S&P-500

Американский фондовый индекс продолжает обновлять исторические максимумы. Может показаться, что быки выдохлись, но владея сейчас инициативой, может быть только привал. Но важно отметить, что вариант развития событий может быть несколько.

Первый вариант – без существенной передышки котировки тестируют пробитую «историческую» горизонталь 6147 и продолжают восходящую тенденцию. Как говорится в старой пословице: «Куй железо, пока горячо».

Второй вариант – коррекция до значимого уровня поддержки 5774 с последующим возобновлением восходящего тренда. Стоит обратить внимание, что данную горизонталь рынок «видел» неоднократно, что только подтверждает его потенциальную силу.

Третий вариант – серьёзная передышка и коррекция вплоть до уровня поддержки 5500, где также проходит 50% уровень коррекции от последнего восходящего движения. Хотя, на этой области покупатели могут найти много топлива для дальнейшего роста.

В любом случае, при подходе к указанным уровням, стоит посмотреть на поведение индекса, а также на формирование свечных формаций. Ориентир в случае материализации восходящего сценария – сопротивление в районе 6500.

( Читать дальше )

Взгляд трейдера: Что ждет рынок на новой неделе?

Результаты прошлой недели:

✔️ Российский фондовый индекс IMOEX достиг своей цели снижения.

✔️ Индекс S&P 500 продемонстрировал движение в соответствии с прогнозом, зафиксировав небольшой рост и последующие колебания в указанном диапазоне.

✔️ Котировки золота следовали прогнозу, показав рост к цели $3400.

✖️ Нефть марки Brent продемонстрировала аномальный рост, на фоне геополитических событий.

✖️ Курс доллара вышел за пределы прогнозного диапазона, хотя и незначительно.

✔️ Биткоин, как и ожидалось, показал рост с первого дня, увеличившись на 5%. Уровень $113000 по-прежнему актуален в долгосрочной перспективе.

✔️ Индекс РТС достиг указанной цели снижения.

✔️/✖️ Индекс Nasdaq продемонстрировал движение в рамках заданного диапазона, но не достиг нижней границы в $21300.

✔️ Котировки серебра достигли цели роста, однако ожидаемая коррекция остается в силе.

✖️ Природный газ не соответствовал прогнозу.

✔️ Китайский юань остался в рамках указанного диапазона с небольшими попытками выхода за его пределы.

( Читать дальше )

«США близки к рецессии, но,
если страна не справится с рисками, ее ждет что-то хуже.
Последствия торговой политики президента США Дональда Трампа поставят под угрозу мировую экономику.
Я думаю, что прямо сейчас
мы находимся в точке принятия решений и очень близки к рецессии.
И, боюсь, произойдет что-то хуже, чем рецессия, если мы с этим не справимся».

Конечно,
классно устроились миллиардеры.
Критиковать всегда легко, сложно добиваться.

Почему в США в 1 кв. 2025г упал ВВП на 0,3%
Рост импорта на ожиданиях тарифов на импорт
Чтобы успеть завести в США до ввода тарифов.
ВВП = Потребление + Инвестиции + Спрос государства + (Экспорт — Импорт),
резкий скачок импорта завалил ВВП.
Если бы импорт был обычным, то
ВВП показал бы рост свыше 2%.

Уменьшить дефицит бюджета США пытались многие Президенты США.
Картер, Буш старший, Рейган во время второго президентского срока.
Сейчас пытается Трамп.
Оптимизация расходов — это много болезненных, не популярных решений.
Поэтому, большинстве случаев, их партия проигрывала на выборах после попыток уменьшения дефицита бюжета.

( Читать дальше )

( Читать дальше )

На следующей неделе рынки по-прежнему будут внимательно следить за темой импортных тарифов. Однако в фокусе окажется и сезон отчетности — более 100 компаний из индекса S&P 500, включая Tesla, Alphabet, IBM, Procter & Gamble и Intel, опубликуют квартальные результаты.

Инвесторы разделились: одни считают, что эффект от торговых барьеров ещё впереди, другие — что ситуация стабилизируется. Тем не менее, аналитики Freedom Finance Global ожидают сдержанную реакцию на отчёты. Сейчас важна осторожность: даже просто подтверждение годового прогноза может быть воспринято как хороший знак.

В условиях неопределённости спрос на защитные активы останется высоким, а компании с устойчивыми финансовыми показателями будут в выигрыше. Индекс S&P 500, вероятно, продолжит колебаться в диапазоне 5100–5500 пунктов. Но для уверенного роста рынку нужна ясность по вопросу тарифов.

Макроэкономика и события недели 

Во второй половине недели внимание инвесторов будет приковано к данным по деловой активности от S&P Global и к «Бежевой книге» ФРС, которая расскажет, как компании реагируют на торговые ограничения. Также ждём выступлений представителей ФРС — последних перед «периодом тишины» перед заседанием 7 мая.

( Читать дальше )

Взгляд трейдера: Что ждет рынок на этой неделе?

  Результаты  прошлой недели:



( Читать дальше )

На предстоящей неделе ключевым драйвером останутся новости о тарифах. Администрация Трампа временно освободила ряд электронных товаров из Китая от пошлин в 125%, а товары из других стран — от глобального 10%-го тарифа. Однако уже в воскресенье Трамп заявил, что это лишь техническая мера, и подтвердил планы по введению «секторальных» тарифов на чипы, телефоны и электронику. Это может серьезно повлиять на акции Apple (AAPL) и Nvidia (NVDA). 

Среди макрособытий аналитики Freedom Finance Global выделяют отчет по розничным продажам за март: рост базового показателя на 0,3% и выше будет воспринят позитивно. Ожидается всплеск спроса на авто перед введением пошлин, поэтому консенсус-прогноз по общему показателю — 1,2%. Также важно восстановление расходов на услуги питания после трех месяцев падения. В среду ожидается выступление главы ФРС Джерома Пауэлла. 

На этой неделе стартует сезон отчетностей за I квартал 2025 года. В фокусе — ASML (ASML) и Taiwan Semiconductor (TSM), чьи результаты покажут силу ИИ-тренда. Также отчитаются Goldman Sachs (GS), Bank of America (BAC) и Netflix (NFLX). 

( Читать дальше )

Прогноз на неделю

 

А сначала результат прошлого прогноза:

✔️ Российский фондовый индекс IMOEX двигался в соответствии с прогнозом, показав снижение до уровня ₽2620, после чего последовал ожидаемый рост.

✔️ Индекс РТС точно достиг цели снижения на отметке ₽970 уже в среду.

✔️ Индекс S&P 500 продемонстрировал ожидаемое снижение до $4960 в понедельник, после чего последовал прогнозируемый рост.

✔️ Индекс Nasdaq отработал прогноз в понедельник, достигнув более долгосрочной цели на уровне $16800.

✔️/✖️ Котировки золота соответствовали ожиданиям, показывая снижение к цели $2950, не дотянув 15 пунктов. Однако после этого цена пошла не по плану, а продемонстрировала рост.

✖️ Котировки серебра немного не достигли цели $29,46, развернувшись на уровне $29,76.

✔️ Котировки нефти марки Brent двигались согласно сценарию, сначала показав рост на 2%, а затем снижение.

✔️ Природный газ точно отработал прогноз, опустившись к цели $3,730, после чего цена отскочила, как и ожидалось, и пошла в более глубокую коррекцию.

( Читать дальше )

Стратег Bank of America Майкл Хартнетт рекомендует продавать акции S&P 500 до вмешательства ФРС и завершения торговой войны США-Китай. Из-за политики Трампа индекс упал на 10% в 2024 г., а новые пошлины спровоцировали глобальное падение рынков.

Хартнетт советует переходить в двухлетние казначейские облигации, ожидая глобальной ликвидации активов. После временной приостановки части пошлин S&P 500 кратко вырос, но продолжил снижаться. Китай ответил повышением тарифов до 125%.

Эксперт считает, что покупка S&P 500 уместна лишь при достижении 4800 пунктов в случае короткой рецессии. Однако многие инвесторы прогнозируют падение индекса до 4000 из-за снижения прибыли компаний.

Источник 

По мнению Джона Флуда, партнёра Goldman Sachs Group Inc., индекс S&P 500 достиг уровня, при котором долгосрочные инвесторы могут начать покупать акции на спаде.



Американский фондовый индекс приближается к уровню медвежьего рынка после падения почти на 19% с пика, достигнутого в феврале. Во вторник индекс закрылся ниже отметки 5000 впервые почти за год после того, как администрация США ввела взаимные пошлины для торговых партнёров, что повысило риск рецессии.

«Из моих разговоров с долгосрочными инвесторами я понял, что они начнут покупать S&P 500 на уровне 5000 и станут более активными, когда индекс достигнет отметки 4000», — написал Флуд в сообщении для клиентов во вторник.

Флуд отметил, что за последние 80 лет, прошедшие после окончания Второй мировой войны, медианное падение цены S&P 500 от максимального значения составляло 24%. Учитывая, что индекс США достиг пика на отметке 6144 19 февраля этого года, это приведёт к снижению S&P 500 примерно до 4600.

( Читать дальше )