Вчера произошло знаковое событие: после почти двухмесячного падения впервые с начала года «корзина ЦБ» по официальному курсу на 24.03 (формируется по итогам торгов 23.03) стала ниже уровня 31.12.2014. Т. е. рубль относительно «корзины» укрепился (и это на фоне двузначной инфляции!). Причем произошло это при «стоячих» ценах на нефть. Такое соотношение курса и инфляции говорит о том, что «девальвационная премия» 2014-го снизилась. Какие могут быть причины у данного укрепления рубля? Собственно их может быть четыре:

—  сдерживание  роста (и даже снижение) денежной базы в целях борьбы с инфляцией; (1)
— приход на российский рынок иностранных «ковбоев рынка»; (2)
—  возврат капиталов из оффшоров; (3)
— налоговые выплаты. (4)

Последнюю причину можно отбросить сразу. Во-первых, их пик приходится на эту неделю, во-вторых, на эту же неделю приходятся пиковые выплаты по внешнему долгу в 2015 году и эти события друг друга компенсируют. 

Вторая и третья причины с точки зрения поведения рубля вообще неотличимы и могут быть объединены  в одну:

( Читать дальше )

Рынки не существуют в изоляции друг от друга, они взаимосвязаны. Межрыночный анализ (intermarket analysis) изучает эти взаимные связи. Эти взаимосвязи представляются графически в виде соотношений.

Основа — взаимная динамика 4 основных классов активов: акций, облигаций, сырья и валют.

Дополнение — взаимная динамика отраслей.

Эта взаимная динамика классов активов различается в зависимости от текущей фазы рыночного цикла — инфляционной или дефляционной.

Знание «правильной» взаимной динамики помогает управляющему корректно определить фазу рыночного цикла и в соответствии с этим выбрать отрасли и секторы для инвестиций

Идеализированная схема бизнес-цикла:

1. Первыми на изменения в рыночном цикле реагируют облигации. Они начинают расти или падать.

Затем к ним присоединяются в середине цикла акции. Рынки сырья присоединяются последними.

( Читать дальше )

Сегодня применение методики признано позитивным по результатам излечения первого больного.  Никакие радикальные средства, химические и хирургические средства не используются. Поддаются лечению даже запущенные случаи. Излечение происходит через несколько часов. Методика оставляет для излечившегося возможность небольших редких безубыточных спекуляций, при этом гарантируется отсутствие ломки, просадок и ущерба для семейного бюджета.  Мы возвращаем нашим пациентам позитивный взгляд на окружающую действительность, потребность в общественно полезном труде, повышаем потенцию, избавляем от хронических заболеваний в будущем, возвращаем радость бытия. Мачехам возвращаем молодость, Золушкам – красоту и дивный голос, тыкву можем превратить в золотую карету. Все – под чарующие мелодии.

 

«TIME TO SAY GOODBYE»  лудомании

http://www.youtube.com/watch?v=yWQrbqTFTHQ

«химеры и призраки мира лудомании навсегда покинут ваш мозг»

( Читать дальше )

В этом видео показано как получить бесплатный биржевой полигон-симулятор Jatotrader©.
Используется для создания исторических баз данных (свечи, тики, стаканы) по основным инструментам Российского фондового рынка, отладки собственных краткосрочных торговых стратегий (скальпинг, торговля внутри дня) на «живых» данных и полной транспарентности рынка, предоставляемой платформой. Подробности на www.jatotrade.com



А вот пример загрузки данных и воспроизведения в режиме «Игра»:

http://youtu.be/ePf7BZCGzLM 

Вузы США:

1. Introduction to Computational Finance and Financial Econometrics (University Of Washington)

https://www.coursera.org/course/compfinance

2. STOCKS AND BONDS: RISKS AND RETURNS (Stanford U) 

http://online.stanford.edu/Stocks_and_Bonds_Fall_2014?utm_source=vpol&utm_medium=email&utm_term=mailer&utm_content=learning%2520opportunities&utm_campaign=stanford%2520online

3. Computational Investing, Part I (Georgia Tech) 

https://www.coursera.org/gatech

4. Financial Engineering and Risk Management Part I (Columbia U) 

https://www.coursera.org/course/fe1

5. Financial Engineering and Risk Management Part II (Columbia U) 

https://www.coursera.org/course/fe2

6. Asset Pricing, Part 1 (The University of Chicago) 

https://www.coursera.org/course/assetpricing

7.  Option Pricing  (Cal Tech) 

https://www.edx.org/course/caltechx/caltechx-bem1105x-pricing-options-2786

( Читать дальше )

Ответ SHCHUTUSHCHA http://smart-lab.ru/blog/228548.php

По пунктам, как ты любишь))))

1. Дельтаноль — отличная страта! Медленно и неспешно 90% времени, и запара в 9%...
В оставшийся процент — полный ахтунг!))))
Это про продажи.

Про покупки — зеркально + куча усилий по выведению позы в плюс.
(Но: всё отлично автоматизируется, а даже если и руками — то происходит 'почти само собой').
В оставшийся процент — резкий рост ЧСВ и депо!))))

Главное — корректный М(oney)М. И там, и там.
 

2. Капает. Продал — тебе, купил — капаешь ты.

3. Гамма — да, при продаже — можно почти не париться. При покупке — куча мелких взятых «движеньиц» по гамме рисуют огромные плюсы к депо. Если уметь ;)

4.… при продаже. Или поднять — при покупке))))

5. Ну не скажи… Тут скорее классическое 'подепродо'. Ну или 'продоподе', если тебе так больше нравится....

6.… и они постепенно сходятся. Так, может стОит одну 'продать', а другую 'купить'? Потести на досуге ;)

( Читать дальше )

Так как я торгую опционами уже 2 день, значит могу считать себя практически крутым опционщиком.
Собственно сами советы
1. дельту надо держать около нуля чтобы не парится по поводу направления движения. дельта -1 равносильна 1 контракту в шорт, дельта +1 равносильна 1 контракту в лонг
2. чем больше тетта тем лучше и тем больше бабла капает на счет тупо ничего не делая
3. гамма слишком маленькая на неё лучше вообще не смотреть, показывает насколько может измениться дельта
4. вега показывает насколько можно вляпаться при увеличении волатильности
5. играть от покупки опционов вообще не нужно, чем меньше покупаешь тем больше заработаешь
6. красная дуга показывает при какой цене на данную секунду будет прибыль, синяя к концу экспирации.
7. хеджить позу надо но невсегда, иногда можно и даже нужно надеятся что авось пронесет
8. можно вляпаться с ГОм, так что на 100% ГО задействовать не стоит.

( Читать дальше )

Почему цена нефти так стабильно падает и соответственно падает курс рубля? У россиян есть повод гордиться: в нынешнем снижении цен на нефть заслуга российских ученых велика есть – начиная с гения Менделеева до современных исследователей неорганической природы нефти. Еще Дмитрий Менделеев засомневался в органическом происхождении нефти, а во второй половине 20 века его последователи не только создали новую геологическую теорию, но и нашли практические подтверждения ее истинности. Это Н. А. Кудрявцев, П.Н. Кропоткин, Ф.А. Летников, В.Б.Порфирьев, А.А. Маракушев, Г.И. Войтов, В.Н. Ларин, А.И. Тимурзиев (главный редактор журнала «Глубинная нефть») и другие достойные подвижники советской и российской науки.

В мировых научных кругах сегодня пока еще преобладает органическая теория, по которой нефть – продукт распада останков древних живых организмов. Подобно углю, произошедшему из древних растений. Соответственно, запасы нефти исчерпаемы, конечны и конец этот близок – что должно неудержимо гнать цену нефти вверх. В 1969 году американец М.К.Хабберт создал учение 

( Читать дальше )