Imoex

От многих финансовых консультантов можно услышать, что инвестировать необходимо в долларах, потому что это самая надежная валюта. Отчасти они правы, но дьявол кроется в деталях.

Последние 10 лет чисто российские инвестиции, действительно были крайне невыгодны по сравнению с вложениями в американский рынок (хотя последние 6 скорее идентичными, но об этом позже). Однако, зачастую, те же консультанты, говоря об американском рынке, оперируют куда как большими горизонтами, чем 10 лет. И поэтому если посмотреть на российский рынок на более длительном промежутке, то картина выглядит иначе.Скажу сразу, с учетом дефолта 1998 года, инвестиции в российские акции действительно оказались хуже американских на долгосроке (под российскими акциями я говорю об индексе IMOEX, под американскими — SP500). Но дефолт 1998 года это событие выходящее за рамки предвидимого и прогнозируемого (в том числе и западными аналитиками, почитайте например историю LTCM). Огромная совокупность факторов привела к нему, и не в малой степени обусловленная политическими процессами.


( Читать дальше )

Всех приветствую!

Вчерашний день меня если честно усыпил, он был настолько скучным и пустым, что я не собирался даже писать ежедневный пост, но что произошло на «вечерке» заставило меня все-же написать.

Нефть растет. Сделки по ядерной программе Ирана пока нет, не смотря на анонсирование. По факту пока ни о чем не договорились, вербальные интервенции правят рынками. Кому и чему верить просто непонятно!!! Ядерная сделка с Ираном, возможная (!!!) встрече Путина и Байдена-очень много сослагательных наклонений, а по факту пока ничего нет!!!

Нефть безоткатно вернулась на только в свой миниканал , она даже вошла в «бывший», тем самым расширив канал до $65-$70 (7,7%) (https://www.finam.ru/analysis/marketnews/indeks-mosbirzhi-risuet-razvorotnuyu-formaciyu-vverx-20210524-09300/). Вообще движение в нефти снова носит почти безоткатный характер, так что ею очень непросто торговать.



( Читать дальше )

Всех приветствую!

Неделя была неоднозначной, причем практически на всех рынках.

По традиции начну с Америки. Появившийся было испуг, связанный с возможным ограничением QE, медленно прошел. Всему виной очередные заявления ФРС, что инфляция носит временный характер, и доверчивые американцы снова начали откупать начавшуюся было коррекцию. Но еще раз повторю, что иного метода, кроме завершения печатания денег и повышения ставки я не вижу.

«Дармоеды» временно перестали нуждаться в работе, правильно, а зачем им это нужно. Ведь государство им пока дает такую возможность, поэтому и данные по безработице типа вышли не плохие. Но стоит перестать печатать и раздавать деньги населению, как начнет выходить уже более реальные и менее оптимистичные данные. Я в этом просто уверен. И вот тогда будем смотреть. А пока что торговля идет в канале под хаем, под историческим хаем. 

При другом бы раскладе (без печатания денег, при долге не таком огромном и при НЕНУЛЕВОЙ СТАВКЕ) график можно интерпретировать как отдых перед новым хаем, но слов из песни не выкинуть, ситуация в экономике  критична. Мы видели уже попытки слома тенденции, но я и раньше допускал, что могут снова откупить, так и произошло и в этот раз. 

( Читать дальше )

На следующей неделе выплата дивов полиметалл, новатек, лср, сбер, включение ozon в индекс msci rus.
Неделька будет жаркой.
Надеюсь что индекс мосбиржи выйдет из пилы, которая уже второй квартал всех мучает
Думаю, выход будет наверх
Ожидаются летом переговоры Путина и Байдена, что должно убрать страновые риски с нашего рынка
Сегодня состоится полет  Virgin Galactic, по акциям был 2-х дневный рост

Всех приветствую!

Америка снова подрастает, причем очень агрессивно, так что пока глобальная идея шорта, высказанная мною накануне ( https://www.finam.ru/analysis/marketnews/reshenie-po-dividendam-v-gazprome-mozhet-stat-draiyverom-dlya-dvizheniya-vverx-20210520-10400/) опять не срабатывает. Придется снова ждать, когда в Америке и Европе начнется полноценная коррекция. Но сколько потребуется времени и через какие цены для меня ( да и для всех) загадка.

Нефть же продолжила снижение на фоне «типа разрешения ядерной сделки по Ирану». Если она разрешится положительно, то этот факт может стать негативным для нефти. Но с другой стороны эскалация напряженности на Ближнем Востоке может оказать на нефть очень сильное положительное влияние. Что победит пока не понятно.

А по графику нефть на днях пришла на локальную поддержку $65+, RSI пришел на тренд. И сегодня пятница. Судя по всему снова неясность.



( Читать дальше )

Всех приветствую!

Вчера был очень напряженный и очень волатильный день с большими объемами, а это может быть предвестником разворота рынка. Но обо всем по порядка.

Вышли минутки заседания ФРС, все типа ОК, но  разговоры о сворачивании стимулирования могут начаться на следующих заседаниях FOMC.

На этом DXY (индекс доллара) пошел в рост, что вполне логично.



На этом фоне сырье просело…



( Читать дальше )

Всех приветствую!

Америка стоит в минусе в ожидании «минуток с заседания FOMC». Все понимают, что инфляция огромная, но ФРС упорно не хочет этого замечать. На фоне печатного станка продолжило дорожать сырье, в том числе и нефть, которая повела себя очень странным образом уже после закрытия «основной» сессии нашего рынка. Прошла новость « ОЖИДАЕТСЯ ВАЖНОЕ ЗАЯВЛЕНИЕ ПО ЯДЕРНОЙ СДЕЛКЕ С ИРАНОМ». И на этом пришли панические продажи.

Нефть на днях торговалась в канале $67 на зону $69,45-$69,95. В прошлый четверг она делала попытку пройти вниз, и ей даже по закрытию это удалось, RSI локально пробивал свой дивергентный тренд. Но потом пошел обратный заход в канал. Вчера все было примерно тоже, только наоборот. Торговать нефтью становится невозможным, и принял для себя решение не трогать ее совсем до реального выхода из канала, причем выход должен подтвердиться и на следующий день. Я попал на продаже в пятницу, вчера же снова распилили, но уже от покупки, причем я не входил в сделку в экстремальных точках, а пытался входить на локальных уровнях, расположенных уже внутри канала… Но результат в обоих случаях плачевный. Поэтому я и решил для себя не участвовать в этой вакханалии (по другому происходящее назвать нельзя). 

( Читать дальше )

Всех приветствую!

Америка и Европа закрылись в легком минусе,  наш рынок в легком плюсе, так что пока ситуация с дальнейшим движением не прояснилась.Выстрелили снова коммодитиз, но меня если честно больше волновала нефть... 



Нефть у нижней границы зоны продажи 69,45-69,95 и RSI под трендом… И если предположить, что она пока торгуется в канале 67-69,95, то в принципе можно и шортить, благо стоп относительно рядом…

 Военные действия на Ближнем Востоке помогают ей. Я не политик, что будет там не знаю, но к шорту в нефти отношусь более сдержанно, чем на прошлой неделе.



( Читать дальше )

Всех приветствую!

Рынки совсем потерялись, причем почти все. Пила стоит жуткая, НА ВСЕХ РЫНКАХ, шансы продолжить рост или пуститься в абсолютно на мой взгляд законную коррекцию 50/50.

Америка на прошлой неделе было пустилась в коррекцию на фоне опасений плавного отключения QE (из-за угрозы инфляции), но под конец недели она частично восстановилась. Я этого в принципе не исключал, Америка на то и Америка, особенно в последнее время.

Но рано или поздно перед ней встанет вопрос об обеспечении QE, печатание денег при внешнем долге превышающим годовой ВВП и нулевых ставках ничем хорошим не закончится… Вопрос когда? до сих пор открыт, и я даже не уверен, что ее снова не вынесут на исторический хай. Это нужно постоянно держать в голове.

Но стоит начать повышать ставки или (и) повышать налоги (ну в конце концов-невозможно постоянно печатать уже ничем не обеспеченные деньги), американский рынок может испытать шок и пуститься в коррекцию, прием очень сильную, не такую, как была, а в многонедельную коррекцию!!!

( Читать дальше )

Всех приветствую!

Вот и подошел конец недели, которая была очень нелогичной во многом. ОПЯТЬ!

Америка хоть вчера и отскакивала, но в целом недельные и дневные свечи выглядят явно не за продолжение роста. Инфляция-страшная штука, а когда нет пути к отступлению остается только одно-поднимать ставки. И это рано или поздно произойдет (по крайней мере иного выхода я не вижу). Не хочу нагонять тоску на быков, но это необходимо делать было уже давно, а не приучать «дармоедов» к халявным деньгам. Но далеко не факт, что введут немедленно, более того, нельзя исключать, что выкупят все обратно… Короче говоря у них своя, американская жизнь.



А вот в нефти вчера была интрига! Пытались пробивать несколько раз дневную поддержку $67,1, и под вечер это удалось сделать. Правда вызывает сомнение, уж очень слабый был пробой, нужно доказательство еще одним днем. Но нефть такой инструмент, что в любой момент может попытаться вернуться назад. Постоянные геополитические конфликты к примеру на Ближнем Востоке могут сломать всю технику. Короче говоря как ни странно, медведям в этой ситуации все равно расслабляться не надо. Но растущий тренд поломан, а с учетом нахождения нефти в 5-ой подволне V-ой основной волны и дивергенцией на них думаю, что можно торговать от шорта!!!

( Читать дальше )