Минутка самодиагностики

ВТБ решил пока не реализовывать разворот, как и весь рынок — продолжает сползать и окисляться. На этом фоне странно выглядит и снижающийся индекс облигаций ОФЗ — видимо народ продолжает уносить деньги на депозиты и фонды ликвидности.

( Читать дальше )

На улице 20 мая, утро, солнце, летняя погода, неспешная дорога на дачу, хорошее настроение. Обращаю внимание на датчик уровня топлива – осталось полторы рисочки. Хм, надо бы заправиться, а то на обратной дороге можно в пробку встрять… Окей, по дороге есть Лукойл. Заезжаю, вежливый заправщик поздоровался и спросил: «Какой бензин?»

— Здравствуйте! Сотый до полного, пожалуйста.
— Шестая колонка.

Вошло 43 литра с копейками, по 63,88 = 2 765 руб. Приложение Лукойл, получить новый код, оплата бесконтактно MIR PAY. Сели, едем дальше…
И тут у меня в голове возник вопрос: а сколько за год я трачу на бензин?

Прикидываю:
— В год я в среднем проезжаю около 10 000 км.
— Средний расход бензина по бортовому компьютеру составляет 9 литров на 100 км (летом 8,5, зимой 9,5).
— Значит в год я потребляю примерно 10 000 / 100 * 9 = 900 литров бензина.
— Средняя цена бензина в этому году составит… ну пусть будет 65 руб. Значит 900 * 65 = 58 500 рублей я потрачу на бензин за 2023 год.

( Читать дальше )

Интересное наблюдение я сделал.

Ключевая ставка vs Индекс МБ за 10 лет

Это график ключевой ставки ЦБ (синий) и индекса МБ (оранжевый). Корреляция очевидна — во время цикла снижения ставок рынок растет и это видно на протяжении с 2015 года по 2021 год. Фундаментально здесь всё понятно — ниже ставки займа --> ниже доходность в долговом рынке --> выше доходность в акциях. Вот капиталы и перетекают.

Но мне интересна не эта очевидная тенденция, а момент расхождения (или слома) тенденции — с 1 квартала 2021 года до 1 квартала 2022 года. Этот сегмент графика я условно выделил красным пунктиром. И вот, что там меня заинтересовало:

• С 1 квартала 2021 года ставки росли достаточно интенсивно, но и рынок тоже рос к своим вершинам.
• В 4 квартале 2021 года рынок развернулся от хаёв и пошёл вниз. Это произошло через 7,5 месяцев с момента начала цикла роста ставок.

Те же графики, но за 5 лет:


( Читать дальше )

Всем добра!

 Прислал мне мой любимый брокер аналитику по металлургам:

( Читать дальше )

Всем добра!

Прошла самая тревожная неделя — годовщина начала СВО. Пока враги готовили для нас «подарок» в виде юбилейного пакета санкций (которые оказались ну совсем ни о чём!*), наш рынок нарисовал шикарный среднесрочный сигнал на рост. Предлагаю посмотреть на этот сигнал в разрезе моего среднесрочного портфеля.

Важно: я решил зоны покупок и целей убрать с публичных графиков, но если вам интересны детали — welcome в мой телеграм  — там можно задавать вопросы, на которые я с радостью отвечу (в том числе по уровням и целям).

Приятного чтения!

(*: если мои уважаемые читатели считают внесение Тинькоффа в санкцонный пакет ЕС серьёзными санкциями, то спешу успокоить — мало того, что это было ожидаемо и при должной осмотрительности можно было избежать влияния на свой личный портфель, так ещё и ущерб от этой санкции — околонулевой).

АФК

( Читать дальше )

Всем добра!

Подписчики моего канала — самые мудрые! Знаете почему? Потому что они знают своих врагов в лицо и не боятся признать себе, что находятся под их влиянием. А это, в свою очередь, говорит об осознанной борьбе с ними. И, как следствие, мои подписчики не теряют свои депозиты и не несут дикие убытки на панике и измене, а наоборот – сохраняют свои кровные и даже зарабатывают! Не «иксы», конечно, как сейчас модно, но стабильно выше рынка и депозита в банке. Ведь они знают, что НИКОГДА НЕ НУЖНО СУЕТИТЬСЯ. А нужно лишь методично действовать по собственной торговой системе, использовать известные инструменты для анализа, составлять собственное мнение о рынке и активах, находить собственные торговые идеи, составлять торговый план и далее выслеживать торговые сигналы. Собственные сигналы. Сигналы своей торговой системы!

А что нас пытается сбить с этого пути?

( Читать дальше )

• 20 сентября я вступил в конкурс ЛЧИ 2022 (основная покупка акций на падении 20 сентября в 18:00).
• Даже если посчитать оптимистично — от уровня закрытия сессии 20го числа — то индекс потерял к сегодняшнему дню 4%.
• А моя неспешная, среднесрочная и аккуратная торговля принесла за тот же период +12,7%, что на 16,7% лучше рынка.
• Если переводить это в годовые, то получается 50,8% годовых (а если добавить снижение рынка на 4%, то будет 66,8% годовых).
• Вывод — торгуйте в лонг, только на свои, только среднесрок и никаких спекуляций!

( Читать дальше )

Всем добра!

Смотрю тут на движуху вокруг рекордных дивидендов Лукойла. Шикарные дивиденды, шикарная новость для нашего рынка в текущих условиях, шикарный жест от частной нефтяной компании. У нас на рынке сегодня остались считанные эмитенты, которые выплачивают дивиденды без всяких скидок и отмазок. Молодцы!

Но вот стоит вопрос — выходить с акциями на дивиденды или купить акции после дивидендной отсечки?

Месяцы

( Читать дальше )

Всем добра!

Теперь разбираю металлургов. Начал с Северстали, но понял, что смотреть на неё в отрыве от всех остальных металлургов, нет смысла. Поэтому решил взять сразу всех — Северсталь, Норильский Никель, Магнитогорский Металлургический Комбинат, Новолипецкий Металлургический Комбинат и Русал. Из них в моем портфеле сейчас только ММК. Почему? Читайте в обзоре.

Северсталь

( Читать дальше )

Всем добра!

Алросы нет в моём портфеле, но я очень пристально на неё смотрю. На мой взгляд она смотрится, как хорошая среднесрочная и даже долгосрочная история с очень удачным моментом для входа.

Почему? Давайте разбираться.

Месяцы

( Читать дальше )