Постов с тегом "Лукойл": 8074

Лукойл


Дивиденды Лукойла за 2017 год могут составить 125 рублей на акцию

Ряд корпоративных новостей и недавнее ралли цен на нефть позволили котировкам акций «ЛУКОЙЛа» обновить исторический максимум в начале текущего года. Однако, согласно нашим расчетам, потенциал роста акций реализован не полностью, и мы присваиваем им рекомендацию «покупать» (Справедливая цена – 4458 руб.).

«ЛУКОЙЛ» завершил интенсивную фазу инвестиций, которая оказывала негативное влияние на свободный денежный поток в предыдущие годы в первую очередь в результате вложений в Западную Курну-2 и программы по модернизации НПЗ группы.
Мы ожидаем роста FCFF в среднесрочном периоде, что повысит инвестиционную привлекательность компании. Также более высокий FCFF дает основания ожидать более высоких дивидендов в будущем при прочих равных.

Мы прогнозируем более высокие показатели в сегменте Downstream в результате роста доли продукции с высокой добавленной стоимостью. Помимо более высокой цены к этой продукции применяется более низкая экспортная пошлина, при этом внутренний рынок сбыта позволяет сгладить колебания мировых цен на нефть, т.к. цены выражены в рублях и практически не подвержены высокой волатильности.

Мы рассчитываем на более умеренные темпы снижения добычи нефти в среднесрочной перспективе, т.к. основной фактор – размер получаемой по компенсации нефти в Иракском проекте, который ранее отрицательно влиял на показатель, – практически себя исчерпал. Негативная динамика в Западной Сибири, по нашим оценкам, будет компенсироваться добычей на новых месторождениях.

В целом, мы ожидаем сохранения благоприятной рыночной конъюнктуры, которая сложилась в результате действий стран-участниц сделки ОПЕК+, однако отмечаем сохраняющиеся риски снижения цен на нефть в результате разморозки ранее нерентабельных проектов по добыче сланцевой нефти в США и общемировой тенденции увеличения инвестиций в отрасль. Мы прогнозируем рост EBITDA «ЛУКОЙЛа» по итогам 2017 г. на 15% до 842 млрд руб. и в 2018 г. – на 13% до 974 млрд руб.

«ЛУКОЙЛ» придерживается политики постоянного роста дивидендных выплат, что выгодно выделяет компанию среди остальных представителей отрасли, и в 2018 г. мы ожидаем продолжения этого тренда. Согласно нашим оценкам, дивиденды компании по итогам 2017 г. составят 125 руб. (+4% г./г.) на акцию в дополнение к уже выплаченным 85 руб. на акцию по итогам 9 месяцев 2017 г., что соответствует годовой дивидендной доходности на уровне 5,4% исходя из суммарной величины.

По итогам 2018 г. мы прогнозируем рост суммарных дивидендов на 7% до 225 руб., что соответствует годовой доходности на уровне 5,8%. Стоит отметить, что дивидендная политика «ЛУКОЙЛа» гарантирует их ежегодный рост минимум на величину годовой инфляции в РФ.
Сидоров Александр
«Велас Капитал»
       Дивиденды Лукойла за 2017 год могут составить 125 рублей на акцию


ИИС 2018

Дошли руки до оптимизации налогов:

  • Продаю LKOH и вывожу с основного счета 1 млн. рублей
  • Зачисляю на ИИС и покупаю MVID

Флюгер Голубых Фишек 25.01.2018

Вчера мы с нетерпением ждали данные о запасах нефти от E.I.A. US, так как от этого зависела судьба восходящего движения в нефти. И… О, чудо! Запасы снижаются уже десятую неделю подряд! Естественно, на таких новостях нефть снова продолжила расти, а поскольку наш рынок очень сильно зависим от этого сырья, то и он устремился вслед за ней.

Флюгер Голубых Фишек
Флюгер Голубых Фишек 25.01.2018


Но тем не менее, рост идёт не всем фронтом, а отдельными бумагами, в основном из сектора нефтегаза, ну и конечно, самая «нефтяная» бумага российского рынка – Сбербанк. Он опять учит нерадивых шортистов, что нельзя его шортить, особенно в периоды роста)))

Сбербанк
Флюгер Голубых Фишек 25.01.2018



( Читать дальше )

Новости компаний — обзоры прессы перед открытием рынка

Конкурировать с «Новатэком» сможет только Катар

Зампред правления «Новатэка» Денис Храмов сообщил на Всемирном экономическом форуме в Давосе, что компания уменьшит стоимость строительства нового СПГ-завода, что повысит конкурентоспособность России на мировом энергетическом рынке. «Помимо очень низких затрат на добычу и геологоразведку мы сможем достичь показателя затрат на сжижение [газа] менее $2 за миллион британских тепловых единиц (MBTU)». Заявленная «Новатэком» в качестве целевой стоимость сжижения может сделать себестоимость российского СПГ одной из самых низких в мире даже с учетом транспортировки. На европейском рынке по этому показателю с «Новатэком» может сравниться разве что Катар. (Ведомости)

( Читать дальше )

ЛУКОЙЛ - пересмотрит инвестпрограмму, если соглашение ОПЕК+ будет продлено

ЛУКОЙЛ пересмотрит свою инвестиционную программу, если соглашение о сокращении добычи нефти ОПЕК+ будет продлено еще на год.

Вагит Алекперов, выступая на сессии в рамках экономического форума в Давосе.:
«Если это будет продлено еще на год, то нам надо пересматривать свои инвестиционные программы, потому что готовить потенциал, который не вовлекается в экономические процессы — это неразумно»

«Поэтому я надеюсь, что в середине этого года мы найдем паллиатив, который позволит нам четко понимать наши перспективы и сбалансировать нашу инвестиционную программу с теми задачами, которые будут ставить перед нами наши министерства»


Прайм

Суд взыскал с астраханского филиала Сбербанка 229,39 млн руб. в пользу "дочки" ЛУКОЙЛа

Арбитражный суд Поволжского округа (г. Казань) постановил взыскать с астраханского филиала Сбербанка в пользу компании "Лукойл-Нижневолжскнефть" (на 100% принадлежит ЛУКОЙЛу) 229,39 млн руб. по банковской гарантии, выданной астраханскому судостроительному заводу «Красные баррикады».
«Поволжский суд постановил: решение Арбитражного суда Астраханской области и постановление Двенадцатого арбитражного апелляционного суда (г. Саратов) изменить, взыскав с астраханского филиала Сбербанка России в пользу „Лукойл-Нижневолжскнефть“ денежные средства по банковской гарантии в размере 229,39 млн рублей и судебные расходы по уплате государственной пошлины в сумме 200 тыс. рублей»

Завод «Красные баррикады» под гарантии Сбербанка получил финансирование от истца на строительство платформы жилого модуля №1 для месторождения им. Филановского на Каспийском море и не исполнил своих обязательств. После этого компания «Лукойл-Нижневолжскнефть» подала иск в Астраханский арбитражный суд, который в июле прошлого года частично удовлетворил иск компании и постановил взыскать со Сбербанка 147,6 млн рублей. Истец не согласился с решением суда и подал апелляцию, добиваясь выплаты полной суммы иска. В сентябре 2017 года Двенадцатый арбитражный апелляционный суд оставил без изменения решение суда первой инстанции, после чего компания подала кассационную жалобу.

ТАСС

Флюгер Голубых Фишек 22.01.2018

Итак, новая неделя начинается ровно, без особых потрясений. Американский индекс S&P-500  снова обновил исторический хай и похоже, плотно закрепился выше 2800. Шортистам «сиплого» уже слагают песни, как истинным героям, пока ещё не павшим в этом нелёгком бою. На предыдущей неделе отмечен максимальный за последние пять лет приток иностранного капитала на российский рынок. Понятное дело, что при таком внешнем фоне российский рынок так и будет тянуться к новым вершинам.Флюгер Голубых Фишек сегодня выглядит так:
Флюгер Голубых Фишек 22.01.2018


В шортах пока по-прежнему остаются Магнит и Аэрофлот. Но если весь рынок будет расти, то и они не останутся в стороне, и в этом случае короткие позиции придётся закрывать. Тем более, что расчётное значение отклонения уже довольно близко к зоне «Без позиции». Так что обновления предыдущих максимумов можно рассматривать как выход в кэш.

Без позиции сейчас у нас ВТБ, ГМК НорНик, МосБиржа. Про фиксацию позиций в ВТБ и ГМК я писал в предыдущих обзорах, а МосБиржу отстопило в пятницу в конце торговой сессии



( Читать дальше )

Новый опрос. Акции какой компании вырастут больше всего в 2018 году?

Новый опрос. Акции какой компании вырастут больше всего в 2018 году?

Газпром
Лукойл
АЛРОСА
Башнефть
ГМК Норникель
Распадская
Полюс
Магнит
ФосАгро
Сбербанк
АФК Система
Русгидро
Энел Россия
Мосэнерго
Аэрофлот
Мечел
Русал
ФСК ЕС
Россети
Ленэнерго
Всего проголосовало: 54

Добрый день дорогие друзья! Чуть больше полу года назад, не за долго до пика дивидендных выплат, я опубликовал опрос — «Какие акции купить на дивиденды?». В лидерах оказался ответ — Купить $ (17.3%) а так же такие бумаги как  ГАЗПРОМ (12.0%), ГМКНорНик (12.8%) и АЛРОСА ао (9.0%). В опросе приняли участие 140 человек. Давайте посмотрим какими бы оказались результаты инвестирования за пол года, если были приобретены именно эти активы.

 $  -5,18%

ГАЗПРОМ +30.11%

ГМКНорНик + 41.25%

АЛРОСА  -1.45%

Что качается Алросы, тут не все так однозначно,  так как авария на руднике Мир сильно испортила всю картину, но и без нее, многие ожидали снижения котировок, а результат в -1,45 процента это от сегодняшних уровней, бумага не плохо отрасли за последние пару дней на позитивных новостях. Объективно, худшим вложением в том году оказался доллар.  Жаль что такие бумаги как: Сбер П (+83.02%), Мечел П (+41.24%), ЭнелРос (+44.75%), Лукойл (+43.05%), Распадская (+94.51%) набрали, в результате опроса, очень мало голосов, хотя идеи в этих бумагах были очень простые и понятные. 


У Новатэка большие перспективы

В ходе онлайн-конференции «Нефтяная непредсказуемость: что дальше?» на нашем сайте эксперты обсудили перспективы бумаг «ЛУКОЙЛа», «НОВАТЭКа» и «Аэрофлота», а также какое влияние на них будет оказывать цена нефти.

Например, «НОВАТЭК» не так сильно привязан к «черному золоту», как многие думают, говорит Василий Копосов, начальник отдела анализа финансовых рынков «КИТ Финанс Брокер», основная деятельность компании сконцентрирована вокруг газа. «Перспективы компании связаны с отменой экспортной монополии „Газпрома“ и запуском „Ямал СПГ“. В целом у „НОВАТЭКа“ большие перспективы, но это история не 2018 г.: у компании начинается новый инвестиционный цикл, пик которого придется на 2018-2019-е гг», добавляет эксперт.

Николай Подлевских, начальник аналитического отдела ИК «Церих Кэпитал», считает, что за счет сильного роста цены в 2014-2016 годах цены акций компании стали перекупленными, даже с учетом динамики роста показателей компании. Так что в 2018, а может и 2019 году естественнее ждать консолидации или даже корректирующего снижения цены, говорит господин Подлевских. «На длительном горизонте акции компании еще могут показать существенный рост. Это может происходить при успешной реализации всех очередей проекта Ямал СПГ, а также при возможном дальнейшем размытии монополии внешних поставок газа», — комментирует он.

( Читать дальше )

....все тэги
UPDONW
Новый дизайн