Доверительное управление

Цель данного поста найти долгосрочных инвесторов на фондовом и срочном рынке РФ. 

На российском рынке с 2012 года, занимаюсь только торговлей (фонда/срочка). Торгуется большая часть руками. Есть также пара алгоритмов. Стопы, просадка, риски, маржин колы, черные лебеди — давно изученная и съеденная тема. Мой тип торговли — умеренно-агрессивный. В определенные моменты рынка увеличиваю плечо. Позиция удерживается от нескольких часов до нескольких дней. Просадки по счету бывают, но носят временный и контролируемый характер. 
Итак к делу и прувам. История за несколько лет (из выписок брокера):

начало 2017:



2016:



( Читать дальше )

Всех привествую!

Веду свой блог montanafx.ru, где рассказываю о результатах торговли на ПАММ-счете. Моя личная инвестиция управляющего составляет 50,000 USD, что является моей гарантией перед моими инвесторами. Теперь буду публиковать статьи и на smart-lab

В данной дебютной статье мы рассмотрим:

• Мониторинг ПАММ-счета
• Описание торговой стратегии
• Доходность и риски
• Демонстрация бэктестов
• Планы на будущее

9 августа 2016 года был открыт ПАММ-счет MontanaFX с капиталом управляющего 50,000 USD.

На данный момент:
1) Общий объем средств на ПАММ-счете составляет 78650$
2) 18 инвесторов
3) ПАММ-счет сушествует более 5 месяцев и приносит прибыль своим инвесторам.  Мониторинг на сервисе myfxbook






( Читать дальше )

2016 год для нашего портфеля алгоритмических систем выдался сложным. Результат отрицательный  -11.63% по модельному портфелю. Основной причиной стало отсутствие волатильности и направленных движений на Ri и Si. Что, в общем-то, не удивительно после ударных 2014 и 2015 годов. В 2017 году планируем продолжать работу по текущим стратегиям, в декабре рынок ожил (результат +5.7%), что является позитивным сигналом. Ждем хороших движений в новом году. С момента запуска портфель показал доходность +224.19% за 48 месяцев.

Также с начала 2017 года мы запустили в работу (помимо основного портфеля) 2 дополнительные стратегии: акции ММВБ и опционы FORTS. Торговлю акциями ММВБ мы запустили в тестовом режиме в 3 квартале 2016 года. С августа результат реальных торгов +18.18%. Портфель управляется достаточно консервативно, разделен на 2 части. Первая до 30% управляется в ручном режиме, отыгрываем идеи во 2-3 эшелонах. Как пример, участвуем в оферте по «Башнефти» (были почти безрисковые 4% за 2 месяца). Оставшаяся часть до 70% управляется портфелем алгоритмов на 40 наиболее ликвидных российских акциях. Сделки идут только в лонг, позиция удерживается не более 1-2 дней. Тесты показали устойчивую динамику в том числе и на коррекциях рынка. С индексом ММВБ корреляция есть, но она не значительна. Ожидаемая доходность 30%-40% годовых, максимальный риск 15-20%.

( Читать дальше )

VISA хорошая бумага, если знаешь, когда покупать

Сделка. Это было давно, захотелось поделиться как торговые сценарии помогают прибыльно торговать акциями.


 

Исторические графики. Видно, что четкий вход в сделку был сделан именно благодаря точному прогнозу. Вход корректировался по часовику. И сразу после падения на открытии была совершена покупка.

( Читать дальше )

Рыночные портфели с фиксированным уровнем доходностиДоверительное управление — это, прежде всего доверие, и, как правило, обычное ДУ представляет собой инвестиции в паевой или спекулятивный (хедж) фонд. Однако для построения более или менее грамотных стратегий необходимо иметь в управлении сумму не меньше $1 млн.

Почему необходима столь большая сумма. Прежде всего потому, что хороший портфель из трэша не сделаешь. Хорошие акции на рынке стоят очень дорого. Не надо гнаться за компаниями, которые стреляют по 20% в день. Таких компаний, как правило, стоящих менее 3-10 долларов, в серьезном портфеле быть не должно. Представьте, что вы инвестировали в акцию 20% портфеля, а она сходила вниз на 10% и осталась лежать внизу, потому что рынка под вами не было? А будет ли? Или вы поняли, что надо срочно от нее избавляться, а спрэд составляет 40 центов?  Все это неизбежные потери из-за отсутствия ликвидности, пусть даже в конечном итоге она и будет стоить в 2 раза дороже … со временем.

( Читать дальше )

«Синергия Плюс» — инновационное инвестиционное решениеСтратегия «Синергия Плюс» объединяет в себе исключительное знание рынка и большой практический опыт управляющего, высокую надежность стратегий, в сумме обеспечивающих клиентам более высокую доходность по сравнению с предложениями конкурентов.

За счет неоспоримого превосходства рыночных стратегий, применения уникальных торговых алгоритмов инвестиционный капитал подвержен значительно меньшим рискам и ценовым колебаниям.

Изюминка стратегии заключается в эксклюзивном алгоритме расчета будущей неравномерности математического ожидания для получения сверхдоходов в сравнительно короткий промежуток времени, как правило, ускользающую от внимания большинства участников рынка.Кто из нас не хочет много зарабатывать? Таких, думаю, нет.Давайте вспомним стратегии, которые за счет благоприятных условий на рынке дали инвестору заработать 100% годовых и даже более. Уверен, что есть те, кто заработал, оформив подписку у своего брокера. Таких случаев немало. Можно сказать, что повезло. Живучесть стратегий напрямую зависит от рынка. Как правило, поработав полгода-год, такие стратегии вдруг перестают зарабатывать. В основном это происходит из-за смены тренда. Если рынок изменился, то надо многое менять, а если стратегия ограничена — это невозможно.

( Читать дальше )