🔥 Топ-10 облигаций с рейтингом A+, ежемесячными купонами и доходностью до 19,3%

Бондхолдеры, продолжаем богатеть на облигациях и их ежемесячных купонах! Сегодня в подборке 10 выпусков с добротным кредитным рейтингом А+.

⚙️Фильтры сегодняшней подборки:

✅ Рейтинг A+

✅ Ежемесячные купоны

✅ Без оферт и амортизаций

✅ До погашения больше года

💸 1. СТМ 1Р-11

ISIN: RU000A10G486

Рейтинг: A+/A

Цена: 99,88%

Купон: 17,75% (₽14,59)

ТКД: 17,53% · YTM: 19,33%

Погашение: 28.02.2030

📊 Производитель железнодорожной техники. В 1П2026 выручка 55,2 млрд ₽ (+1%), чистый убыток 4,58 млрд ₽. Чистый долг/EBITDA 4,57х: нагрузка высокая.

💸 2. НПС Капитал 001Р-01

ISIN: RU000A10G5F5

Рейтинг: A+

Цена: 99,61%

Купон: 17,50% (₽14,38)

ТКД: 17,32% · YTM: 19,29%

Погашение: 02.09.2029

📊 Инфраструктурное строительство. Свежей МСФО за 2026 год пока нет. Последние рейтинговые данные: выручка 689 млрд ₽, долг 245 млрд ₽, Чистый долг/EBITDA 2х. Покрытие процентов снизилось до 1,8х.

💸 3. ВИС Финанс БО-П17

ISIN: RU000A10GC20

Рейтинг: A+/AA-

Цена: 99,93%

Купон: 17,50% (₽14,38)

ТКД: 17,27% · YTM: 19,01%

Погашение: 22.03.2030

📊 ГЧП и инфраструктура. Выручка упала на 37%, до 14,5 млрд ₽, получен убыток 2,6 млрд ₽. Чистый долг 83,8 млрд ₽, Чистый долг/EBITDA около 2,3х.

💸 4. АФК Система 002Р-06

ISIN: RU000A10DPW4

Рейтинг: A+

Цена: 100,79%

Купон: 17,75% (₽14,59)

ТКД: 17,37% · YTM: 18,59%

Погашение: 22.05.2028

📊 Инвестиционный холдинг. Выручка выросла до 639,5 млрд ₽, убыток сократился до 4,4 млрд ₽. Долг корпоративного центра 330,5 млрд ₽. В 2026 году рейтинг понижен с AA- до A+.

💸 5. Селигдар 001Р-09

ISIN: RU000A10DTA2

Рейтинг: A+

Цена: 101,33%

Купон: КС + 4,50%, сейчас около 18,50%

ТКД: ≈18,01% · YTM: 18,45%

Погашение: 06.12.2027

📊 Добыча золота и олова. Выручка выросла на 47%, до 41,7 млрд ₽, прибыль 3,39 млрд ₽ против убытка. Чистый долг 153 млрд ₽, нагрузка 2,87х. НРА понизило рейтинг с AA- до A+.

💸 6. ИНАРКТИКА 002Р-06

ISIN: RU000A10FA64

Рейтинг: A+

Цена: 99,95%

Купон: КС + 2,80%, сейчас около 16,80% (₽13,81)

ТКД: ≈16,58% · YTM: 18,16%

Погашение: 17.05.2029

📊 Выращивание красной рыбы. Выручка выросла на 38%, до 13,8 млрд ₽. Скорректированная прибыль 1,6 млрд ₽, но по МСФО убыток 0,4 млрд ₽. Чистый долг/EBITDA вырос до 2,5х.

💸 7. ОДК 001Р-01

ISIN: RU000A10ES32

Рейтинг: A+

Цена: 100,55%

Купон: 17,00% (₽13,97)

ТКД: 16,67% · YTM: 18,07%

Погашение: 22.03.2029

📊 Производитель авиационных и промышленных двигателей, входит в Ростех. Выручка по МСФО снизилась на 1,6%, чистый убыток достиг 30,5 млрд ₽. Общий долг/капитал вырос до 1,15х.

💸 8. А101 001Р-03

ISIN: RU000A10DZT9

Рейтинг: A+

Цена: 101,38%

Купон: КС + 4,00%, сейчас 18,00% (₽14,79)

ТКД: ≈17,51% · YTM: 17,77%

Погашение: 16.12.2027

📊 Девелопер. Выручка снизилась на 18%, до 60,4 млрд ₽, чистая прибыль на 54%, до 6,3 млрд ₽. Чистый долг/EBITDA умеренные 1,62х.

💸 9. РУСАЛ БО-001Р-11

ISIN: RU000A109JY6

Рейтинг: A+

Цена: 100,36%

Купон: КС + 2,50%, сейчас около 16,50% (₽13,56)

ТКД: ≈16,22% · YTM: 17,43%

Погашение: 22.08.2029

📊 Производитель алюминия. Выручка выросла на 11%, до $8,34 млрд, чистая прибыль составила $419 млн против убытка. Чистый долг/EBITDA около 5,8х, нагрузка высокая.

💸 10. Р-Вижн 001Р-03

ISIN: RU000A10EKZ6

Рейтинг: A+

Цена: 98,95%

Купон: 15,25% (₽12,53)

ТКД: 15,20% · YTM: 16,95%

Погашение: 01.03.2029

📊 Разработчик решений по кибербезопасности. Абсолютные выручка и прибыль в рейтинговом релизе не раскрыты, но маржа EBITDA выросла с 18% до 33%, Чистый долг/EBITDA всего 0,5х.

💭 Вместо заключения

Самое крепкое финансовое здоровье в подборке у Р-Вижн и А101. Неплохо выглядят Инарктика и Селигдар, хотя долг у них вырос.

Повышенная доходность СТМ, ВИС и АФК Системы появилась не просто так: убытки, высокая процентная нагрузка и слабый денежный поток требуют осторожности. У НПС дополнительно смущает отсутствие свежей публичной отчетности.

Диверсификация – наше все. Холодная голова и здравый рассудок подсказывают, что в один прекрасный солнечный день кто-то может дефолтнуться. 

Всех обнял! 💙

👍 Поставьте лайк, если пост был полезен – для меня это лучшая поддержка!

Еще больше интересного в моем MAX-канале. Также подписывайтесь на мой телеграм-канал. Там я обозреваю актуальные новости, делюсь своим опытом инвестирования в дивидендные акции, облигации, золото и в фонды коммерческой недвижимости. Путь к пассивному доходу и жизни с капиталом!

🧮  Сервис, где веду учет инвестиций!

❤️ Полезные ссылки:

● Ставку оставили 14%, что делать инвестору?

● 10 облигаций с купонами до 19% годовых. Рейтинг А

● Вторая зарплата от Минфина на длинных ОФЗ до 16% годовых

Смотрите, пользуйтесь. Подборки обновляются. 😉