Доброго времени суток !

Хотел обратить ваше внимание на индекс РТС за последние 12 лет.

Можно разделить его три цикла по четыре года. Хотелось бы верить, что в 2016 с России снимут санкции и на наш рынок хлынут потоки западных денег, начнётся новый четырехлетний цикл роста) Но к сожалению, это решаем не мы. Наша задача увидеть раньше, что кто-то начал скупать наш индекс.    Все конечно это болтология… Ориентироваться можно на всплески волатильности в активах фундаментальные факторы итд ...

 

Всем наверно уже показали, что немцы приезжают в Россию и покупают мерседесы.
Почему? Дешево… Carry trade для физиков можно и, так сказать.)
Или неэффективность рыночных инструментов.  lifenews.ru/news/183256

А кто будет покупать РТС?

Новая элита России, инсайдеры те у кого есть такая информация… Именно те люди которые перед заседанием совета федерации где было принято решение ввести войска на территорию Украины и отмены валютного коридора благополучно продали рубль и другие активы, купили валюту и вывели все это дело в офшоры. Они не могли принять участия в первой приватизации именно поэтому новой приватизационный передел очень кстати делать в кризис…  Даже если вам не нужны активы в России почему бы ни продать их после отмены санкций или возврата капитала, просто заработав на этих знаниях хорошие деньги.  

( Читать дальше )

Добрый день!

В одном из предыдущих постов я привел пример высокочастотного трейдинга парами фьючерсов на акции сбербанка. Данная стратегия требовала небольшого начального капитала и не могла торговать крупный капитал из-за невысокой ликвидности инструментов. В данном посте я приведу результаты тестов среднесрочной торговли парами в двух вриантах — по сетке и классическиский вариант — от одной границы спреда до другой. Если посмотреть на результаты, то можно сделать следующий вывод: классический подход имеет большую совокупную доходность, при меньших коммисиях, и примерно одинаковой просадке и примерно одинаковом требовании к капиталу. Более того, в классическом подходе размер средней прибыльной сделки выше. На мой взгляд это является неплохой демонстрацией наблюдения о том, что хорошие торговые системы скучные и торгуют редко. Очевидно, что торговать пары следует портфелем и соблюдая правила управления рисками, но в данном посте данные вопросы не рассматриваются. Вывод: обе системы примерно про одно и тоже, однако при работе с крупым капиталом лучше использовать классическую систему.

( Читать дальше )

Добрый день!

Недавно провел небольшой бэктест парной торговли фьючерсов на акции сбера (обычные / привеллигированные). Я уверен, что не стоит тратить время и силы на стратегии, которые:

1. слишком сильно зависят от технической инфраструктуры (лишние операционные риски)
2. имеют высокую чувствительность к размеру комиссий
3. имеют низкую ликвидность

Мое субъективное мнение заключается в том, что торговать безусловно нужно системно (лучше роботами), но сосредоточится нужно на качестве принятия решения, а не на скорости, хотя технические вопросы реализации алгоритмов тоже весьма разнообразны и интересны, но все же фокус лучше не терять.

Ниже результаты тестов по годам, это всего лишь первое и весьма грубое приближение. В тестах бралась цена закрытия 5 минутных периодов, на практике вход будет существенно ухудшать результаты, т.к. вход будет не точно по закрытию, а где-то рядом, а учитывая невысокую ликвидность инструментов — где-то «не очень близко» рядом. Такого грубого приближения достаточно, что бы увидеть интересный момент: уменьшение доходности, при увеличении количества сделок, т.е. снижение доходов, при росте расходов. Но, если отобразить линию роста капиала — будет, конечно, красиво — плавный рост.

( Читать дальше )

Uber изменит весь финансовый мирВ ближайшее десятилетие банковская и инвестиционная модель кардинально изменится, пишет The Wall Street Journal

Многочисленные компании, помогающие найти попутчиков, используют единственное приспособление – смартфон, чтобы свести водителей и людей, желающих составить им компанию. Uber – высокотехнологичный посредник, который сделал остальных посредников пережитком прошлого. А в финансовой отрасли между получателем и источником денег самый большой процент посредников на планете. Розничный банкинг – одна из областей финансового мира, претерпевшая за последнее десятилетие революционные изменения. Многие люди используют смартфоны для платежей и вкладов. Но в ряде функций вроде кредитования или инвестирования они до сих пор зависят от банка-посредника.

В первую очередь разовьется краудлендинг, когда люди с помощью специальных площадок дают в долг. Uber открыл нам мир, где любой владелец машины может подвезти любого желающего. Так что краудлендинг – это и старое, и новое одновременно. До этого посредником выступала банковская система, с помощью которой люди с излишком денег – вкладчики – давали в долг тем, кто нуждался в средствах, – заемщикам. Но современные разработки по краудлендингу идут куда дальше. Мелкие кредиторы могут объединяться онлайн, чтобы дифференцировать портфель мелких кредитов, уменьшая риски.

( Читать дальше )

Сделаем ряд, на мой взгляд, естественных предположений о множестве всех трейдеров:

  • Факторы, на которых основаны действия любого трейдера, случайны, т. е. их конкретные значения не могут быть предсказаны точно ДО их появления;

• Каждый тик является действием двух или нескольких трейдеров: трейдера, решившего купить по оферам или продать по бидам и трейдера (-ов), поставивших эти биды (офера);

• Два трейдера, пользующиеся полностью одинаковыми методами принятия решения – редкость;

• Группы трейдеров, использующих «близкие» методы принятия решения, представляют собой о-малое (как по количеству, так и по объему средств) от корня из общего числа трейдеров и их объемов средств;

( Читать дальше )

Всем привет. Кружок «финансистов-концептуалистов» вновь открывает для Вас двери. Велкам!

Сегодня появилась идея и я решил её обсудить с широкой аудиторией. Идея касается тактики, которую мы выбираем на пути к финансовой свободе. Для начало предлагаю вспомнить отправную точку — так сказать мой посыл поколениям )

Путь к финансовой свободе. Начало

Мой проект рассчитан на 20 лет, поэтому я решил дать ему название: «Проект 20». Если кто-то хочет присоединиться к нему — велкам.

Итак, год прошёл. Мой итог = $128000 (+28% к началу). Такой итог возник в результате успешного управления на рынке и пополнения депозита на дополнительные  $9000. Сейчас я говорю исключительно о личных средствах. Доход от управления клиентскими счетами был успешно инвестирован в бизнес и частично проеден )

///За счёт прибыли в 2015 году мы обзавелись новым офисом в Андорре и открыли новую управляющую компанию в Швейцарии (с финансовой лицензией) ///


С точке зрения траектории развития, я пока нахожусь в проектных рамках: 
/// Да, хочу сделать поправку: в прошлом посте я не правильно задал переменную одну в расчетах — у меня был период капитализации = месяц. Это не верно, т.к. доходность в течение года гуляет по месяцам. Правильнее оценивать период капитализации = год. ///



( Читать дальше )

Интересный подход к предсказанию направления  рынка рассмотрен в статье "Using CART for Stock Market Forecasting". Для того, чтобы предугадать движение цены на недельном отрезке используется техника под названием CART (Classification And Regression Trees) — построение классификационного графа (дерева) с целью предсказать значение  целевой характеристики (цены) на основании набора объясняющих переменных. CART находит применение во многих областях науки и техники, но применим и в торговле, так как обладает набором свойств, хорошо подходящими для этой цели:

• может применяться при любом типе статистического распределения
• может применяться как для линейных, так и нелинейных зависимостей
• устойчив к событиям, выходящим за рамки статистических распределений

Для построения дерева автор использует библиотеку языка R, вычисляющую рекурсивное разделение (Recursive Partitioning) rpart.

( Читать дальше )

Навеяло сегодняшним чтением смартлабика))))





 Деньги меня не волнуют — они меня успокаивают.

 — Я бы с удовольствием сразился с тобой в интеллектуальной дуэли. Но ты, как я вижу, без оружия.

  Не знаю кто пишет сценарий моей жизни, но вижу чувство юмора у него есть.

  Как писать: «выздаровела» или «выздоровила»?  Пиши: «Нипадохла! „

  Несите чушь бережно, стараясь не расплескать. Хороша только полная чушь.




Согласен, оффтоп))))