Тимофей Мартынов,
1. все, на чем его разгоняли, оказалось фуфлом (контракты, байбеки и т.п.)
2. обычно февраль — фиговый месяц для ГП
3. если и будут держать, то до середины олимпиады
4. по неделькам (имхо) разворачивается вниз

Берете все справки, подаете декларацию в налоговую и пищите заявление на возврат излишне уплаченного налога с указанием счета для перечисления средств (счет должен быть на Ваше имя).

Тимофей Мартынов,

Нет, в данном случае речь идет о ценах, а не о счете. Потому плечи тут не причем. Кстати, на совершенно эффективном рынке доход трейдера равен нуль-(проскальзование+комиссия). А вот на неэффективном доход-убыток зависит от соответствия (несоответствия) метода торговли и неэффективности.

Тимофей Мартынов, совсем не майнинг. Причина этой неэффективности уже сто лет известна. Что управляющие и прочие игроки делают в конце месяца и начале следующего? Я вот, например, забыл, а в интернете лень искать :)

Еще Мандельброт показал: рынок — система с памятью, и она принципиально не может быть «эффективной», то есть учитывать только то, что есть сейчас, без оглядки на прошлое. Неэффективностей, то есть отклонений от строгого 50/50 на любом ликвидном рынке пруд пруди. Вопрос только в том, какие ресурсы, знания и технологии нужны для того, чтобы пользоваться ими в первых рядах, и рубить соответствующее бабло. Красивое было где-то недавно выражение, что чел, рассматривающий котировки в стакане через свой терминал, нынче подобен астроному, который глядит в телескоп на далекую звезду, и видит, какой она была на самом деле сотни лет назад.

А у кого я деньги на рынке забираю? Уверен, это все время разные люди. Некоторые просто в этот момент они тупят, и не знают об этом. Другим нужно что-то большее (позу набирают), и они готовы немного за это заплатить. Это на самом деле неважно. Просто в какой-то момент они идут против рынка, а я в этот самый момент наоборот — вместе с ним, только и всего.

Игорь Зус, Пример неэффективности_ раньше на споте-ММВБ (акция сбер) и ФОРТС (фуч сбер) был широкий спред, он сужался медленно и арбитражить можно было руками, преимущественно когда контанго.На данный момент, спред 3-5п и руками не взять, боты скользят. Вот пример неэффективности которую отработали.

Очень большое количество арбитражных комбинаций. Это конструктор с огромным количеством деталей всех цветов и мастей, ты можешь сам выбрать, какой инструмент синтезировать. По твоему вкусу и эмоциональному комфорту.

Мы не то что забираем у кого-то деньги, нет. Скорее мы как санитары леса — восстанавливаем должное равновесие.

HFT, роботы, манипуляции крупных игроков, ошибки на крупных сайзах, ложные инфо-вбросы — все это нарушает гомеостаз рынка, далеко уводят его от медианного значения, идеального состояния, если хотите.

Арбитражеры находят статистически значимые раскорреляции и зарабатывают на этом. Часто это могут быть ошибки тех, кто нарушает равновесие, кмк.

Кто умеет жонглировать big data — тот в дамках ;)

«какие вы знаете виды неэффективностей рынка, которые позволяют зарабатывать»

Гэпы.

или вот еще — ритэйл опционы умеет как правило только покупать, от этого они обычно немного дороже своих справедливых цен, чем обычно пользуются институционалы

Тимофей Мартынов, ересь так ересь, настаивать не буду :)
А создает ту неэффективность, на которой зарабатывают на американских акциях краткосрочными свингами аж с 1987 года. Детали, конечно, раскрывать не буду, хотя они и так лежат на поверхности.

Хотел выбраться из дерьма в котором плавал в тот момент по пояс, а потом стал говноподводником. Может ещё всё наладится:-)

Хотелось и хочется инвестировать, а приходится спекулировать.

Да! Встать в позу на несколько дней и взять хорошо, а тут ёрзаешь как уж на сковородке. Спасибо что напомнил! Оставлю шорты на недельку, думаю так будет лучше…

Были надежды на легкие деньги, а в действительности приходится очень упорно трудиться.

Трейдинг подходит всем и нужен всем. Очень помогает по таким сложным темам, как убийство собственного эго.

Сначала приходишь очень крутым, а потом вдруг понимаешь, что это не так. К сожалению, это понимание приходит далеко не всем :)

Трейдинг — это отражение жизни только в очень ускоренном варианте. Тут очень быстро успеваешь понять, что надо постоянно перестраивать себя искать новые пути решения, изменяться вместе с рынком и так далее.

В жизни все эти процессы слишком затянуты, и не такая быстрая обратная связь :)

ну, братцы, столько написали выше, и никто не назвал основные причины, кроме как повышение волы на падении…

Тимофей, всё дело в том, как используются внешние опционы.
Путы пользуются спросом, их активно покупают в условиях как растущего тренда или бокового движения как для работы «от лонга», так и инвесторы в целях хеджирования позиций. например, по этой причине на многих месяцах можно заметить прохождение больших объёмов по внешним путам ещё до того, как контракт расторгуется и станет хорошо ликвидным, и скачкообразное увеличение ОИ путов на росте их цены (т.е. увеличение нервозности означенных инвесторов при падении БА). вот показательный пример на этой мартовской серии, увеличение ОИ на 40тыс и на 23тыс происходило на росте цены на 80% и 119%:


с Колами обратная ситуация. инвесторы используют их активную продажу в условиях боковика для того, чтобы за счёт получения премии получить хоть какой-то гарантированный доход. у инвесторов эта «стратегия» называется «покрытый кол» (которая по сути является просто синтетической продажей пута). вот эти продажи сильно давят на рынок на росте, и это является причиной того, что на росте волатильность, выраженная в индексе Викс, падает.

ну там ещё есть целый ряд несколько менее существенных причин такого перекоса. например, продажа трендовой волатильности. если рынок имеет тенденцию к росту с низов (как во вторую половину прошлого года), то продавцы волатильности стараются продать связки (стрэддлы) страйком выше центрального, с прицелом на экспирацию выше (по тренду). это значит, что страйки выше центрального дешевеют (это и есть страйки колов).
кроме того, вот сейчас, например, грядёт май. спрос на путы будет, без сомнения, расти и далее. а продавцов путов будет не хватать. кукловоды будут их продавать осторожно, и задирать цену. так что этот перекос по ухмылке волатильности в сторону путов к маю может ещё больше увеличится.

сорри за многа букаф, там есть ещё ряд причин, но не хочется утомлять менее существенными причинами)

Тимофей, все и проще и сложней. И «пила» и «тренд» — это две стороны одной медали: статистической предсказуемости будущего. То, что лучше статистически предсказывается в будущем, то и надо использовать. А что лучше предсказывается — это могут показать только исследования и независимые объективные (т. е. независящие от конкретного человека) эксперименты.

Тимофей,
я уже тут давно из чего и как можно извлечь профит, именно с точки зрения математики, вот повторюсь
* главное — знать будущее.
* стационарность — это значит базовые характеристики процесса завтра будут как сегодня — мы знаем будущее, можем извлечь профит
* Ещё варианты знания будущего:
* завтра будет боковик,
* завтра УД
* завтра будем болтаться под уровнем 145
* волатильность будет расти, цена летать вверх-вниз
и т.д.

Всё это — знание будущего, из которого можно извлечь профит
Но большинство умеет извлекать профит только из УД
Кое-кто умеет продавать опционы на краях и зарабатывает в боковике

А ведь вариантов-то гораздо больше, но проблема в том. что люди не умеют их обрабатывать. Например, вот сегодня был пост о том как извлечь прибыль из знания что цена будет, скажем ниже какого-то уровня smart-lab.ru/blog/88534.php
И даже тут куча вопросов и нетривиально…

Вывод — надо уметь обрабатывать разные ситуации.