г/г), что может быть сглажено снижением выручки Агрохолдинга «Степь» (-5% г/г), Сегежи (-5% г/г), гостиничного бизнеса и недвижимости (-20% г/г и -50% г/г соответственно) при стабильной динамике РТИ (0% г/г).

Гончаров Игорь
Степанов Денис
«Газпромбанк»

— Консолидированная OIBDA в 1К20 (без учета деконсолидированных Детского мира и МТС-Украина) может умеренно снизиться (-2% г/г) и составить 54,1 млрд руб. на фоне роста OIBDA МТС (+2% г/г), Башкирской электросетевой компании (+5% г/г), Медси (+12% г/г), что может быть частично компенсировано снижением OIBDA Арохолдинга «Степь» (-12% г/г), Сегежи (-26% г/г), РТИ (-47% г/г) и сегмента «Недвижимость» (-83% г/г).

( Читать дальше )