геополитика

Сегодняшние уровни по Индексу Мосбиржи в 2900-2950 б.п. находятся на значениях почти 2-х летней давности. Как уже не раз отмечали, глобальными факторами оказывающими давление являются геополитика и денежно-кредитная политика. 

• С высокой ключевой ставкой живем очень давно. Чего только стоит уровень в 21%, который был установлен еще в октябре прошлого года и держится до сих пор. 

И если раньше любые данные по недельной инфляции (резкий рост или приличное снижение) сразу отыгрывались участниками рынка в котировках ценных бумаг, то сейчас такого и близко нет.

• На сегодняшний день основным двигателем рынка является ожидание положительного исхода в вопросе урегулирования конфликта.  

И вот на прошедших выходных, 11 мая, выходит новость о том, что руководители России и Украины 15 мая проведут переговоры по урегулированию конфликта в Стамбуле. 

Российский рынок на таких новостях открывается в понедельник гэпом и сейчас показывает рост на 3% от пятничных значений. 

Курсы валют ЦБ на 13 мая:

💵 USD — ↗️ 80,8883
💶 EUR — ↘️ 90,1117
💴 CNY — ↘️ 11,1789

▫️ Индекс Мосбиржи по итогам основной торговой сессии понедельника вырос на 2,78%, составив 2 930,17 пункта.

▫️ Банк России опубликовал резюме обсуждения ключевой ставки. В I кв. инфляционное давление неравномерно, но снизилось; внутренний спрос рос медленнее, чем кварталами ранее; рост цен на непродовольственные товары замедлился, но услуги и продовольствие продолжили дорожать высокими темпами; кредитование было сдержано, вклады населения увеличивались; перегрев в экономике стал снижаться. По-прежнему требуется время, чтобы убедиться в устойчивости тенденции, дальнейшие решения по КС будут приниматься в зависимости от инфляции и инфляционных ожиданий.

▫️ Аэрофлот (+1,49%); Пассажиропоток группы в апреле: 4,4 млн чел. (+6,7% г/г), за 4 месяца: 16 млн чел. (+2,4% г/г).

▫️ Совкомфлот (+0,85%); Объем раскрываемой информации компания будет определять сама – указ Президента.

▫️ Яндекс (+2,02%); Компания приобрела 100% ООО «Клиентский сервис», платформы технологических решений для девелоперов и УК, принадлежавшей «Самолету».

Закономерно видим коррекцию на фоне снижения рисков — золото торгуется около 3200$ после стремительного роста до 3500$ в конце апреля. 

➡️ 22 апреля я делала разбор по металлам и предупреждала, что покупать сейчас не стоит на фоне быстрого тренда — smart-lab.ru/blog/1144831.php

Очень часто быстрый тренд заканчивается такой же быстрой коррекцией, поэтому не советую лезть в подобные истории.

🥇 Сейчас золото на графике рисует «двойную вершину» на уровне 3430$ — до обновления этой отметки сценарий медвежий, мы можем получить коррекцию до диапазона 3000-3100$, прежде чем получим первую реакцию со стороны покупателей.

t.me/+j3ohRZAa_dpkMTli, буду рада видеть вас среди подписчиков! 

Приветствуем наших подписчиков и читателей канала!🍀
В понедельник продолжаются ралли прошлой недели позитивного роста рынка и снижению волатильности. Индекс Мосбиржи вырос на +2,15%📈 и вышел в безопасную зону торгов в диапазоне 2900-2920. Здесь выделим два мощных драйвера.

1️⃣Безусловно, предложение лидера России о возобновлении прямых переговоров с Украиной 15 мая, остается главным позитивным драйвером рынка. Конечно Трамп поддержал инициативу в своем стиле: «Проведите встречу сейчас же!». Так реализовался наш воскресный прогноз, цит.:

«Наша команда делает свежий прогноз на позитивное начало следующей недели, если в ближайшие часы США поддержат идею о ведении переговоров в Стамбуле.».

2️⃣Также очевидно геополитика берет фондовый рынок под свой контроль, учитывая продвижение в торговых переговорах США и Китая с заключением «сделки» на 90 дней.
В итоге Китай снизит пошлины до 10%, а США до уровня 30%.

На какие топ-компании инвестору обратить внимание?

🗣 В первую очередь на себя обращает внимание Яндекс📱 с новой крупной сделкой. Лидер IT-сектора купил платформу для девелоперов и управляющих компаний «Домиленд» у Группы Самолет🏘️ для развития экосистемы и инфраструктуры недвижимости с внедрением цифровизации.

🇨🇳🇺🇸 КИТАЙ СНИЖАЕТ ТАРИФЫ НА АМЕРИКАНСКИЕ ТОВАРЫ СО 125% ДО 10% НА 90 ДНЕЙ

🇨🇳🇺🇸США СНИЗЯТ ТАРИФЫ НА КИТАЙСКИЕ ТОВАРЫ СО 145% ДО 30% НА 90 ДНЕЙ

🇨🇳🇺🇸ТАРИФЫ США НА КИТАЙ БУДУТ ВКЛЮЧАТЬ 10% БАЗОВЫЙ НАЛОГ И 20% НАЛОГ НА ФЕНТАНИЛ

🇨🇳🇺🇸США И КИТАЙ ИЗМЕНЯТ ТАРИФНЫЕ СТАВКИ К 14 МАЯ

Главный вопрос для меня — что будет через «90 дней» 👀Надеюсь, что за это время страны выработают постоянные и стабильные решения по торговле, чтобы лишний раз не раскачивать рынки.

Для нашего рынка также позитивно — на этом фоне нефть пошла вверх 📈

t.me/+j3ohRZAa_dpkMTli, буду рада видеть вас среди подписчиков! 

✔️В четверг могут начаться прямые переговоры между Россией и Украиной на территории Турции. Зеленский пообещал прилететь на них лично. Кто будет участвовать от России – пока нет информации. 

✔️Яндекс купил у группы Самолёт онлайн-платформу для девелоперов (PropTech) – Домиленд, которая является одной из крупнейших в сфере технологических решений для девелоперов и управляющих компаний. Для Самолёта это не совсем профильный актив, и подобный шаг в условиях сокращения затрат выглядит вполне логичным.

✔️СД Займера рекомендовал дивиденды за 4 квартал 2024 года в размере 9,13 рублей на акцию. Дивдоходность – 5,9%, отсечка – 28 июня. Акции отреагировали ростом, т.к. дивиденды оказались выше ожиданий. 

✔️IT-гиганты IBM и Google объявили о разработке квантовых компьютеров, которые смогут моделировать биологические процессы на молекулярном уровне, ускорять разработку лекарств, лечить неизлечимые болезни и даже продлевать здоровую жизнь, приближая человечество к борьбе со смертью. Но пока это звучит как сюжет фантастического фильма, поскольку квантовые компьютеры требуют экстремально низких температур для работы и стоят очень дорого в производстве и обслуживании. Но в любом случае ждём прогресса в этой сфере.

Собираются встретиться. Лично. Где? В Турции. Зачем? Чтобы «поговорить».

Звучит почти как приглашение на кофе с человеком, который накануне перевернул твой стол и поджёг офис.
На рынке это называется «геополитическая неопределённость». А по сути — вежливое ожидание, пока взрослые дяди доиграются в свои дипломатические фантомы.

🧠 Для инвестора тут важно не то, что сказано, а то, что не сказано:
Нет конкретики, нет обязательств, нет рамок. Только «возможный разговор» и желание выглядеть миротворцем в глазах запада.

🕯Рынок, как человек в токсичных отношениях, готов поверить в лучшее:
— Рубль может укрепиться, потому что хочет верить в мир.
— Индекс Мосбиржи может отыграть 2–3% — не на факте, а на ожидании факта.
— Нефть пойдёт вниз — потому что любой намёк на прекращение войны снимает с неё рисковую надбавку.

НО!
Всё это — как разовая акция доброй воли на фоне структурной болезни.
И если ты трейдер, а не зритель геополитического кабаре — ты это понимаешь.

«Сборочная станция Евразия»: чем пахнет «новый экономический маршрут» россии

😑 Есть такая народная шутка — если долго смотреть на карту мира, то начнешь подозревать, что она что-то замышляет. Вот и сегодня мы смотрим на логистические маршруты, торговые потоки и тарифные заборы — и кажется, что география начинает играть свою партию в геоэкономическом симфо-метале.

Когда-то, еще до того, как ковид начал диктовать свои правила миру, Китай стал слегка… невыгоден. Рост зарплат, рост требований, рост всего — и в результате, крупные производственные корпорации начали нервно крутить глобус. Куда бы переехать, где бы дешевле, где бы попроще, где бы не ругались за каждый чип.

 Мексика и Канада, как прилежные дети глобального капитализма, быстро подставили плечо. «Промышленный побег» из Китая стал их инвестиционным бумом. Под крылом NAFTA (теперь USMCA) — дешево, быстро, удобно. Мексика внезапно стала такой любимицей supply-chain архитекторов, что стала практически Тихуана 2.0, но с заводами, а не маргаритой.