SMART-LAB
Новый дизайн
Мы делаем деньги на бирже
Информация
Блог им. Stanis
Доллар через год - ставки принимаются сегодня
- 20 ноября 2024, 10:52
- |
В моменте видим в опционном деске краевые страйки P89500...C124500 на декабрь 2025 года.
Ближайший с котировками С123500.
Пора делать свои ставки.
Первая продажа за 1000 зафиксирована.
А покупка через вечный фьюч по 100000 для динамического хеджа.
Фандинг 0 только на пользу.
Время пошло!
Контролируем риски и зарабатываем на IV и дельте.
Присоединяйтесь!
Ближайший с котировками С123500.
Пора делать свои ставки.
Первая продажа за 1000 зафиксирована.
А покупка через вечный фьюч по 100000 для динамического хеджа.
Фандинг 0 только на пользу.
Время пошло!
Контролируем риски и зарабатываем на IV и дельте.
Присоединяйтесь!
теги блога Stanis
- Индия
- срочный рынок
- CNYRUB
- eurrub
- FORTS
- IMOEX
- quik
- RGBI
- Si
- автопром
- акции
- аналитика
- арбитраж
- аэрофлот
- банки
- бкс
- БРИКС
- брокеры
- бюджет
- валютные опционы
- валютные фьючерсы
- вечные фьючерсы
- вечный фьючерс
- вопрос
- ВТБ
- втб брокер
- газпром
- геополитика
- ГО
- дивиденды
- доллар
- доллар рубль
- золото
- иис
- инвестиции в недвижимость
- Индекс МБ
- инфляция
- инфляция в России
- календарные спрэды
- календарь инвестора
- керри-трейд
- Китай
- Ключевая ставка ЦБ РФ
- коллатеральные фьючерсы
- конференция смартлаба
- криптовалюта
- кэрри-трейд
- лчи 2021
- ЛЧИ 2023
- маржируемые опционы
- Минфин
- Московская Биржа
- налогообложение на рынке ценных бумаг
- натуральный газ
- нефть
- Новости
- облигации
- обучение опционам
- опционы
- опционы . Софт для трейдера
- опционы волатильность
- опционы на SI
- опционы на доллар
- открытие брокер
- оффтоп
- парный трейдинг
- позиционный трейдинг
- политсрач
- премиальные опционы
- природный газ
- Россия
- самолет
- санкции
- санкции сша
- сахар
- сбербанк
- СВО
- синтетика
- смартлаб
- СПб Биржа
- спрэды
- статистика
- стратегии
- стрэддл
- торговые сигналы
- торговый софт
- трейдинг
- Украина
- универ капитал
- фандинг
- форекс
- фьючерс mix
- фьючерс ртс
- фьючерсы
- хеджирование
- ЦБ РФ
- экономика
- экономика России
- юань
Фандинг как барометр спроса/предложения
10р это что?
мечтать не вредно! )))
но лучше на разнице цен торговать в профит.
«мечтатели» давно уже почти исчезли.
остались прагматики и любители расчетного трейдинга.
в моменте 1 к 6.
это простая дельта — классическая.
а если чуть творчески подойти, то и другие варианты всегда есть.
а так да — купили за 100000+/продали -1000х6 до точки безубыточности 94000 и наблюдаем за ценой доллара.
если вы не понимаете, что такое динамический хедж, то
почитайте сами про дельта-хеджирование в любом источнике.
будет бОльший плюс по вечному фьючу и меньший минус по проданным коллам.
поторгуйте хоть на бумаге — будет хоть какая-то польза.
100/16,3= 6,13, то есть 6.
смотрю дельту в квике.
вы все перепутали! (((
ОДИН купленный фьюч/ ШЕСТЬ проданных коллов.
пост об этом.
мой пост исключительно про С123500 на год вперед и про вечный фьюч в моменте.
у которого нулевой фандинг.
это не моя модель, а стандартный дельта-хедж.
математически давно все просчитано.
со счетом все будет нормально — он останется в плюсе.
а вот с ГО будет огромный минус перед брокером.
именно так и было феврале-марте 2022.
поэтому основной риск — закрытие биржи.
по хорошему в таком случае она должна была принудительно закрыть все позиции в кэш по предыдущему дню.
но как будет действовать МБ, если такой форс-мажор повторится, я не знаю.
посмотрите скрин в посте- там дельта на С123000 примерно 0,15.
у фьюча дельа всегда 1.
1/0,15= 6,6…
какие 5 проданных фьючей?!?
в общем, разберитесь сначала с динамическим хеджем.
а потом уже пишите про «бешеные деньги» и убытки (((
оставайтесь в своем заблуждении -или самостоятельно изучите динамическое дельта-хеджирование.
мне больше добавить нечего.
PS — продолжаю играть в неспешном темпе хеджевую сонату )))
все по плану в штатном режиме
мне это совсем не нужно.
а вы, если вам интересно, хоть на бумаге каждый день начинайте писать свою «адскую» летопись.
цены закрытия доступны и этого вполне достаточно.
мне фиолетово, кто что подумает.
кому интересно — начнет копать дальше.
кто и так все знает — отправит пост в игнор.
мой ответ простой — если на конец дня вся позиция была дельта-нейтральной, то при аномальном росте она останется в плюсе.
вариант закрытия биржи — это уже форс-мажор.
кто этого боится, лучше держаться подальше от биржи.
да как угодно.
корректные дельта-нейтрали выдержали закрытие биржи в марте 2022 года по рискам.
а по ГО это уже ваши взаимоотношения с брокером.
даже при закрытой бирже, кто хотел и мог, довносил деньги на ГО.
тогда очень аккуратно и расчетливо ставим хедж.
а динамический хедж для чего?
тогда читайте правила биржи — про планки и ГО.
тогда уходите за бугор — там биржи своих правил не меняют в процессе.
а что ненормального я сказал?
нет у нас другой биржи, увы!
или по ее правилам торгуем, или уходим на другую биржу.
а вы «про два пальца...» пишете.
если не понятен алгоритм и управление позицией — лучше воздержаться.
в каждом посте невозможно и нецелесообразно писать про азы опционики.
прочтите Логику опционной торговли — С. Силантьев.
многие вопросы отпадут.
это все условно.
любой брокер может попросить расширить торговую сетку.
вы не поняли — биржа может ввести те страйки, которые интересны брокеру и его клиентам.
важны те страйки, где есть котировки и ОИ.
диалог слепого с глухим.
где я написал, что «пустые стаканы нужно сносить»?
речь о глубине страйков и ОИ.
еще раз — если вам нужные отсутствующие страйки, обратитесь к брокеру и он попросит биржу их ввести.
вопрос чисто технический, и не более того.
вопросу своему на который вы куда-то свернули не туда)))
Почему на рубле страйков гораздо меньше, чем на юане? Гораздо меньше!!!
Судя по вашей логике ответа — кто-то на юане захотел себе поставить страйки на 100% дальше, а на рубле на 20% только… о5 тотже вопрос — почему?????
еще раз — это весьма условно!
нужно вам на 100% дальше — обратитесь к брокеру.
а почему так в моменте — наверное, пока нет спроса на более высокие страйки.
но это моя версия.
кстати, задайте вопрос бирже.
теперь они отвечают на любые запросы физлиц, так так их регистрируют.
или задайте свой вопрос на СЛ в рубрике ВОПРОСЫ.
чатлане сильны коллективным разумом)))
ничего — цены ВФ и С123500 практически не изменились.
все еще впереди.
наверное, отразилось.
завтра в отчете посмотрю.
портфель ведь большой.
но на фандинг пока не реагируют - если накопится -1000, продам какой-нибудь опцион для его обнуления.
руками календарные лимитки.
роботы в опционах не прижились по разным причинам.
но, возможно, какие-то отдельные стратегии и торгуют алготрейдеры.
это по классике дельта-хеджа.
в вашем графике не ВФ, а мартовский фьюч.
любой дельта хедж требует управления и корректировки в процессе.
IV, естественно, будет скакать.
если такая стратегия некомфортна, просто не используйте ее.
Я просто пытаюсь анализировать риски, прежде чем лезть в сделку. Вы писали: «Контролируем риски и зарабатываем на IV и дельте».
Насколько я знаю, «по классике» заработок на повышении IV — это покупка стрэддла, а продажи, это как правило заработок на продаже временной стоимости при низкой IV. Поправьте меня, если я не прав.
Просто, давайте представим, вы продали кучу коллов, допустим по 1000 р., а завтра волатильность выросла на 20% и ваши коллы стали стоить 1200 р., как видно из калькулятора. Дельта при этом стала ненулевая. Для поддержания дельты вы будете откупать подорожавшие коллы? Звучит как-то не очень, если честно.
так если коллы выросли, вырастет и БА.
БА ликвиднее, легче в этом случает купить еще один фьюч.
или один колл на ЦС, равный 0,50 дельте, не хватает менее 1 дельты.
это и есть стандарт при динамическом хедже.
откупать подорожавшие коллы стоит тогда, когда они, например, либо сильно подорожали вместе с БА, либо сильно подешевели.
то есть либо для роллинга, либо для фиксации текущего дохода.
по любому, управление хеджем дело творческое — что выгоднее и оптимальнее, то и делаем.
как-то так.
Как видите, цена и волатильность это два разных фактора.
правильно, при сильном и стабильном росте БА волатильность внеденежных опционов часто припадает.
на это и расчет при таком сценарии.
при сильном и быстром падении БА все происходит зеркально.
но не всегда все происходит по теории.
могут быть и иные факторы, влияющие на скачки IV.
да, гипотетически могут быть любые форс-мажоры.
торгуйте тогда только от покупки, например, одиночными коллами, путами или стрэддлами.
Просто то, что Вы предлагаете, как-то чересчур рискованно, на мой взгляд.
вы делаете zero hedge, тоже отличная стратегия!
данная стратегия тоже хороша, если правильно ее применять.
например, вместо С123000 появились С100000 + с премиями от 10000.
посмотрите сами декабрь 2025 года.
получится паритетный дельта-хедж 1 к1 с пониженным риском.
в связке с вечными фьючами очень даже нормально при текущей IV.
мне нравятся LEAPS, поэтому для начала делаю такие длинные «эспандеры».
в процессе можно начальную пропорциональность 1 к 6 по ДХ снижать за счет различных обвязок — добавлять шорт путов, продажу супердальних фьючей и т.д.
короче, недостаточная ликвидность на LEAPS заставляет использовать все, что можно.
у меня большой портфель.
поэтому иногда получается само собой перехедж и кросс-спрэды, что резко снижает кажущиеся риски по отдельной стратегии.
опционщиков у нас мало, поэтому те, кто реально торгуют, имеют достаточно опыта, чтобы оценивать риски.
и на год вперед открываются, на мой взгляд, очень немногие
энтузиасты ).
даже чисто психологически большинство трейдеров торгуют недельки, месячники и квартальники.