Девальвация

Всем добрый день. Хочу поднять одну важную для меня тему, как девальвация. Россиян, хоть и в меньшей степени, но она тоже коснется. Начну издалека. Российский рубль начиная с прошлого года активно снижался по отношению к доллару и к казахстанскому тенге. В итоге очень многие поспешили в Россию за «дешевыми» товарами и машинами. Но вся эта сказка подошла к концу. И вчера было объявлено о переходе к сводному образованию курса тенге к другим иностранным валютам. Казахстанский нац. банк оставляет за собой право вмешивать в торги, но теперь не будет устанавливать предельные значения или коридоры. 

Что такое экономика Казахстана?

Начну немного издалека. После развала СССР Казахстан стал независимым государством. В наследство от «совка» ему достались большие территории и богатые природные ресурсы. Начиная с того времени бюджет молодого государства надо бы чем-то пополнять. Так Казахстан вышел на мировые рынки углеводородов и металлов. Моя страна продавала сырье в обмен на валюту. Рост цен на сырьевые товары благоприятствовал развитию экономики. ВВП у нас рос по 3-6% в год. Было все неплохо. Но пришел кризис 2008 года, когда цены на нефть очень резко обрушились. Это было неожиданностью для всех (или почти неожиданностью или почти для всех). Тот кризис показал нашу слабость и зависимость от нефтебаксов. Однако уже в 2009 году пошел рост и экономика восстанавливалась. Однако с нефте-металльной иглы мы не снялись. По прежнему основой наполнения бюджета остается — это налоги нефтяных и добывающих компаний. 

( Читать дальше )

Сегодня решил с утра на спайковой свечке 30-минутной закрыть майский лонг по доллару, открытый еще здесь: smart-lab.ru/blog/252618.php (позиция открывалась в диапазоне закрытия 5 мая).

Цена закрытия 68755 (11:30 мск).  

Удалось словить больше 16000 пунктов за более чем 3 месяца. 

Сделка достаточно удачная, хотя видимо открыть позицию можно было и позже, в середине мая были еще более сладкие цены, чем диапазон 51000-52000 пунктов.

Думаю, локально волна девальвации кончилась, и если буду вновь покупать доллар, то ниже. 

Пока остаюсь в позициях по золоту и нефти.

Всем удачных трейдов! 

То, что Казахстанский нацбанк отказался от искусственного сдерживания тенге уже не новость. Если бы курс не сдерживался в течение столь длительного времени, то не было бы наблюдаемого сегодня шока. Но что получилось, то получилось. На самом деле, к резким колебаниям им не привыкать. На картинке история девальвации тенге в 1999 году:


Получилось даже больше, чем сейчас. 

Девальвация делает людей беднее, но открывает новые возможности для инвесторов. Вначале я не поверил в рассказанную год назад таксистом историю, что квартиру в Алмате в 2000 г. он купил за эквивалент 500 долларов. Но потом другие люди подтвердили, что такие цены были. Один знакомый поведал, что он чуть не развелся с женой, когда она узнала, что он втайне от нее потратил все их накопоенное семейное состояние: купил целый подъезд в хрущевке за 5 000 долл. Новые возможности он почувствовал, когда нефть еще была дешевой. Сейчас помирились, и в принципе, могут уже и не работать, т.к. получают деньги от аренды жилой недвижимости. Причем управлением семейной собственностью, как я понял, теперь занимается именно жена, это не частое явление в Казахстане.

( Читать дальше )

Добрый день. Я снова, товарищи. Короче в свободное плавание отпустили, государство не будет мешать падать. Я ошибся на месяц, рассчитывал июль ухайдокаемся. Теперь поехали кататься, 5% девальвы уже как вазелин будет.

За три дня до девальвации рубля 17 августа 1998 года.


www.youtube.com/watch?v=5MbNN1dU_wc

Наш российский народ кто успел уже давно поменял все запасы на доллары и евро, я свои давно держу в юанях и швейцарских франках.

 

Ну так вот вернувшись с Даляня сегодня. А Далянь это что, то типа нашего Сочи. Курорт где приезжают на отдых и живут богатые Китайцы, где в ряд стоящие Феррари около ночного клуба это никак не  редкость, а постоянное явление.

 

Ну так вот разговаривая с Китайцем в ресторане. Причем ресторане с традиционной китайской едой и чек от пуза как я его называю за 500 рублей. Причем ресторан очень даже приличный, чек наверное в Московском ресторане, ой про Москву лучше писать ничего не буду.

 

Ну так вот разговаривая с Китайцем, на вопрос как новость? Очень, очень и очень хорошо.

Причем это говорилось не с первой бутылки пива за 15 рублей на наши деньги. Китаец у которого бизнес на Европу и штаты  и причем многомиллионный бизнес.

Так сложилось, что китайцы верят своему правительству. Причем верят не как у нас – я патриот (но доллары уже купил) ко мне камень в огород тоже можно закинуть.

( Читать дальше )

 

Юань падает сегодня второй день -3% против доллара.
Юань упал за два дня к минимальным уровням за 4 года.
Это негативно действует на всех экспортеров Европы и США.
Дешевый юань повышает конкурентоспособность Китая, и снижает потребительский потенциал китайцев.
Поэтому, например, вчера обвалился авто-сектор Европы.
Банк Китая, тем не менее, напротив заявил, что девальвация юаня не будет продолжаться, — для этого нет экономических причин.

фьючерс на Доу -0,8%
фьючи на FTSE -0.9%
Золото в плюсе, растет $1116 
Нефть пока на месте стоит

Рубль снова решил падать, огорчившись из-за девальвации юаня и нефти. Аналитики растерялись и дают противоречивые прогнозы.
www.finanz.ru/novosti/valyuty/evro-probil-70-rubley-iz-za-desheveyushchey-nefti-i-devalvacii-yuanya-1000762822 

Для этого ЦБ Китая снизил ставку на рекордные 1,9%, что вызвало падение юаня на максимальную величину за 20 лет. Этот шаг Китай предпринял для поддержки экспортеров. Валюты других азиатских экспортеров также попадали к доллару. Интересно, что это никак положительно не повлияло на золото. Но наблюдатели говорят что сегодняшнее решение Банка Китая объясняет вчерашний необъяснимый рост золота и нефти — кто-то явно знал заранее. 

 
Вслед за юанем корейская вона упала на максимальную величину за последние 10 месяцев (типа раз валютные войны, то корейцы тоже могут девальвировать мощнее)

неплохой отрывок из книги Браудера "Красный циркуль"

это было в 1998, ситуация конечно немного поменялась, олигархи сменились, немного приукрасились и приGAAPились, но имхо лейтмотив остался тот же

"По идее, ситуaция в посткризисной экономике делaлa эту зaдaчу выполнимой. Фонд инвестировaл в aкции многих российских нефтегaзовых компaний. Эти компaнии продaвaли нефть, получaя доллaры, a рaсходы свои оплaчивaли в рублях. Объемы их продaж остaлись нa прежнем уровне, в то время кaк рaсходы из-зa девaльвaции рубля снизились нa семьдесят пять процентов. Иными словaми, когдa рaсходы компaнии снижaются, ее прибыль рaстет. Я прикинул, что в результaте девaльвaции рубля прибыль компaний, aкции которых нaходились в портфеле нaшего фондa, увеличится — у одних нa сто процентов, a у других нa все семьсот. При прочих рaвных это должно привести к впечaтляющему росту aкций этих компaний нa рынке.

Но вот только «прочих рaвных» не было.

До кризисa олигaрхи, которые влaдели контрольными пaкетaми aкций этих компaний, по большей чaсти стaрaлись вести себя более-менее спрaведливо по отношению к влaдельцaм небольших пaкетов aкций. Почему? Дa просто им хотелось получaть тaк нaзывaемые «легкие деньги» с Уолл-стрит. В то время зaпaдные инвестиционные бaнкиры говорили им: «Мы поможем вaм с деньгaми, но не обижaйте своих aкционеров». Вот они их и не трогaли.

( Читать дальше )