Акции Apple упали на 3,4% в четверг после сообщений о том, что Китай планирует распространить запрет на использование iPhone на поддерживаемые правительством агентства и компании.
Инвесторы обеспокоены способностью самой ценной публичной компании в мире вести бизнес во второй по величине экономике мира.
В среду акции Apple (AAPL) зафиксировали самое большое дневное падение более чем за месяц.
Китай является крупнейшим зарубежным рынком сбыта продукции компании, и продажи в Китае составили около пятой части общей выручки компании в прошлом году. Apple не раскрывает данные о продажах iPhone по странам, но известно, что в прошлом квартале в Китае было продано больше iPhone, чем в Соединенных Штатах. Apple также производит большинство своих iPhone на китайских заводах.
В среду стало известно, что Китай запретил использование iPhone чиновниками центрального правительства и что менеджеры уведомляли сотрудников о запрете через чат-группы или собрания.
В четверг появились сообщения, что эти запреты были распространены на поддерживаемые государством фирмы, включая энергетического гиганта PetroChina, в которых работают миллионы работников и которые контролируют обширные сферы китайской экономики.
Nasdaq упал на дневных торгах в четверг из-за Apple (AAPL). Акции технологического гиганта продолжили падение после сообщений о том, что Китай запретил правительственным чиновникам использовать его iPhone и планирует распространить запрет на государственные компании. Этот шаг является препятствием для Apple на ее крупнейшем зарубежном рынке, который также является ее глобальной производственной базой.
Промышленный индекс Доу-Джонса (^DJI) остался единственным индексом в плюсе, поднявшись на скромные 0,3%. Индекс S&P 500 (^GSPC) упал примерно на 0,3%, в то время как высокотехнологичный Nasdaq Composite (^IXIC) упал примерно на 1%, а акции Apple (AAPL) упали примерно на 3%. В среду все три основные акции закрылись в минусе.
Заявки на пособие по безработице упали до самого низкого уровня с февраля на прошлой неделе, что является еще одним признаком того, что Федеральная резервная система, вероятно, будет удерживать процентные ставки на высоком уровне в течение длительного времени. Неожиданные данные последовали за данными в среду, показывающими, что активность в сфере услуг в США достигла шестимесячного максимума в августе, что рассматривается как признак устойчивости среди потребителей и в экономике в целом на фоне более высоких затрат по займам.
🟢 О компании:
— занимается разработкой ПО для промышленного и гражданского строительства;
— является лидером в своей отрасли;
— основана в 1982 году в США;
— более 9 млн. клиентов по всему миру.
🟢 Чем привлекательна:
— компания международная и хорошо диверсифицирована в своей выручке по рынкам и регионам присутствия: $589 млн. в США, $506 млн. в Европе, на ближнем Востоке и Африке, $250 млн. в Азиатско-Тихоокеанском регионе;
— очевидно, что на всех трёх рынках масштабироваться ещё есть куда: растущий Азиатско-Тихоокеанский регион выступит в данном случае одним из ключевых драйверов роста в плане увеличения клиентской базы;
— финансы по итогам Q2 2023 также на высоте: выручка — $1,345 млрд (+9%), операционная прибыль non-GAAP — $489 млн. (+10%).
🟢 Итоги, возможные риски и наши рекомендации:
— оценка Ranks 75%;
— данная отрасль достаточно специфична — компаний, выпускающих программное обеспечение для архитекторов, строителей и иных инженерных специальностей на рынке не так уж им много, да и многие привыкли к тому же AutoCAD (ПО для создания чертежей). Тем не менее, такие конкуренты есть и они достаточно крупные — Adobe, Dassault Systems, PTC. Данные компании на этом рынке уже давно и все так или иначе определили свои доли, и они изменяются не очень то и быстро;
Публичная компания Devon Energy Corporation (DVN, есть на СПб бирже) со штаб-квартирой в Оклахома-Сити, штат Оклахома, является является одним из крупнейших независимых производителей нефти и газа в Соединенных Штатах.
Она также является ведущим независимым переработчиком природного газа и сжиженного природного газа в Северной Америке. Devon входит в число 50 крупнейших нефтяных компаний мира. Хотя большая часть ее доказанных запасов расположена в Колорадо, Нью-Мексико, Техасе и Вайоминге, Devon также располагает активами по разведке и добыче в Канаде, Южной Америке, Западной Африке, Каспийском море и Китае. Примерно 60 процентов этих запасов находятся в форме природного газа.
Суточная добыча которой в четвертом квартале 2022 года составила около 315 000 баррелей нефти, около 150 000 баррелей сжиженного природного газа и более 1 миллиарда кубических футов природного газа. Она работает в Делавэре, Анадарко, Уиллистоне, Игл-Форде и бассейне реки Паудер.
Пишем больше новостей о финансовых рынках в TG-каналах:
t.me/headlines_for_traders
t.me/renat_vv
t.me/headlines_fed
t.me/headlines_geo
t.me/headlines_quants
Цены на недвижимость падают. Крупные застройщики оказались в тяжелом положении. Крупный финансовый конгломерат пропустил выплаты процентов по продуктам, проданным инвесторам. Для многих такие недавние события в стране кажутся ремейком «фильма» 2008 года, который мало кому понравился.
Всемирная сеть пестрит мрачными предсказаниями разворачивающегося краха китайской экономики. Вызванного годами чрезмерного строительства, проектами «белых слонов» и непродуктивных расходов на инфраструктуру...
Системный кризис в Китае отразился на всем мире, это вызвало тревогу и заставило Пекин более решительно вмешаться, чтобы оживить китайскую экономику. Любопытно, однако, то, что такой негатив и мрак не отражаются на том, что сигнализирует рынок.
Начнем с деятельности банков. В большинстве финансовых кризисов динамика цен на акции банков начинает сигнализировать о проблемах за несколько месяцев до того, как разворачивается системный кризис.
Это очень интересно, ведь отчасти этот процесс вообще не связан с проблемами в экономики, а основан на психологии рыночных участников (к слову, вчера на трансляции я это уже объяснял).
Начнем с того, почему же фед снижает ставку. ФРС снижает ставку для того, чтобы помочь тормозящейся экономике. Но в чем же тут проблема для рынка? А проблема в том, что в финальной фазе цикла роста ставок фед уже не повышает ставку, а делает “вербальные интервенции”, где Пауэлл (или другой чэйрмэн) с покерфэйс игнорирует любые проблемы в системе, говоря о том, что все хорошо и мы продолжаем ужесточать и бороться с перегревом в экономике.
Так вот, когда мистер покерфэйс вдруг осознает, что проблемы реальные и “переобувается в прыжке”, рынок считывает этот посыл как “приплыли” и начинает сокращаться риски (Risk OFF).
К чему это приводит? Это приводит к тому, что цены на рисковые активы снижаются, снижается стоимость залогового обеспечения по многим кредитам. Банки и другие кредиторы начинают закладывать эти риски для новых кредитов поднимая и так высокие ставки для бизнеса. На валютном рынке растет волатильность, растет стоимость хеджа и нежелание бизнеса брать новые валютные риски. Что вкупе приводит к снижению бизнес активности.
1. Roku $ROKU прогнозирует выручку в 3 квартале 2023 года в размере 835–875$ млн по сравнению с предыдущим прогнозом в 815$ млн.
2. Roku $ROKU сократит -10% персонала.
3. United Airlines $UAL ожидает роста цен на авиатопливо в 3 квартале 2023 года.
4. Китай запретил чиновникам использовать iPhone $AAPL для работы.
5. TSMC $TSM подал заявку на субсидии для завода в Германии.
6. Акции Манчестер Юнайтед $MANU падают на рекордные -18% на слухах об отмене продажи клуба.
7. Lucid $LCID нацеливается на начало производства электромобилей стоимостью 50$ тысяч к 2030 году.
8. X $TWTR Маска получил лицензию на платежные услуги еще в одном в штате — Миссисипи.
9. Mastercard $MA опровергла сообщения СМИ о том, что этой осенью компания планирует увеличить комиссию по кредитным картам.
10. BMW $BMW будет использовать облачную технологию Amazon $AMZN для создания функций автономного вождения для новых электромобилей.
11. Tesla $TSLA не планирует строить завод в Индонезии в ближайшее время.
Amer Sports, производитель теннисных ракеток Wilson и лыжных ботинок Salomon, конфиденциально подал заявку на первичное публичное размещение акций в США, которое может оценить группу в 10 миллиардов долларов, сообщили люди, знакомые с этим вопросом.
Компания планирует провести листинг к началу следующего года, сказали люди, попросив не называть их имена, обсуждая информацию, которая является частной.
Amer Sports нацелена на IPO на сумму более 1 миллиарда долларов и может в конечном итоге получить до 3 миллиардов долларов в зависимости от рыночных условий, сказали некоторые источники. Компания, поддерживаемая крупнейшим в Китае производителем спортивной одежды Anta Sports Products Ltd., также владеет такими брендами, как бейсбольные биты Louisville Slugger, снаряжение для активного отдыха Arc'teryx и зимнее снаряжение Atomic.