Управление капиталом

Недавно выложил первую статью-знакомство на форуме, и как ведром ледяной воды (или не воды) облили 😂

Хейт по поводу фамилии (чуть ли с феней не связали и Израильским вопросом — нашли что-то в корне фамилии), хейт по поводу того, что есть образовательный проект (сразу же — Инфоциган), хейт по поводу крипты, даже кто-то национальность упомянул.

Был удивлен, поскольку долгое время смотрел блог Тимофея и казалось, что аудитория другая совсем ) Но может я не с того начал?

Досадно еще и то, что есть твердая экспертиза на крипторынке, есть чем поделиться, прошёл большой путь и как предприниматель, и как инвестор, но на первый план встает вопрос с фамилией и национальностью — это как? И это я еще фото и видео не выкладывал ) Уверен, что и по поводу внешности равнодушных не будет.

При этом, я — не сторонник трейдинга и спекуляций, практикую фундаментальный подход, сочетающий стратегии роста и создания пассивного дохода. «Съел собаку» на различных DeFi-связках. Имея математическое образования, сформировал свою систему риск- и мани- менеджмента для предоставления ликвидности в DEX.

Примерно год назад я получила сообщение от CEO очень крупной инвестиционной компании. Сообщение было с предостережением не работать с одним из бывших сотрудников фонда, который совершил мошеннические действия в компании, повлекшие за собой убытки компании и инвесторов.

Во-первых, я была приятно удивлена, что компания «после пожара» работает над тем, чтобы не произошло «возгорание» в другом месте, не имеющее к ним никакого отношения.

Во-вторых, это делает лично CEO, что доказывает работу фонда на высочайшем уровне по защите интересов инвесторов.

Но, к сожалению, CEO не может «залезть в голову» своего сотрудника, чтобы предотвратить спланированную схему мошенничества.

Если загуглить, то можно найти десятки и даже сотни случаев в истории, когда управляющий фондом украл деньги.

Да, к сожалению, такое возможно даже в самых крупных и надежных фондах по причине того, что управляющий имеет доступ к деньгам фонда. Недобросовестный человеческий фактор всё же исключать нельзя.

Для меня опционы — это бизнес. Об этом уже писал вот здесь.

А в бизнесе главное что?
Не просто заработать, а сохранить и приумножить.

Когда после всех издержек и трат на жизнь остаётся прибыль, что делать?

Умный владелец бизнеса никогда не оставляет всё в одном месте:

• часть — тратит на жизнь,
• часть — оставляет в обороте,
• часть — откладывает в надёжное.

Я делаю то же самое:
Заработал на опционах  — часть заработанного перевёл в акции, облигации или другие инструменты с меньшими рисками (о своем портфеле рассказывал здесь.

Не потому что мне страшно.
А потому что я не хочу зависеть только от одного источника дохода.

Если ты торгуешь только опционами (это справедливо и для любого другого инструмента), и всё, что ты заработал, снова и снова оставляешь в торговле -
ты не бизнесмен, ты игрок.
⠀
А если вдруг ошибся?
А если форс-мажор?

Что тогда?
Всё обнулится?

Я строю систему по-другому:
Постепенно формирую портфель, который работает независимо от того, чем занимаюсь я (вдруг мне надоест торговать опционами. Или я захочу устроить себе саббатикал на год/два или больше :)).

На этапе завершения работа с очередным кейсом. Публикую с разрешения клиента.

У клиента крупный бизнес в Беларуси, в основном экспорт идет в Россию и Казахстан.

Обратился с запросом купить похожий бизнес в России.

Во-первых, этот вопрос граничит с моей компетенцией, так как я работаю только с личными финансами, но рекомендовать экспертов в данной области могу.

Во-вторых, так или иначе расширения бизнеса когерентно с личными финансами, и поэтому необходимо было выяснить, все ли финансовые риски закрыты.

Некоторые бизнесмены считают себя миллионерами не по наличию капитала, а по оборотам бизнеса.

Например, оборот в бизнесе составляет 1 млн.$ в год, а вот чистая прибыль только 10-20% от этой суммы, то есть 100.000-200.000$.

Если продать бизнес, то тогда можно владеть миллионами долларов, но только в том случае, если они пойдут в личный капитал. Но не факт, что прибыльный бизнес сегодня не обанкротится завтра.

Поэтому миллионером можно считать себя только тогда, когда в личном капитале, отдельном от капитала бизнеса, будет 1 млн.$ и больше.

Не раз я слышала на предварительной встрече, что трастовые структуры не актуальны для резидентов Европы. Я не настаиваю, так как знаю актуальность, потому что вижу потенциальные риски. Каждое наше действие или бездействие влечет за собой последствия: положительные или негативные, а порой и критические.

Здесь и сейчас жить хорошо, но если мы хотим жить хорошо и в будущем, то позаботиться об этом нужно уже сегодня.

Неопределенность завтрашнего дня может пугать и парализовать наши действия, но фактом является то, что неопределенность – это наша реальность сегодня. Ее просто нужно принять и двигаться согласно траектории своей стратегии.

Некоторые экспаты находятся в какой-то непонятной эйфории от того, что они получили ВНЖ и сейчас «море по колено».

Есть факты, и об этом я писала, когда ВНЖ не продлевали, и человек сталкивался с той самой неопределенностью, к которой не был готов.

Сегодня я расскажу кейс человека, который не относится к данной категории людей. Он экспат, но уже получивший гражданство европейской страны, что значительно снижает внешние риски.

Вижу эти GPT-шные посты каждый день — плоские, одинаковые, как будто их сгенерировал один и тот же бот.

Одни и те же советы, те же фразы, те же мультяшные картинки.

🙃 А потом авторы жалуются:

«Почему никто не читает? Почему нет подписчиков?»

Потому что ChatGPT — это не автор, это инструмент.

И если его не настроить, не вложить в него свой стиль, логику и цели —

он будет выдавать ровно то, что вы и получаете — пустой шум.

Я год настраивал своего GPT-ассистента под себя:

— Загрузил все свои посты

— Научил понимать мою аудиторию

— Добавил цели и воронки

Когда человек принимает решение начать инвестировать, то первый вопрос, с которым он сталкивается, это выбор брокера.

Мне нередко озвучивали на первичной консультации, что с паспортом Беларуси невозможно инвестировать на зарубежном фондовом рынке, поэтому ждут получения ВНЖ европейской страны, чтобы открыть счет у американского брокера Interactive Brokers (IB). Данный брокер является топовым и дает множество возможностей инвесторам, которые другие брокеры не могут дать.

ВНЖ европейской страны не дает гарантию открытия счета в IB, факты открытия счета с ВНЖ единичны. У одного моего клиента есть ПМЖ европейской страны, но в открытии счета IB отказал. Резидентам России данный брокер счета открывает.

Данный кейс не о том, стоит или не стоит открывать счет у американского брокера, а о том, как неверно подобранные финансовые инструменты практически лишили семью наследства.

К счастью, эта история не моего клиента, но это реальная история, которой я не могу не поделиться, так как знание таких нюансов значительно снижает риски. Также я уверена в том, что после прочтения данной статьи многие проанализирует безопасность своих инвестиций.

Работая с состоятельными клиентами, я постоянно сталкиваюсь с тем, что не могу предложить им финансовый инструмент на территории своей страны, который соответствовал бы всем требованиям, которые они озвучивают.

Не могу предложить – это одна сторона, а вторая – не хочу предлагать.

Причиной является отсутствие оптимальных инструментов, а также размещение активов в национальной валюте, что кроме всего прочего несет в себе огромные валютные риски.

Одним из важнейших условий подбора инструментов является конфиденциальность.

На территории своей страны про это можно забыть и даже не озвучивать. Конечно же, за конфиденциальность нужно платить.

Иногда приходится находить баланс между конфиденциальностью, расходными операциями и доходностью от размещения капитала.

Что важнее?

Всё, но для каждого своё.

Поэтому при подборе инструмента важно понимать, а что же важно для самого клиента. Поэтому обязательно уточняю вопросы:

• Какие у него цели на 5-10-15-20 лет?
• Планирует ли релокацию в другую страну?

На этой неделе закрылся кейс-мечта почти любого финансового консультанта.

Олег обратился с запросом: есть 12 млн.$, нужно их «упаковать» в трастовую структуру, о которой вы пишите в своих постах, с максимальной конфиденциальностью (для защиты от возможных санкций) и доходностью на капитал 7-8% годовых.

Понятно, что человек точно знает, что ему нужно и что он хочет.

Осталось только выяснить,

• какая именно структура траста ему подходит,
• в какой юрисдикции,
• сумму оформлять на один счет или несколько,
• что будет с передачей данного капитала наследникам при наступлении неблагоприятных событий.

Данные вопросы обсудили на стратегической сессии. Олегу подошла трастовая структура, упакованная в страховой полис, PPLI.

После почти 2-х месяцев прохождения комплаенса, вот что получилось:

1. Сумма разделена на 2 счета: 11 млн.$ и 1 млн.$. Первая сумма оформлена в полис с нулевой стоимостью, который не участвует в обмене CRS. Вторая сумма в 1 млн.$ оформлена в обычный полис.

3.03.2025
Результат публичного трейдинга в рамках копитрейдинга (автоследования), за месяц.
Видим, из публичного мониторинга стратегии BuySellMaker BuySellMaker | Myfxbook, которая участвует как поставщик для копитрейдинга (автоследования), основные показатели стратегии имеют такие результаты:

Прибыль (%): 1121%
Общее количество сделок: 121
Прибыльных сделок (%): 76%
Максимальная просадка (%): 24.38%
Суммарное количество тиков: +2,171.1 тиков