🌍 Freeport-McMoRan — американский гигант в сфере добычи меди с самыми низкими издержками на глобальном рынке. Компания также активно добывает золото и молибден.

 🟢 Драйверы роста компании:

— Медь как металл будущего: медь играет ключевую роль в развитии «низкоуглеродной экономики», включая возобновляемые источники энергии и электрификацию. По прогнозам, потребление меди удвоится к 2035 году.

— Оптимизация затрат: Freeport снижает затраты на добычу меди, стремясь к показателю $1,55 за фунт к концу 2023 года.

— Позитивные финансовые показатели: прогнозируемый рост свободного денежного потока до $5 млрд к 2025 году и потенциальный EPS в диапазоне $2-2,6 на акцию.

🔴 Ключевые риски:

— Регуляторные риски: особенно в Индонезии, где компания имеет значительные активы.

— Введение новых налогов в странах добычи может увеличить издержки.

— Зависимость от рыночных циклов

🟡 Бумаги находятся в нисходящем тренде с конца июля и сейчас оттолкнулись от поддержки на уровне $33. Ближайшие цели лежат на уровнях $41-44. Мы сохраняем позитивный взгляд и продолжаем удерживать позицию в своих портфелях.

Буквально на днях Евгений Коган — финансист и гуру фондового рынка — опубликовал пост в своем телеграм-канале.
 

В нем он рассказал, что из себя представляет Телеграм канал про инвестиции BidKogan и как мы работаем в сервисе, в том числе со спекулятивными инструментами.

Сервис для инвестора BidKogan — это помощник в мире инвестиций, телеграм канал, где регулярно публикуются торговые сигналы и рекомендации аналитиков о покупке-продаже. Мы закрываем в плюс более 85% сделок.

Этим и отличаемся от любого другого «сервиса для домохозяек».

В BidKogan каждый желающий сможет найти для себя идеи для инвестирования. Недавно в сервисе была представлена успешная сделка с акциями Spirit AeroSystems, котораяпринесла 25% прибыли за один день.

Сервис охватывает ключевые фондовые рынки мира и предлагает 11 различных инвестиционных стратегий, подходящих как для квалифицированных, так и для начинающих инвесторов. 

Таким образом, BidKogan представляет собой надежный и эффективный ресурс для инвесторов разного уровня, и предлагает уникальные возможности для увеличения доходности вашего портфеля.

В нашем канале мы не только показываем, как работают профессиональные аналитики и управляющие.

⭐️ Одна из задач — научить людей самостоятельно работать на рынке.

❗️ Ключевой этап в инвестировании — выбор активов в портфель.

Мы руководствуемся фундаментальным анализом каждой компании.

Это своеобразный фильтр критериев, характеризующих уровень финансовой устойчивости:

✅ Динамика выручки

✅ Рентабельность EBITDA

✅ Уровень чистой прибыли

✅ Долговая нагрузка

✅ Мультипликаторы

🔍 В канале вы найдете подробные аналитические обзоры по лучшим идеям для инвестирования и наши личные выводы о том, стоит ли вкладывать.

📊 Финансовые результаты компании за I полугодие 2023:

 
🔹 Выручка составила 413,5 млрд руб. (I полугодие 2021: 358 млрд руб.) 

🔹 Чистая прибыль достигла 76,5 млрд руб. (I полугодие 2021: 28 млрд руб.)

🔹 EBITDA показала результат в 103,4 млрд руб.

❗️Компания опубликовала сокращенный отчет, не раскрывая результаты за 2022 год. 

📌 Исходя из коэффициента выплаты дивидендов — payout ratio — в 2021,за I полугодие 2023 на дивиденды уже накоплено по 105,6 руб. по обоим типам акций. 

🟢 Ранее мы уже рекомендовали к покупке акции Башнефти, с тех пор бумаги показали рост на 15%. Мы полагаем, что новости по восстановлению нефтяного демпфера позитивно скажутся на финансовых показателях компании, что может найти отражение в повышении дивидендов.Наращиваем позицию в своих стратегиях.

❔А что думаете вы?

Держу – 🗿

Куплю – 🐳

Думаю – 🤔

⚡️Сегодня Лента опубликовала отчет за III квартал 2023 года

💰 Финансовые результаты:

🔹 Выручка: 136,0 млрд рублей (+7,3% г/г)

🔹 Валовая прибыль: 27,7 млрд рублей (+4,6% г/г)

🔹 Чистая прибыль: 258 млн рублей (-79,9% г/г)

📊 Операционные показатели:

🔹 Розничные продажи: 132,7 млрд рублей (+6,1% г/г)

🔹 Онлайн-продажи: 12,7 млрд рублей (+44,9% г/г)

🔹 Сопоставимые продажи (LFL): рост на 8%

📌Отношение чистого долга к EBITDA (за последние 12 месяцев) составило 1,9x (vs 1,6x на 31 декабря 2022 г.)

🔥 Компания активно развивает онлайн-продажи, совершенствуя предложение для покупателей и активно взаимодействуя с онлайн-партнерами.

💬 Держите акции Ленты? Делитесь своими мыслями в комментариях!

Мы пристально следим за компанией и напишемв нашем канале, если решим включить бумагу в свои портфели.

📁 Отчеты и дивиденды компаний: 

 Еще больше новостей в нашем публичном канале

23.10.2023:

• Лента: Операционные результаты и ключевые финансовые показатели за III квартал.

• Норникель: Производственные результаты за 9 месяцев.

• Русагро: Операционные результаты за III квартал.

• РусГидро: Операционные результаты за III квартал.

• СмартТехГрупп: Операционные результаты за III квартал.

24.10.2023:

• ТГК-1: Операционные результаты за III квартал.

25.10.2023:

• X5 Group: Финансовые результаты по МСФО за III квартал.

26.10.2023:

• Polymetal: Операционные результаты за III квартал.

• Юнипро: Финансовые результаты по РСБУ за III квартал.

• Заседание совета директоров ЛУКОЙЛа: В повестке вопрос дивидендов.

27.10.2023:

• РусГидро: Финансовые результаты по РСБУ за III квартал.

• ТГК-1: Финансовые результаты по РСБУ за III квартал.

• Яндекс: Финансовые результаты за III квартал.

🚛 Forward Air — ключевой игрок на рынке транспортных перевозок и логистики США и Канады. Основной акцент компании — экспедиторские перевозки, которые составляют около 80% выручки.



🟢 Драйверы роста компании:

— Стратегия облегченных активов: Forward использует третьи компании для основной перевозки, снижая свои расходы на обслуживание и оборудование.

— Долгосрочный тренд на увеличение транспортировки: несмотря на временное снижение, долгосрочная перспектива остается позитивной, особенно с учетом роста e-commerce.

— Клиентоориентированность: по словам менеджмента, компания обеспечивает своевременную доставку в 99% случаев.

— Низкий долг: с долговой нагрузкой = 0,77x, компания находится в устойчивом финансовом положении.

— Рост за счет поглощений: с рынком перевозок в $86 млрд, Forward имеет возможность увеличить свое присутствие благодаря выгодным сделкам.

🔴 Ключевые риски:

— Цикличность отрасли

— Высокая конкуренция

— Сомнительная сделка по слиянию с Omni

❓Сколько заработали на замещающих еврооблигациях?

📖 Напомним, это — облигации, номинированные в валюте, но расчеты по ним происходят в рублях.

🛡️ В этом году они стали защитным инструментом от девальвации рубля для портфелей.

💰 Сегодня частично закрыли выпуск ММК с прибылью 48,86% менее чем за год.

🤩 Благодаря чему получили такой результат?

Делимся в канале

🚜 Deere — один из лидеров в производстве сельскохозяйственной техники и оборудования для агропромышленности в США. Основная часть выручки (41%) приходится на сельхозтехнику.

🟢 Драйверы роста компании:

— Лидерство на рынке: Deere занимает доминирующие позиции в отрасли сельхозтехники, контролируя 20% рынка.

— Превосходство над прогнозами: за 3 квартал 2023 года компания показала рост выручки на 12% и прибыли на 58%, превышая ожидания аналитиков.

— Устойчивость доходов фермеров: несмотря на прогнозы о снижении доходов, фермерские хозяйства продолжают инвестировать в технику.

— Инновационные решения: новые технологии, такие как Exactshot, позволяют сократить расходы на удобрения, делая их более привлекательными для фермеров.

— Расширение бизнеса: компания активно разрабатывает и внедряет новые решения, такие как See & Spray Ultimate, которые улучшают эффективность сельского хозяйства.

🔴 Ключевые риски:

— Высокий уровень долга

— Цикличность сельскохозяйственной отрасли: 

🌱 Sinofert Holdings — китайский инвестиционный холдинг, который занимается производством и продажей удобрений. Крупнейший поставщик и дистрибьютор удобрений в КНР, с 96% выручки, полученной на внутреннем рынке.



🟢 Драйверы роста компании:

— Лидерство на рынке: Sinofert покрывает всю отраслевую цепочку, от сырья и R&D до агрохимических услуг. Его дистрибьюторская сеть охватывает 95% пахотных земель Китая.

— Стратегические партнерства: 52,7% компании принадлежит государственной Sinochem, а канадская Nutrien, крупнейший в мире производитель калийных удобрений, владеет 22,3% Sinofert.

— Финансовая стабильность: компания улучшила свою долговую нагрузку, и в 2021 году сделала чистый долг отрицательным.

— Биоорганические удобрения: Sinofert активно развивает направление «Bio+», которое генерирует 40% доходов компании.

🔴 Ключевые риски:

— Медленное восстановление экономики КНР

— Рост цен на сырье

— Экологические риски, связанные с производством удобрений

🟡 Акции находятся в нисходящем тренде с конца июля. Сейчас оттолкнулись от поддержки на уровне 0.88. Ближайшие цели 0.95- 1.06 HKD за акцию. Мы сохраняем нейтрально-позитивный взгляд и продолжаем удерживать бумаги в своих портфелях.