Портфель инвестора

Начало 4-го квартала разочаровало многих «инвесторов» продолжительным падением всего индекса и максимально негативными — для поля массмедиа — геополитическими и монетарными новостями. Психотип среднестатистического обитателя российского фондового рынка буквально релевантен любому иностранному инвестору. Ритейл [физическая часть участников], провозглашающий себя инвесторами в части бизнеса, причём в долгосрочном характере, в действительности не может распланировать свои инвестиции более чем на неделю-две. Соответственно, переменчивость действий на рынке зачастую зависит от их ментально-морального состояния в повседневной жизни: осенняя хандра, постоянная рутина, малочисленные поводы, которые дарят тебе чувство счастья; а здесь ещё и тотальный слив рынка на всевозможных новостях.

Причём такими парадоксами восприятия реальности пронизан весь финансовый мир: каждый работник, который именует себя финансовым советником, персональным брокером, проп-трейдером и т.д.

Все-таки купил облигации ФФ. 

И создал еще один экспериментальный портфель — Облигации. Буду пробовать покупать разные интересные выпуски и следить за результатом. 

Номинал $100, дивдоха 9.5%, выплаты ежеквартальные. 

Вот только Сноуболл этот выпуск в упор не видит и приходится добавлять параметры вручную. В параметрах указал налог 30%, как оно будет в реальности — посмотрим.

Общая сумма пяти портфелейприближается к $2000.

Мало? Конечно, мало, но еще в августе был 0. 

И  главная задача — эксперименты и набор опыта.

t.me/k401ru

Купил Сбербанк.
20% портфеля



Дивиденды Сбера заложены в бюджет на 2026 — 2028 годы

В основном, сейчас в облигациях.

На в акциях сейчас очень мало интересных идей.
Нефтегаз (кроме Новатэк) в падающем тренде.

Предлагаю обсудить Ваши идеи в акциях.

Уже середина осени, а середина ли дна или нет — неизвестно. Портфель акций увеличился в количестве акций, но уменьшился в стоимости. Посмотрел, как идут успехи у портфеля в целом и целевых значений всех акций в отдельности. Размер портфеля составляет 2,621 млн рублей.

⏳ Предыдущий срез был 28 сентября.

Акции занимают 33,4% от всего портфеля (актуальный отчет 1 ноября — не пропустите). Если взять только биржевой (без депозитов), это 39,8%. Целевая доля акций в биржевом портфеле 40%, реальная впервые за долгое время стала ниже. 🧮 Учёт веду в специальном сервисе, куда агрегируются все счета.

🛍 Изменения в портфеле акций в первой половине октября такие:

• Сбер — 50 акций
• Совкомбанк — 1000 акций
• Магнит — 3 акции
• Северсталь — 10 акций
• Роснефть — 20 акций
• Яндекс — 1 акция

Потратил на акции около 57 тысяч рублей. Про все покупки первой половины октября писал в отдельном посте.

Пока рынок грустит и весь красный, можете повеселиться и посмотреть на мой портфель акций, он еще пока в плюсе. Продолжаю делиться с вами результатами своего инвестирования. Формирую портфель через дивидендные акции и облигации в нашем любимом казино. Позади 4 года. Сегодня смотрим актуальный состав портфеля акций, погнали!

💼 Мой портфель

В этом обзоре провели ребалансировку портфеля с целью сыграть на падении акций Полюс Золота (-10% за неделю) и Х5 (-18% за месяц), увеличив долю в них с 5% до 10% за счет Ростелекома и Русала. Доля в Т-Технологиях была также повышена с 5% до 10% за счет Сбера.

Состав портфеля

Динамика портфеля с даты последнего обзора (с 10.10.2025)

Осень — время волатильности. Участники рынка реагируют на решения по ставке, бюджетные новости и сезонные отчёты. Во избежание просадки в портфеле важно распределить капитал так, чтобы одна часть защищала другую.

Главные риски

🔵 Рубль укреплялся семь из девяти месяцев с начала года. По мнению наших аналитиков, в ближайшем будущем его ослабление неизбежно.
🔵 Проинфляционные ожидания инвесторов и ключевая ставка остаются на высоком уровне. Вкупе с остальными факторами давление на рынок акций сохраняется.

Таким образом, для портфеля российских акций ситуация складывается не лучшим образом. Нивелировать часть риска можно с помощью диверсификации в валютных и золотых активах.

Валюта

Локальные облигации в долларах, евро, юанях.
В приоритете — бумаги первичного размещения. Часто они позволяют получить высокую доходность со старта, так как спрос на такие облигации повышенный.
1,1% — медианный рост цены бумаг с рейтингом ААА/А через неделю после начала торгов.

Золото

Хотя цена унции превышает фундаментально обоснованный уровень в 3600 долларов в 4-м квартале, это не мешает институциональным и индивидуальным инвесторам наращивать объёмы закупок на случай роста геополитической напряженности.