В след понедельник 17.09.12 у нас экспирируется очередная квартальная серия опционов на Ри.

Нередко всего лишь за пару часов до экспирации опционы вне денег (у денег) на Ри стоят 300-400 п, и если мы считаем, что за оставшиеся им часы жизни в деньги они не попадут, можно попытаться их продать, держа руку на спусковом крючке дельта-хеджера.

С другой стороны, возможны расклады, когда опцион резко пересекает страйк и прет в денежную зону скажем на 1000 п, учетверяясь в цене за час-два. Если проинтуичить подобный расклад, можно с допустимым риском сделать голую покупку гаммы в надежде на быстрый и существенный выхлоп.

Коллеги, хочу спросить — торгует ли кто-то целенаправленно опционы именно в день экспирации?

Тогда записывайтесь на мой завтрашний вебинар

 http://education.zerich.com/events/detail.php?ID=193299


Надеюсь (но не уверен), что очередных технических проблем с доступом не будет (зимой-весной, к сожалению, они наблюдались через раз :().

Получил учебники CFA доставкой UPS.
Срок доставки ~ 2 недели. Точка отправки = Alpharetta Ga, USA.
Учебник сам по себе приятный. Читается легко и быстро.
Откровенно говоря, написан как-то проще и интереснее, чем Schweser.
Заниматься буду дальше наверное по нему + посматривать Швайзера.
Мой прогноз = экзамен 1 декабря не сдам. Не могу читать столько, сколько надо читать каждый день, чтобы успеть все охватить.

 
Ларри Хайт-выдающийся трейдер, руководитель хедж-фонда Mint Investment Management

Первейшее правило, которому неотступно следует Ларри Хайт, состоит в том, чтобы в каждой сделке рисковать не более чем одним процентом капитала.

Рискуя только одним процентом, я не беспокоюсь ни о какой отдельной сделке. Совершенно необходимо поддерживать риск на возможно более низком и постоянном уровне.

Второе правило компании Хайта — всегда следовать за тенденцией и не отклоняться от принятого метода торговли.

У нас даже есть письменное соглашение о том, что никто из нас не вправе отменять рекомендаций системы. Все сделки одинаковы.
Третье, что мы применяем для снижения риска, — это диверсификация. Мы диверсифицируемся двумя способами. Во-первых, мы, вероятно, играем на большем количестве рынков по всему миру, чем любой другой фонд. Во-вторых, мы не ограничиваемся использованием единственной лучшей системы. Для баланса мы используем множество различных систем — от краткосрочных до долгосрочных.


( Читать дальше )

Коллеги, добрый день!
В настоящей статье я продолжу разговор о линейном коэффициенте корреляции и приведу пример торговой стратегии, построенной на эффекте корреляции внутри одного потока данных – т.н. автокорреляции.
Первая часть статьи находится ЗДЕСЬ
Стратегия, построенная на принципах автокорреляции.
Общее описание стратегии.
Принципы стратегии:

1. Тестируемый инструмент – акции Лукойла (LKOH) на недельном ТФ за период с 01.01.2001 по 31.07.2012.
2. Типы совершаемых сделок – исключительно Long.
3. Время удержания позиции – вход на Open недельной свечи, выход на Close этой же свечи. Таким образом, удержание позиции строго в течение торговой недели без ухода в бумагах на выходные.
4. Внешние факторы – цены на нефть, мировые новости, динамика западных рынков и проч. – не учитываются.
5. Внутренние факторы – внутрикорпоративные новости, дивидендные отсечки и проч. – не учитываются.

( Читать дальше )

За год цены на российские квадратные метры подскочили в среднем на 9,9%. На первых трех местах разместились Бразилия, Австрия и Турция.
Такие результаты приводит Глобальный индекс цен на жилье (Global House Price Index) компании Knight Frank. Этот рейтинг составлен по итогам II квартала 2012 года в 54 странах мира, учитывая все ценовые сегменты.
На первом месте оказалась Бразилия, показав годовой прирост в 18,4%, на второе место вышла Австрия с 11%, а на третьем месте очутилась Турция, набрав 10,5%.
Самое же большое падение цен за год показала Ирландия (-14,4%). Также на последних местах рейтинга оказались Испания, Греция и Венгрия.
Директор департамента элитной жилой недвижимости Knight Frank в России и СНГ Елена Юргенева заявила, что цены на рынке России растут уже второй квартал подряд. Повышение позиций в рейтинге связано с тем, что большая часть россиян оценивают покупку недвижимости как инвестиции на длительный срок, в то время как  европейцы скептически воспринимают перспективы этого рынка.

( Читать дальше )

2 предыдущие недели

( Читать дальше )