Международная торговля

Сегодня весь день обсуждают предложение национализировать активы уходящих компаний.

Я исхожу из того, что национализация – это, за очень редкими исключениями, путь назад: слабее доверие и связи, меньше рынка, замена сильных предпринимательских стимулов слабыми чиновничьими и, как следствие, более низкий уровень жизни.

Но запущенный маховик наносимых друг другу болезненных ударов, боюсь, делает это неизбежным. Лучше, конечно, было бы дружить, но, если тебя бьют, отвечай тем же. Так, по крайней мере, предписывает теория игр в повторяющейся «дилемме заключенных».

Ниже мои ответы на вопросы по теме для портала «Финам»:

Активы каких компаний, на ваш взгляд, могут быть национализированы?

ИКЕА, МакДональдс, Кока-Кола и другие компании, заполняющие важные ниши на российских потребительском рынке и рынке труда.

Какие ответные меры могут принять в этом случае США и другие западные страны?

Они могут попытаться отнять у российским собственников все, до чего только смогут дотянуться.

( Читать дальше )

 Несколько тезисов по этой животрепещущей теме на основе фактов, экономической науки и здравого смысла.

1. Торговля и разделение труда суть главные факторы прогресса и благосостояния. Поэтому все препятствующее торговле между странами, будь то война, санкции или взаимная ненависть, делает их беднее;

2. Как следует из имеющихся исследований в области международной торговли, чем меньше твоя экономика сравнительно с экономикой твоего партнера, тем в среднем выше для тебя относительная значимость этой торговли. Экономика ЕС в разы больше российской – теория предсказывает, что ограничения торговли между нами ударит по обоим, но по нам болезненнее, поскольку для нас эта торговля важнее;

3. Но и этого – сравнительно с нами менее болезненного – удара ЕС пытается избежать для себя. Российский экспорт основных ресурсов продолжается, а отключение системы SWIFT предлагают организовать так, чтобы он не пострадал;

4. Гипотетическое полное отключение SWIFT затруднит расчеты с иностранными контрагентами, но теперь, благодаря появившейся недавно Системе быстрых платежей, не помешает расчетам внутри страны.

Короче, это удар для нашей экономике, но едва ли смертельный. Жизнь продолжится, хотя и на более низком уровне.

Мой Телеграм-канал

Привет!

На SL я писал серию постов про свой алгоритм, где основные инструменты — это ZL.CBOT и HE.CME.
После того как я написал последнюю статью на VC мне удалось найти крупных инвесторов, которые в декабре прошлого года зашли на тест алгоритма, за которым можно следить в телеграмм канале.

Спустя небольшое время, когда стало понятно, что инвесторам понадобится диверсификация, я начал тестировать акции. Период для теста небольшой (с июня 2021), местные эксперты снова скажут, что это все нерепрезентативно, но в феврале инвестор заведет деньги конкретно под акции, и все могут публично посмотреть за результатами работы все в том же телеграмм канале. На картинках представлены результаты тестов (всего 5 бумаг сейчас), торговля на часовиках, без реинвестирования: получили сигнал на лонг/шорт —> вошли в сделку —> поставили стоп —> дождались закрытия по стопу или переворота позиции. 

( Читать дальше )

во второй части прямого эфира про эксперимент с индикатором p/e затронул тему статистики внешней торговли России (данные ТС РФ) и мирового энергетического кризиса, в связи с чем может вырасти экспорт энергии из РФ в виде угля, газа, электричества (в объемном выражении, а не только в стоимостном)

у меня есть два главных источника: Atlas.harvard и сайт Таможенной службы РФ. В первом данные по внешней торговле всех стран, но задержка в 2 года. т.е. сейчас есть данные до 2019-го. На сайте ТС РФ сейчас доступны данные по июль 21-го: экспорт и импорт важнейших товаров.

в посте от июля 2020 я отметил, что данные двух независимых источников чаще подтверждают друг друга, но аномалии по отдельны товарам встречаются (об этом и видео в конце поста)

Самое главное — как использовать. Здесь я вижу два главных подхода:
1) поиск трендов в росте/снижении экспорта того или иного товара компаниями России (по объемам или в стоимостном выражении)

( Читать дальше )

( Читать дальше )

Несколько месяцев я торговал BRENT на MOEX с помощью собственного алгоритма и публиковал результаты под постами с названием «Рынок нефти и его переменные» .

На данный момент торговый робот подключается к рынкам через API брокера EXANTE. В своем телеграмм канале я публикую результаты торговых дней и показываю реальные брокерские отчеты.

#PennyStock
На этой неделе отчитывается FUBO.NYSE. Fubo — это Netflix в мире спортивных трансляций. По ссылке можно почитать подробный отчет о компании и ее перспективах. Компания показывает хороший рост уже 6 лет, за последний год сильно увеличилось количество подписчиков, а revenue growth FuboTV обгоняет таких конкурентов как Hulu, Netflix и Disney. FUBO.NYSE уже есть в нашем портфеле и мы готовы держать ее длительный срок. Однако, если кто-то хочет отработать отчет, стоит присмотреться к тренду на дневном диапазоне и искать покупки после пробития зоны 39.4 — 40.

( Читать дальше )

Несколько месяцев я торговал BRENT на MOEX с помощью собственного алгоритма и публиковал результаты под постами с названием «Рынок нефти и его переменные» .

На данный момент торговый робот подключается к рынкам через API брокера EXANTE. В своем телеграмм канале я публикую результаты торговых дней и показываю реальные брокерские отчеты.

Сегодня про бектесты. 

Первый алгоритм, который мы запустили, работал только на нефти. Это было в мае 2020 года, торговля велась через QUIK, а ключевые параметры приходилось добавлять руками. Тот первый алгоритм сильно отличался от текущего: параметры обновлялись раз в сутки, был статичный стоп и тейк, а сам скрипт приходилось устанавливать пользователям на их личный ПК и следить за его работой. Однако, результаты были отличные — 0.40$ в день. 

( Читать дальше )

Несколько месяцев я торговал BRENT на MOEX с помощью собственного алгоритма и публиковал результаты под постами с названием «Рынок нефти и его переменные» .

Летом я занимался разработкой кода для перехода на международные площадки. На данный момент торговый робот подключается к рынкам через API брокера EXANTE. В своем телеграмм канале я публикую результаты торговых дней и показываю реальные брокерские отчеты. 

На Smart-Lab меня долго ругали за то, что мой алгоритм не имеет бектеста. Как я могу доверять такому роботу и такой стратегии, если у нее нет даже элементарного бектеста? В декабре мы взяли паузу в торгах и написали бектест для торгового алгоритма и проверили стратегию на всех ключевых инструментах. 

Бектест показал, что часть рабочих параметров необходимо подбирать индивидуально под каждый инструмент. Более того, параметры могут меняться после экспирации текущего контракта и перехода на новую серию фьючерса. Работа оказалась более сложной чем представлялось изначально. Тем не менее, за прошедшее время удалось научиться оптимизировать и работать с основными параметрами. В течение недели буду публиковать результаты бектестов и покажу, что получилось и чего ожидаю в будущем.

Есть и другие новости. Проект расширился: теперь мы также торгуем криптовалюты и пенни стоки.Невозможно было обойти стороной стремительный рост криптовалют. К проекту присоединился алгоритм, работающий с основными криптовалютными парами. Алгоритм работает круглосуточно, здесь будут появляться отчеты о его работе. На данный момент мы торгуем BTC и LTC на бирже Binance. В отличие от крупных бирж (CME/ICE), где минимальный депозит 10.000$, Binance позволяет работать с гораздо меньшими объемами денежных средств на счету. Для работы с криптовалютой мы решили использовать небольшую сумму, которой средний российский ритейл инвестор готов рискнуть на бирже. Проделав серии бектестов чтобы убедиться, что алгоритм и стратегия работает, мы запустились на 1400$ в конце января. Ниже, на картинке, вы можете увидеть результат работы алгоритма с 20 января по сегодняшний день: +60%. Период довольно короткий, однако, хорошие результаты бектестов позволяют считать, что дальше будет также — будем следить за этим здесь. Алгоритм торгует круглосуточно, работает полностью самостоятельно и не требует никакого участия инвестора. 

( Читать дальше )

Коронавирус, без сомнения, войдет в историю как самый запоминающийся персонаж уходящего года. Некоторых он заставляет беспокоиться о своем здоровье и всех без исключения – о своем благосостоянии.

Несколько соображений по поводу продолжающегося коронакризиса и его последствий:

1. Эти последствия значительно различаются по странам, как проиллюстрировано на картинке.



Напр., хотя у нас с Америкой много различий, по влиянию пандемии на экономику мы оказались в одной группе. Сравнительно лучше себя чувствуют страны Азии и Африки, среди которых можно найти тех, кто в течение кризиса смогли увеличить свой ВВП.

Этому способствовало два фактора, неблагоприятных для демократии и рыночной экономики:

Первый – готовность государства ограничивать людей в перемещении и контактах настолько, насколько необходимо, чтобы предотвратить распространение заразы. Политическая система и менталитет стран европейской культуры исключает для них применение таких мер, что и сделало их более уязвимыми сравнительно с тоталитарными режимами.

( Читать дальше )