С понедельника приступил к набору позиции озвученной раннее здесь. На данный момент получилась вот такая конструкция:

 
В дальнейшем при падении цены планирую сделать две докупки на уровнях 133000 и 131000. При реализации данного сценария конструкция примет вот такую форму:



( Читать дальше )

мониторю несколько сайтов для себя. и вот увидел новость:
 
Наверно стоит поздравить всех трейдеров и инвесторов, а также людей, интересующихся биржевой торговлей и финансовыми рынками. Ассоциация новых биржевых ресурсов выпустила первый номер нового биржевого журнала!
Смотреть здесь:
issuu.com


( Читать дальше )

В мае заинтересовался фармацевтическим сектором. Стал следить за новостями в отрасли и отдельными компаниями. На прошлой неделе ньюсмейкером стал «Фармстандарт».
Вдруг, 8/07/2013 после закрытия биржи, вечером появляется сообщение о том, что ««Фармстандарт» планирует приобрести сингапурскую Bever Pharmaceutical за $630 млн, сообщила компания. Эту сделку с заинтересованностью 17 августа должно одобрить внеочередное собрание акционеров, указывает компания.
Также «Фармстандарт» решил выделить бизнес по выпуску брендированной безрецептурной продукции в самостоятельное юридическое лицо, акции которого будут пропорционально распределены среди акционеров компании. В июне источники Bloomberg сообщали, что «Фармстандарт» собирается продать безрецептурный бизнес. 
http://www.vedomosti.ru/companies/news/13952201/farmstandart-mozhet-priobresti-singapurskuyu-bever#ixzz2Z5znFaiU
(операция называемая spin off. Подразделение компании или организации, выделяется в самостоятельный бизнес. Выделенная компания,  получает активы, интеллектуальную собственность, технологии или существующие продукты от головной организации. Акционеры материнской компании получают акции, выделяемого бизнеса, в целях компенсации потери капитала, приходящегося на акции материнской компании. Права собственности акционеров материнской компании равны правам собственности в выделяемом бизнесе. Операция spin off позволяет инвестировать в отдельное (выделяемое) направление бизнеса, что по мнению менеджмента должно лучше раскрывать стоимость всего бизнеса компании. Примером spin off на российском рынке последнего времени являлось выделение Nord Gold из состава Северстали, выделение «золотого бизнеса» из металлургической вертикально интегрированной компании).
Речь в данном случае идёт о выделении из состава «Фармстандарта» подразделения, производящего арбидол и аффобазол.

При этом «Фармстандарт» готов выкупить акции у всех несогласных по цене 2180 рублей (цена текущего байбека). Результат: акция упала по итогам дня на 7,1% на ММВБ.
На следующий день компания разъясняет, что: «после покупки сингапурской Bever Pharmaceutical намерен передать ее новой компании, которая будет создана на базе безрецептурного бизнеса «Фармстандарта». 





Также «Фармстандарт» сообщил, что планирует потратить $630 млн на покупку сингапурской Bever Pharmaceutical. Если акционеры проголосуют за это решение, сингапурская компания войдет в состав вновь создаваемого юрлица. Акции этой новой компании будут размещены на открытом рынке, сообщил гендиректор «Фармстандарта» Игорь Крылов в ходе телеконференции. «Мы ожидаем, что компания, которую мы создаем, будет публичной и выйдет на биржу», — сказал Крылов (цитата по «Интерфаксу»). Бумаги новой компании могут быть размещены на Московской бирже»

( Читать дальше )

• Я когда работаю, я либо работаю, либо нет!
• Если вы сможете в жизни сделать что-то одно, то вы сможете сделать все
• Человек, который может себе сказать в любой ситуации «НЕТ», это дисциплинированный человек
• Торговать от уровня лучше, когда нет большого игрока, т.к. если он есть, то его видят все и вероятен его разбор
• Когда видишь сделку и не делаешь, нужно записать, почему именно не сделал? Свои эмоции
• 30 минут игры на компьютере, отключают мозг на 2 часа
• При выходе оставляешь часть позиции, чтобы научиться досиживать до конца
• Институционалы, покупают и продают в первые и последние 30 минут
• Откаты пересиживать не надо, нужно постараться закрыть часть позиции в самом начале, т.к. понять, что это откат или разворот очень сложно
• Лучше закрыть часть позиции перед сильным уровнем, т.к. прибыль отдавать нельзя
• Все гениальное приходит в голову, когда не ожидаешь, поэтому нужно отдыхать
• Никогда не забывай откуда ты пришел, если забудешь, то тебе не куда будет идти
• Трейдинг – это марафон, а не спринт
• Бороться с рынком не нужно, нужно плыть по течению и быть гибким
• Если акция быстро идет вверх, то нужно быстро выходить, лимитом или по рынку, т.к. она также очень быстро пойдет вниз и если переносить стоп в сторону движения, то получишь плохую цену закрытия позиции
• Вы должны из движения выжать 40-50% (т.е. из 1 доллара нужно взять хотя бы 40-50 центов)
• Всегда нужно ждать сигнал для входа. Но в тоже время прибыль отдавать нельзя
• Всегда нужно рассчитывать на противоположное движение, равное 1/3 предыдущего
• Если акция быстро стрельнула, то я забираю 75%, т.е. отдаю только 25%
• Я богатый человек, потому что беру деньги со «стола»
• Деньги в кармане, обидно уже не будет

• Никогда не нужно гоняться за акцией, нужно, чтобы акция подошла сама
• Каждый день все начинается с нуля
• Когда вы теряете, нужно знать, когда остановится. И когда выигрываете нужно тоже уметь остановиться
• Человек с большими деньгами быть идиотом не может!

 Итак, на данный момент вероятность дальнейшего роста я вижу больше, чем вероятность падения. Все отрытые шорты по фьючерсу на индекс закрыл с убытком 3%. Из-за гэпа убыток был бы больше, но я вовремя открыл лонг по сберу, по которому на данный момент зафиксировал часть прибыли. В дальнейшем по сберу планирую удерживать лонг, как и планировал раннее. Так же на данный момент удерживаю небольшой лонг по доллару.

Теперь конкретно по стратегии набора лонга по фьючерсу на индекс ртс. Сразу обозначу стопы. Они будут за уровнем 128000. Почему там, потому что вероятность падения там уже будет выше, чем вероятность роста. В понедельник планирую купить фьючерса по рынку без плечей, и далее при снижении докупаться. Если будет снижение в район 130000, то возьму четвертое плечо.
 
Теперь о рисках. Терпеть убытки которые будут при возможной коррекции до уровня 130000 я не хочу и не буду. Для их нейтрализации в понедельник при покупки фьючерса я создам вот такую конструкцию из опционов:


( Читать дальше )

Этим постом я постараюсь снять все вопросы по золоту: повторю и частично дополню идеи, которые обозначил в феврале и мае 2013 года. Но скептиков по-прежнему много: человеческая натура имеет какую-то необъяснимую патологическую тягу к желтому металлу и всячески противится падению цен на него

Итак, еще раз пройдемся по основным пунктам:

1. Реальные процентные ставки

Золото – это актив, который не генерирует денежного потока (напротив, требует расходов на хранение). Золото является хеджевым активом, сохраняющим valuation, во времена отрицательных реальных процентных ставок. Золото не пользуется повышенным спросом во времена положительных реальных процентных ставок, т.к. в такие периоды финансовые активы приносят большую реальную доходность.

( Читать дальше )

Сегодня бумага на часах закрепилась выше 45 рэ. И в подтверждение нарисовали объём двумя сделками. Что кукел задумал?

 

Прогнозировать рынок довольно сложно — цены зависят от очень многих факторов. Но все факторы в конце-концов воздействуют на рынок через Smart Money — «умные» деньги, которые этот рынок и «двигают». И это как раз одно из направлений Факультета биржевой торговли — отслеживать перемещение денег через различные биржевые отчёты.
Рынок двигают большие деньги, которые находятся у операторов рынка. Чтобы рынок работал и приносил одним прибыль — другие должны «сливать». Как говорит статистика, 10% участников имеют 90% рыночной прибыли. Поэтому основная масса всегда должна входить на пиках, когда крупняк уже начал распродавать активы. Вот примерный механизм:

1. Принимается решение о «развороте» инструмента: будь то весь рынок, или нефть, золото, и с какой целью — неважно, главное — сам механизм.

Пусть рынок идёт в уверенных покупках, и вот «умные деньги» начинают выходить из позиций и продавать — это мы определяем с помощью отчётов СОТ, и длится это может от недели до пару месяцев — ведь деньги немалые, и сразу их «светить» нельзя. Рынок пока движется в том же направлении.

2. Начинается «отстой» или «коррекция» — идут «тихие» распродажи. О том что это коррекция или разворот никто кроме «них» и не догадывается, поэтому другие начинают усредняться и докупаться.

3. За пару дней до начала большого движения начинается кардинальная перестройка позиций — это мы можем увидеть по ежедневным отчётам СМЕ (объёмы и открытый интерес по фьючерсам и опционам).


( Читать дальше )

Вчера и сегодня котировки Фармстандарта стремительно падают. Те, кого не было в реестре на дату отсечения, чтобы расчитывать на выкуп в случае несогласия с реформированием компании, хватаются за голову. Я уже читал о том, что один крупный западный фонд собирается подавать жалобы, общаться с рейтинговыми агенствами и что вообще все это большой удар по имиджу России. Я не согласен насчет имиджа. Это решение менеджмента одной из немногих частных компаний, оставшихся в России. И вновь мы видим, как бизнес и деньги уходят из страны. Получившие долю в новой мало кому известной компании становятся владельцами акций иностранной компании.
Что советую делать
1)если вы наблюдатель и хотите купить Фармстандарт, то делать это нужно не сейчас, а при появлении новостей или слухов о том, что новая компания из Гонк Конга хотя бы прошла аудит и стало ясно ее финансовое положение. В ценах акций это выглядет как менее 1000 рублей за бумагу. Однако, если выяснется, что старый Фармстандарт потеряет намного больше активов, чем было озвучено и полезет в долги, то мы вновь увидим график Мечела

( Читать дальше )