Почему опционы — это не игра, а бизнес. Или как я строю систему дохода внутри портфеля.

В моем портфеле есть акции, облигации, недвижимость и, конечно же, опционы. Обо всех инструментах в моем портфеле я уже рассказывал здесь или на своем канале в ТГ.

Акции и недвижимость — это реальные активы. О реальных инструментах подробнее говорили здесь.
Облигации — номинальные. О номинальных инструментах — здесь.
В чем отличие номинальных и реальных инструментов — тоже можно почитать по тем же ссылкам.

И номинальные, и реальные активы есть в моем портфеле. Это важный фундамент.
Но в этом посте я хочу поговорить о том, почему я считаю, что настоящие Х-доходности делаются именно на опционах.

Опционы дают мне то, чего не дают остальные инструменты:

• возможность ежемесячно зарабатывать гораздо больше на вложенные деньги по сравнению с реальными и номинальными активами;
• зарабатывать в любых рыночных условиях в то время как в тех же акциях или облигациях возможны просадки или переоценки активов;
• использовать математику и статистику для точного расчета рисков;
• действовать по стратегии, а не ставить на угадайку.

Поэтому я считаю опционы бизнесом.

Оцените сами:

• Практически в любой рыночной ситуации я могу планировать доход на каждый месяц.
• Понимаю, почему я зарабатываю: применяю понятные, обоснованные методики, математический и статистический анализ, а не интуицию.
• Не делаю ставку, как в линейном инструменте — «вверх» или «вниз», меня никогда не выбьет по стопу — случайно или не случайно.
• Я набираю опционную позицию, считаю риски, управляю этой позицией.
• Не завишу от настроения рынка — умею зарабатывать и в боковике, и в росте, и в падении.
• Я не играю. Я управляю процессом и рисками.

Игроки делают ставки.
Я — работаю по выстроенной системе.
Чем это не бизнес???

Но сами по себе опционы не являются безрисковым инструментом. Если плохо в них разобраться и неправильно использовать, да еще и без продуманного риск-менеджмента, они могут принести вам большие проблемы, даже если только покупать опционы.

Торговля опционами — это не про инвестирование, это про бизнес. Это постоянная активная работа с позицией, постоянная ребалансировка, управление рисками, анализ ситуации и т.д.

Если говорить про правильные инвестиции: купил акции или облигации — и чаще всего забыл (иногда вспомнил и сделал ребалансировку)

Если говорить про правильную работу с опционами — это постоянная активность. Сделать позицию и забыть не получится. Это будет либо неэффективно, либо фатально для счета.

Но и доходности разные, как в контексте прироста капитала, так и в контексте ритмичности получения прибыли.

Если говорить про инвестирование в акции — доходность составляет 15%-25% годовых (дивиденды плюс курсовая разница). При этом большую часть года можно просидеть в нуле или даже минусе, а по итогам двух-трехнедельного ралли получить эту прибыль. Я уже не говорю про кризисы, в которых рынки могут находиться несколько лет и вы несколько лет будете ждать возврат своих инвестиций.

Я ничего против не имею подобного инвестирования, у меня примерно половина капитала размещается в акциях и облигациях. Часть заработанных мной денег на опционах я систематически перемещаю в акции. Просто тут мы говорим о принципиальной разнице в доходностях.

В опционах доходность от 50% годовых и может достигать сотни процентов годовых.

Ритмичность получения результата вы можете как бы выбрать самостоятельно. Я работаю на месячных сериях опционов на фьючерс Индекса РТС и могу рассчитывать на ежемесячный результат. Есть еще недельные и квартальные серии.

Большие доходности в опционах достигаются не за счет редких крупных движений, а за счет отсутствия убытков и частого реинвестирования прибыли. Благодаря сложному проценту, доходность растет в геометрической прогрессии даже при небольших положительных результатах.

Итог
Опционы — это не про ставки, не про азарт и не про угадайку.
Это бизнес, где важны знания, управление и дисциплина.
Если всё сделано правильно — это даёт ритмичный, прогнозируемый результат, независимый от капризов рынка.

Если здесь есть система, расчёты, управление и прогнозируемый результат — разве это игра?

Хотите разбираться в опционах глубже?
Подписывайтесь на мой ТГ-канал.