ВДО

Ключевые тезисы:

• Выручка ООО «Дядя Дёнер» на 30.06.19 составила 145,2 млн руб., рост на 9% показал формат кафе. При этом относительно 6 мес. 2018 г. она снизилась на 13 млн руб. вследствие сокращения прочих поступлений, в том числе от фуд-кортов, которые закрылись в апреле 2019 г.

• Рентабельность компании по чистой прибыли выросла до 9%. Чистая прибыль в абсолютном выражении составила 13,1 млн руб. Ожидается рост рентабельности в связи с прекращением выплат по фуд-кортам.

Сегодня транспортная компания исполнила обязательство по выплате купонного дохода по биржевым облигациям серии БО-П02.

Размер выплат рассчитывается исходя из ставки 15% годовых и составляет 493 160 рублей. Каждая ценная бумага приносит своим держателям по 123,29 рубля ежемесячно.

Объем вторичных торгов облигациями второго выпуска составил в августе 4,3 млн рублей. Средневзвешенная цена выросла до 106,64% — это своеобразный рекорд для всех трех эмиссий «ГрузовичкоФ-Центр».

Напомним, двухлетний выпуск состоит из 4 тыс. облигаций «ГрузовичкоФ» номиналом 10 тыс. рублей (RU000A0ZZV03). Ставка 15% установлена на весь срок обращения мини-бондов, купон выплачивается каждые 30 дней. Погашение выпуска состоится в ноябре 2020 г.

Привлеченные средства были направлены на выкуп автомобилей, которые компания взяла в 2018 г. в лизинг за счет инвестиций от первого выпуска облигаций.

С середины 2019 г. в обращении находится третий выпуск объемом 50 млн рублей.

• «ИТЦ-Трейд» планирует в начале следующей недели разместить первый выпуск биржевых облигаций;
• «Обувь России» объявила о времени букбилдинга — 24 сентября;
• Облигации «Моторных технологий» включены в котировальные списки Московской биржи;
• «Каркаде» привлекла заем на 500 млн рублей до января 2020 года;
• «Пионер-Лизинг» получила косвенный контроль над ООО «НФК — Финансовые технологии»

Подробнее о ключевых событиях на Boomin.ru

ВДОграф в очередной раз измерил активность рынка высокодоходных облигаций — доходности на рынке продолжают расти, объемы торгов — тоже. По итогам дня средневзвешенная доходность составила 14,03%, суммарный объем торгов по 71 бумаге — 100,3 млн руб.

Критерии выбора базового списка бумаг: купон более 11% (что соответствует в среднем спреду в 4 п.п. к ОФЗ с сопоставимым сроком обращения), эффективная доходность к погашению/оферте более 10%.

На облигационном рынке (речь о сегменте ВДО) нынче много лизингодателей. Поневоле задумаешься, в чем между ними разница. Потом сопоставишь показатели эмиссий, а разницы, если речь об облигациях, особой и нет. Разве что занимать со временем стали больше, а сроки эмиссий чуть удлинились. Выбрать приходится сердцем.

Источник данных: Cbonds
Не отражены данные: дюрация для облигаций ПионЛизБП2, доходность к погашению/оферте для облигаций ПионЛизБП2, СолЛизБО02, из-за некорректности расчета.

• Московская биржа зарегистрировала первый выпуск ООО «ИТЦ-Трейд» на 50 млн рублей;
• «ЛК „Европлан“ внесла изменения в параметры выпусков серии БО-03 и БО-04, объем эмиссии обоих выпусков увеличен;
• »Офир" провел сбор заявок на бонды серии КО-П01, размещение планируется 20 сентября;
  «ИНГРАД» передало права требования обязательств с АО «Инград» еще одной аффилированной компании — ООО «ИНГРАД-КАПИТАЛ»;
• Совет директоров «Силовых машин» рассмотрел на собрании вопрос закрытия представительства компании

Итоги первого дня торгов второго выпуска «Бэлти-гранд», ТОП-3 бумаг по объему торгов за день и облигации с наибольшей эффективной доходностью к погашению/оферте уже в обновленном ВДОграфе. Добавили в фильтр по сферам деятельности эмитентов — IT, чтобы никого не терять из виду.

Средневзвешенная доходность за 17 сентября составила 13,93%, суммарный объем торгов по 73 бумагам 93,2 млн руб.


Подробнее о ключевых событиях прошедшего дня — на Boomin.ru

Выплата купона осуществляется ежемесячно. За 1140 дней обращения выпуска ценных бумаг предполагается 38 купонных периодов. Ставка 14% годовых зафиксирована до безотзывной оферты в мае 2020 г.

Объем торгов облигациями «Дядя Дёнер» в августе составил 3,4 млн рублей, средневзвешенная цена — 102,31%.

Напомним, компания разместила выпуск в середине прошлого года. Номинал одной ценной бумаги равен 50 тыс. рублей, всего в обращении 1200 облигаций. Частичное досрочное погашение выпуска объемом 60 млн рублей будет осуществлено по следующему графику: 33% от номинальной стоимости погашается в дату окончания 36 купонного периода (09.05.2021), еще 33% — через месяц. Завершится погашение 08.07.2021.

В сентябре будет опубликовано аналитическое покрытие по деятельности компании в первом полугодии 2019 г.

• Совет директоров «ИНГРАД» утвердил программу облигаций серии 002Р и одобрил заем для аффилированной компании на 16,5 млрд рублей;
• «Кузина» завершила размещение первого выпуска биржевых облигаций;
• Московская биржа приостановила торги по выпускам «Прайм Финанс»;
• УК «Голдман Групп» сообщила об изменении организационно-правовой формы

Все 55 млн рублей выпуска были выкуплены 16 сентября. Размещение собрало 70 заявок частных инвесторов, средний объем — 785,7 тыс. рублей. Наибольшая сумма покупки составила 3,99 млн рублей, наименьшая — 20 тыс. рублей.

Объем вторичных торгов 16 сентября превысил 2,7 млн рублей, цена находилась в диапазоне 101,40%-101,95% от номинала облигации.

Лизингов много, на бирже уж точно.
А мы занимаемся размещением ТЕХНО Лизинга. Доля его бумаг в портфелях PRObonds — 10% и будет стабильной, возможно — растущей. Из всех наших лизингодателей этот с наиболее интересными ставками (YTM первого выпуска сейчас 14,0% годовых, второго, который сейчас размещается — 14,1%). А к самой компании наше отношение как к истории роста. Что ТЕХНО и подтверждает.

Вряд ли бумаги останутся на первичном размещении дольше следующей недели. А затем? Как показал первый выпуск, +0,5% к цене — вопрос одного дня.