Индекс МосБиржи

📉Индекс ММВБ теряет 1% на фоне дивидендных отсечек в Роснефти (-4%), Татнефти (-4,3%), Мосэнерго (-6,3%), Евротрансе (-12%)

Роснефть — дивиденды 29,01 руб, Татнефть — 25,17 руб, Евротранс — 19,22 руб, Мосэнерго — 0,16038 руб.

Всем доброго времени суток!

Пришло время поделиться той ситуацией, которая на данный момент есть по моим открытым позициям за последние 2 месяца (с 05.05.24 по 07.07.24) и которые Вы можете наблюдать в таблице ниже (абсолютно вся информация не является рекламой, призывом к действию, индивидуальной инвестиционной рекомендацией и т.д. и т.п.):

Считаю, что на фоне падения Индекса МосБиржи мои результаты в целом являются удовлетворительными и позволю себе несколько комментарий к приведённой выше таблице:
— акции «ФСК Россети» были закрыты на +3% прибыли за 1 месяц!
— по акциям «Европлан» пришли обещанные дивиденды 14.06.2024!
— позиция «НОВАТЭК» была дополнительно докуплена в среднесрок-долгосрок (от 3-х месяцев и больше), так как уж слишком сильно она упала, а фундаментал компании: её шаги по постройке газовозов, а также по введению в эксплуатацию новых месторождений — для меня это ситуация, при которой лично я считаю компанию недооцененной.
— были приобретены акции компании «Делимобиль» с дальнейшим их усреднением, а также была усреднена позиция по Fix Price.

( Читать дальше )

Мой Телеграм t.me/sdrozdovv 

Всё больше факторов говорит за то, что ЦБ будет некуда деваться от повышения ключевой ставки на заседании 26 июля (осталось ровно 3 недели). Собственно, многие (включая меня) ещё перед прошлым заседанием про это говорили.

И для этого есть несколько свежих причин.

Чтобы не пропустить самое интересное и важное из мира финансов и инвестиций, подписывайтесь на мой телеграм-канал.

🚀Доходности по ОФЗ бьют рекорды

3 июля Минфин провел аукцион по размещению ОФЗ с постоянным купоном. Доходность по выпуску ОФЗ-ПД 26248 с погашением в мае 2040 г. составила 15,47%. И это — исторический рекорд.

📈Среди бумаг с постоянным купоном и сроком размещения свыше 10 лет доходность выросла до максимума с момента начала ведения статистики в 2015 г. Предыдущий рекорд по доходности дальних ОФЗ был поставлен на прошлой неделе  — 26 июня. Тогда ведомство разместило ОФЗ 26244 с погашением в марте 2034 и доходностью 15,34%.

📊Итоги размещения ОФЗ 26248 3 июля:

● объем спроса — ₽42,41 млрд;

( Читать дальше )

Результат. Портфель PRObonds Акции / Деньги (состоит из корзины акций в соответствии с Индексом голубых фишек и денег в РЕПО с ЦК) за последние 12 месяцев показывает 14,5%. Индекс МосБиржи за то же время – 14,6%. Добавим к индексу дивиденды и получим около 20%. Т.е. портфель немного проигрывает рынку на относительно короткой дистанции. С поправкой на точку входа обыгрывает на длинной. И со временем заметно и в лучшую сторону отличается от рынка по волатильности. На майско-июньской просадке Индекс МосБиржи падал на -13,5%, портфель – всего на -3,5%.

Практика управления портфелем накапливается. Эффективность, надеемся, тоже. Раньше мы преследовали достижение низкой волатильности. Теперь вместе с ней неплохо бы добиться и повсеместного переигрывания рынка. С нашим портфелем ВДО спустя 3-4 года попыток сработало.

Тактика и предположения. Мы угадали снижение рынка в мае. И под это немного сократили вес акций. Который и до того был невелик. Сейчас, напротив, увеличиваем. Наверно, доведем примерно до половины активов портфеля (сегодня на акции приходится 42% от активов, 58% — деньги под эффективную ставку ~17,5% годовых).

( Читать дальше )

Если Индекс МосБиржи окажется выше 3 231 п., совокупная позиция в акциях в портфеле PRObonds Акции / Деньги будет увеличена с ~43% до 44% от активов. Позиция в акциях формируется в соответствии с Индексом голубых фишек. Остальные активы портфеля, сейчас их примерно 57% — РЕПО с ЦК, с актуальной эффективной ставкой размещения денег около 17% годовых. 

Не является инвестиционной рекомендацией. Ссылка на ограничение ответственности.

Следите за нашими новостями в удобном формате: Telegram, Youtube, Смартлаб, Вконтакте, Сайт

📈Индекс ММВБ превысил уровень в 3200п впервые с 17 июня, локомотивом для индекса 2-й день выступают акции Газпрома. Многие трейдеры поверили в бумаги газового гиганта и говорят, что 150р не за горами

Рынок акций начал вчера вырос на 1% в понедельник. Индекс Мосбиржи вернулся к уровню 200-дневной средней, достигнув 3186 п. Любую акцию рано хоронить — хоть СПБ биржу, хоть НОВАТЭК, хоть Газпром. На длинном промежутке инвестирования может быть много позитивных событий. Вероятная первая цель роста по Газпрому 126- 126,6.

Экспорт трубопроводного газа из России в страны Евросоюза и Молдавию за первое полугодие 2024 г. увеличился на 27% г/г, достигнув 15,4 млрд куб.м — Ъ

Экспорт российского СПГ за первое полугодие вырос на 2,7% г/г, до 16,79 млн тонн, сильнее всего — в страны ЕС, на 6,3%, где крупнейшим покупателем стала Франция — Ъ

Акции ТКС Холдинга выросли на 1%. Некоторые аналитики пишут что справедливая стоимость 4000, а другие пишут 3900. Есть запас для роста! Но мне эти акции не нравятся. Держу чисто чтобы наблюдать за котировками. Мне нравятся акции Сбербанка, Мосбиржи, Позитива, Полюса, может быть и Новатэка, если удалось купить дешево. Астру можно тоже держать. Вчера докупил Астры по 577,7. Вообще летом я жду боковой динамики, но за Астру не сильно переживаю.

( Читать дальше )

📈 Ну что ж, текущая торговая неделя закрывается в небольшом плюсе, уровень 3000 пунктов, который был под угрозой ещё на прошлой неделе, по факту устоял, причём в серьёзном июньском бою между быками и медведями, а значит эта линия поддержки вблизи психологического уровня стала ещё более мощнее и крепче!

А ведь ещё в прошлый четверг на Московской бирже были зафиксированы рекордные объёмы торгов после начала СВО, что совпало с 6-месячным минимумом на российском фондовом рынке и этим самым ключевым рубежом в 3000 пунктов по индексу Мосбиржи:



Помните, буквально в начале июня я писал про то, что «это ещё не все эмоции и боль поймавших маржин-коллы участников рынка»? Так вот, теперь я эти эмоции увидел, и, как правило, именно высокие обороты зачастую свидетельствует о завершении периода коррекции. Поэтому теперь уровень 3000 пунктов станет ещё более сильной линией поддержки, чем раньше, и ещё более непроходимой преградой для медведей.

Ну а если вы боитесь, что возможное июльское повышение ключевой ставки отправит фондовый рынок в нокаут, то всегда всегда вспоминайте про турецкий сценарий, где ставка ЦБ составляет сейчас 50% (!

( Читать дальше )