Избранное трейдера Алекс Смирнов

по

Короткие тезисы про Газпром

В прошлом году продала Газпром. Смотрю, как компания чувствует себя сейчас:

  1. Основной бизнес (газ) убыточный. Индексация тарифов не помогает.
  2. Дочки спасают. Газпромнефть теперь наше всё. Тут, кстати, есть идея с дивидендами. Газпрому нужно деньги вынимать. Любители риска могут присмотреться.
  3. Государство вынимает деньги из компании не дивидендами, а налогами: «Комитет Думы одобрил повышение НДПИ на конденсат „Газпрома“ и индексацию НДПИ на газ».
  4. С экспортом проблемы. Китай контракт так и не подписал. С Турцией как обычно всё непонятно. Газпром пытается дружить с Узбекистаном и Казахстаном. Прорывов по СПГ нет.
  5. Транзит через Украину угрожают прекратить после 2024. Тут без мнения. Политика часто противоречит здравому смыслу. Могут прекратить просто назло. Падение экспорта нельзя исключать.
  6. Долг растёт, обслуживание долга дорожает. Сокращать CAPEX приходится не от хорошей жизни.
  7. Если будут дивиденды от Газпрома, рынок обрадуется. Но для компании это — негатив. Не до дивидендов сейчас.


( Читать дальше )

Трейдер как мифическое животное



      Давайте попробую, с чисто рациональной колокольни, немного заступиться за странное. Подумалось, вот откуда рационально мыслящий современник обычно знает, что нет никакой мистики, магии, конспирологии, реинкарнации, нетрадиционной медицины и всего такого прочего? Наш байесианский компьютер в мозге обычно пляшет здесь от обобщенной индукции.

      Обычно мы видели некое количество адептов, и они скорее нам не нравились. Вот этот явно больной, этот инфожулик, а вон тот — нечто среднее, так бывает: вроде бы сошел с ума, а вроде бы знатно барыжит своим сумасшествием. Если судить на большой выборке, там все очень плохо.

     Но вот смотрите. Есть такое понятие «трейдер». Если судить таким же манером, никаких трейдеров не существует. Понятно ведь, какая там выборка. Из десяти случайных экземпляров, которые представятся среднему человеку этим словом, скорее всего все десять будут не то. Вот тот — неудачник, в свободное от работы время просаживающий в терминале зарплату, вот тот — торговец вредными советами, вон тот — нечто среднее, еще бывает неофит, которому прет карта, но через год он присоединится к описанным типажам.



( Читать дальше )

Новостройка vs Вторичка. Тренд за последние 5 лет. Что больше дорожает?

Новостройка vs Вторичка. Тренд за последние 5 лет. Что больше дорожает?

Интересная закономерность. В Москве за последние 5 лет покупать новостройку выгоднее, чем вторичку в старых домах. Причем не только в моменте, но и на перспективу.
Пример с цифрами от коллеги.
В конце 2020-го в ипотеку под 6.5% была куплена новостройка — трешка 75м в ЖК Амурский Парк по цене 13.4 млн. Плюс минус за такую же сумму можно было купить квартиру на вторичке, но коллега убедила взять новостройку.
Что сейчас? Трешка в Амурском сдана за 100 тыс. Продать ее можно за 26 млн.
Аналогичная потрёпанная вторичка, которую не купили 3 года назад за те же 13 млн (сорвалась сделка), сейчас стоит 18 млн.
Разница — 8 млн.
И это это не случайное исключение, а твердый тренд — по студиям, однушкам, двушкам и даже трешкам. Старое жилье продолжает терять ликвидность, меньше дорожает при росте цен.
t.me/mosstart/156


СВО - это уже ненадолго

    • 08 ноября 2023, 11:35
    • |
    • Carlson
  • Еще
Жынтыльмены, пара свежих новостей. 
1.  Путин принял решение об участии мобилизованных до конца СВО
lenta.ru/news/2023/11/08/v-rossii-zayavili-o-reshenii-putina-po-mobilizovannym/
2. Знакомый офицер на днях ненадолго приехал домой с СВО. Сказал, что на фронте с той стороны украинцев стало заметно меньше. И сопротивление оставшихся слабеет.

Отсюда несколько моих выводов:
1. Живая сила с той стороны заканчивается;
2. С нашей стороны расчёт, что нашей имеющейся живой силы точно хватит до конца СВО;
3. Поскольку наша живая сила тоже к сожалению убывает, то СВО имеет своё уже видимое окончание, т.к. отдых сегодняшним фронтовикам не успеет понадобиться;
4. Вывод позитивный: поскольку не всё население РФ будет ротировано сквозь БД, то не всё население будет иметь ПТСР (поехавшую крышу);
5. Вывод ужасный: те, кто волей судьбы уже попал туда, имеют гарантию ПТСР (поехать крышей на войне) и расширенные шансы погибнуть (не успеть уехать домой по ротации). Под-выводы: "-" Ужасно (реально, без сарказма), "+" не всё оставшееся население будет с кривой психикой (меньше поломанных судеб и преступлений в тылу после окончания СВО).

( Читать дальше )

Конец не за горами? Какие прогнозы по развитию СВО?

А давайте совместно поразмышляем в комментариях над вопросами:
Как дальше будут развиваться события в зоне СВО?
Какие есть мнения?
Когда ждать очередной эскалации?

Ведь уже ни для кого не секрет, что наш рынок сильно зависит от этих новостей, нам важно предугадать, когда в следующий раз может случиться очередной шок… или может наоборот, белый лебедь в виде прекращения огня?

Недвижимость всегда растет! Или нет?

Сложилась уникальная ситуация для всех аналитиков, когда на вопрос «что с недвижимостью» можно сказать «снижается», и можно сказать «растет» — и все будут правы. Но, как обычно дьявол кроется в деталях.

Начнем с начала.

Дом.Клик

Кот.Финанс использует индекс Дом.Клик как самый оперативный показатель того, что происходит на рынке. Так было с нашего открытия. Еженедельный показатель – мечта любого аналитика. За расчетами стоит крупнейший банк и крупнейшая биржа.

И по состоянию на 1 ноября индекс штурмует локальные максимумы. До исторических максимумов – рукой подать: не хватает 2%.

И это на фоне роста ключевой ставки (а значит и ипотечной ставки, и ипотечных платежей) с августа почти в 2 раза!

Недвижимость всегда растет! Или нет?

Признаюсь, такая динамика нас озадачила.

Сегодня, кстати, в 12.30 обновим данные. Подписывайся, чтобы не пропустить.

Идем дальше.

Этажи

Этажи – одна из крупнейших сеток агентств недвижимости в России. Можно по-разному относиться к агентам, но то, что у Этажей репрезентативная аналитика – факт. И в октябре цены впервые снизились за последние 9 месяцев. Эта статистика очень складно отражает реальные предпосылки рынка, о которых мы уже писали: рост ставок никогда не ведет к росту цен. А ажиотажный спрос «в последний вагон» мог быть в сентябре, но не октябре.



( Читать дальше )

Обзор ЗПИФ недвижимости: Парус-Двинцев

Обзор ЗПИФ недвижимости: Парус-Двинцев
Ключевые арендаторы в БЦ Двинцев по информации УК Парус

ЗПИФ Парус-Двинцев — крупнейший торгуемый на бирже фонд УК Парус, а так же первый торгуемый на бирже ЗПИФ от УК Парус, в состав которого включен бизнес-центр класса «А» в Москве площадью 56,882 кв. метра и стоимостью 9,5 млрд рублей.

Перечень ключевых арендаторов объекта представлен на картинке выше.

Для написания статьи была использована информация со страницы фонда Парус-Двинцев. Все написанное в статье не является инвестиционной / индивидуальной инвестиционной рекомендацией, статья не содержит призывов покупать или продавать какие-либо финансовые инструменты. Все инвестиционные решения вы принимаете самостоятельно и самостоятельно несете все риски.





( Читать дальше )

🔑 Ключевая ставка ЦБ поднялась с 13% до 15%. Что по депозитам? (Часть 2)

🔑 Ключевая ставка ЦБ поднялась с 13% до 15%. Что по депозитам? (Часть 2)
Пару дней назад показывал самые выгодные места где можно разместить деньги на короткий срок. Там было немало акционных и дополнительных условий (обороты, неактивность и пр.) для получения заявленных ставок. По просьбам трудящихся собрал топ «честных», выгодных мест для размещения денег под рукой, которыми могут воспользоваться все, без лишних действий.

 

ТОП-5 НС С НАЧИСЛЕНИЕМ НА ЕЖЕДНЕВНЫЙ ОСТАТОК:

*можно пополнять/снимать в любой момент, процент начисляется на каждый день.

1) 13,5% — ИТБ и ТКБ с НС «Свободные средства», на сумму до 100к и 12% на сумму от 100к и до 10 млн.

2) 13% — Дом РФ с НС, без ограничений по сумме, ставка фиксируется на 3 месяца, в конце срока можно открыть снова, тем самым каждый раз продливая повышенную ставку, иначе с 4 месяца – 6%.

3) 12,5% — Металлинвестбанк с НС «Комфортный NEW», без ограничений по сумме.

4) 12,5% — ИТБ с НС «Приветственный» на сумму до 10 млн.

5) 12% — Севергазбанк с НС на сумму до 3 млн и 11% на сумму от 3 млн.



( Читать дальше )

Трейдинг - это казино?



Итак, почему же я ответил и НЕТ и ДА на вопрос: «Трейдинг — это казино?»

Нет, потому что в казино ты не можешь управлять шансами исходов в свою пользу, ты не можешь своим умом или усердием поднять математическое ожидание своей игры. На бирже, изучая статистику и закономерности, ты в состоянии поднять вероятность прибыльных трейдов, а также контролировать соотношение прибыли и риска.

ДА — потому что правильный трейдинг это и есть КАЗИНО. Только с другой стороны. Правильный трейдинг — это владение казино, а не игра в казино.
Вы создаете такие трейды, которые как и казино имеют небольшое статистическое преимущество в каждом трейде перед другими игроками, то есть игроками в ваше казино.


Газпром. Газовый бизнес стоит 0


Капитализация Газпрома составляет на сегодня 4 трлн рублей, если учесть его долю в 95% в газпромнефти (3.3 трлн), 10% в Новатэке (0.5 трлн), то газовый бизнес Газпрома не стоит ничего если вспомнить еще о владении одним из крупнейшим банков страны-газпромбанком, а также учесть доли в мосэнерго, огк-2 и т.д.

Как так вышло?

📍Во-первых, Газпром-это не просто отдельная компания, а целый структурный холдинг из разных бизнесов, включающих не только газ, нефть, но еще банк, медиаресурсы, футбольный клуб, а еще недавно купили производителя элитных лимузинов (не думаю, что это классная покупка, но акционеры заплатят за все). То что у холдинга есть значительный дисконт к его активам нет ничего удивительного. В Афк системе, EN+, Эсфай похожая ситуация.

📍В Газпроме трудности с кэш-аутом из компании для акционеров. Ни у кого нет сомнений, что Газпром Нефть или Новатэк заплатят дивиденды. Газпром получит свои дивиденды от этих компаний, а вот пойдут ли эти деньги дальше уже для акционеров Газпрома большой вопрос. Дивидендов за 2п 2022 акционеры не увидели, а за 2023 пока рисуется не самая радужная картина.

( Читать дальше )

....все тэги
UPDONW
Новый дизайн