открытый интерес

Команда MSCinsider анализирует движения средств на рынке. На этой неделе мы рассмотрим динамику изменений индексов российских акций: ММВБ и РТС. Начнём с ММВБ и посмотрим, что мы можем получить с поведенческим анализом.

Данные будут исходить из статистики по действиям Юридических лиц.

Сначала обратимся к графику договоров.

1) Количество покупных и продажных договоров во фьючерсе Индекса ММВБ с января 2021

Как видно, с декабря 2023 значительно возросло количество договоров — Юрлица были заинтересованы в активе. Открытый интерес упал с прошедшей экспирацией, но продолжает медленно расти и сейчас.

Однако, как менялось настроение Юридических лиц за тот же период? Посмотрим график чистых позиций.

Чистые позиции — это разница покупок и продаж.

Если больше нуля — больше покупок;
Если меньше нуля — больше продаж.

2) Чистые позиции Юридических лиц с января 2021

Для начала обратимся к чистым позициям в активе.

Чистые позиции — это разница покупок и продаж. 
 

Если больше нуля, то покупок больше.

Если меньше нуля — больше продаж. 

1) Чистые позиции Юридических лиц по фьючерсу серебра с января 2020.

Заметно, что Юридические лица начали наращивать чистые позиции — впервые за 4 года они превысили ноль, что говорит о превалирующих покупках и оптимизме Юридических лиц. Особенно это заметно по сравнению с июнем 2021 — ноябрём 2021, когда чистые позиции достигали исторически низких значений.

Тем не менее, этот график не дает полной картины. Чтобы уловить сильные изменения в чистых позициях, мы воспользуемся индикатором RSI.

Эксперт и активный скальпер Вадим Федосенко расскажет, как именно профучастники набирают позиции и формируют тренды, и как совершать эффективные сделки, основываясь на действиях профессионалов.

Ждём вас сегодня на бесплатном вебинаре. Переходите по ссылке и регистрируйтесь.

Команда MSCinsider анализирует движения средств на рынке. На этой неделе мы хотим рассмотреть три металла, совершившие сильные скачки за последнее время. Начали мы в понедельник с золота, потом будет серебро, а сегодня — платина.

Для начала обратимся к чистым позициям в активе.

Чистые позиции — это разница покупок и продаж. 
 

Если больше нуля, то покупок больше.

Если меньше нуля — больше продаж. 

1) Чистые позиции Юридических лиц по фьючерсу платины с января 2020.

Здесь видно, что чистые позиции превышают все значения за 4 года. Это значит, что Юридические лица в большей степени смотрят на актив оптимистично. Особенно это заметно по сравнению с периодом начала 2020 — конца 2021, когда чистые позиции достигали исторически низких значений.

Тем не менее, этот график не дает полной картины. Чтобы уловить сильные изменения в чистых позициях, мы воспользуемся индикатором RSI.

2) График сигналов Юридических лиц по фьючерсу платины с июля 2023.

Команда mscinsider анализирует движения средств на рынке. На этой неделе мы хотим рассмотреть три металла, совершившие сильные скачки за последнее время. Начнём мы с Золота, а дальше — серебро и платина.

Для начала обратимся к чистым позициям в активе.

Чистые позиции — это разница покупок и продаж. 
 

Если больше нуля, то покупок больше.

Если меньше нуля — больше продаж. 

1) Чистые позиции юридических лиц по фьючерсу золота с января 2020.

Здесь видно, что чистые позиции превышают все значения за 4 года. Это значит, что Юридические лица в большей степени смотрят на актив оптимистично, что подтверждается значительным ростом цены металла с начала года.

Тем не менее, этот график не дает нам полной картины. Чтобы уловить сильные изменения в чистых позициях, мы воспользуемся индикатором RSI по этим позициям.

2) График сигналов юридических лиц по фьючерсу золота с июля 2023.


Зелёный цвет — оптимизм юрлиц по активу

Красный цвет — пессимизм юрлиц по активу 

Акционеры ПАО Газпром отказались выплачивать дивиденды за 2023 год. Сегодня мы разберём поведение физических лиц во фьючерсе компании за последние 5 лети что изменилось за последние месяцы. 

Посмотрим на график лонг (длинных, покупных) и шорт (коротких, продающих) позиций за период с апреля 2019 по апрель 2024.  

Как видно на графике, Физические лица  почти всё время вставали в лонг-позиции, по объёму значительно превышая шорт. При этом, покупки и продажи за всё это время почти не приближались друг к другу, держа сильный разрыв. Лишь несколько раз продажи незначительно превысили покупки. 

Однако, с начала 2024 года цена актива постепенно падала. В мае 2024 цена упала ещё сильнее. И только ближе к концу мая Физлица начинают наращивать объём продаж.

Друзья, мы команда MSCinsider и мы анализируем открытый интерес на российском рынке. Сегодня разбираем три основных Индекса на Московской Бирже: ММВБ, РТС и ОФЗ (RGBI) — и поведение Юридических и Физических лиц по отношению к ним. 

Открытый интерес — внимание участников рынка к активу, желание вкладываться в него и как-либо взаимодействовать с ним.

ИНДЕКС ММВБ

Сначала рассмотрим количество лонг (покупных) и шорт (продажных) позиций. 




Ввиду экспирации, открытый интерес упал до значений марта 2024, перед сильным ростом ОИ. С начала марта по середину мая шёл рост Индекса.

При этом, с начала года настроение Юрлиц постепенно сменялось на пессимистичное, что видно на графике чистых позиций. 

Чистые позиции — разница между количество лонг и шорт договоров. Положительное значение может указывать на оптимизм во фьючерсе, а отрицательное — на пессимизм. В пике чистые позиции достигли исторического минимума.

Сегодня мы рассматриваем особенности открытого интереса Юридических лиц во фьючерсе золота. Сначала посмотрим на открытые позиции. 

1) График позиций.

Зелёная линия — лонг-позиции (покупка и ожидание роста); 

Оранжевая линия — шорт-позиции (продажа и ожидание падения). 

За последний год замечен рост открытого интереса, а сейчас количество покупок близится к рекордным за три года. Но наиболее показательным будет следующий график — чистых позиций,разницы лонг и шорт.

2) График чистых позиций.