первая часть - про Китай (часть 1): экономика, прогнозы, инфраструктурные инвестиции + кризис ликвидности

Понятие ОСФ

Отсутствие развитого долгового и фондового рынка в Китае подчеркивает значительную роль банковского кредита, как основного источника фондирования реального сектора экономики. Это прямое наследие модели плановой китайской экономики и фактор, в значительной степени сдерживающий развитие финансового рынка второй экономики мира (см. пост Вадима (Endeavour) - Китай: Goodbuy? Or Good Buy? Часть 2)
 
По этой причине очень часто можно слышать мнение скептиков о том, что китайские компании перегружены долгом. На самом деле это так. Но в большей степени это связано с тем, что иного источника фондирования реального сектора экономики нет – китайский долговой и фондовый рынок остается неразвитым, низколиквидным и в значительной степени недоступным для иностранных инвесторов.


( Читать дальше )

День добрый, уважаемые коллеги- смартлабовцы и смартлабовки !

Вам, полагаю, известно, что аз, грешный, являюсь горячим сторонником использования в практикуемом мною дейтрейдинге RI и Si 

ГОРИЗОНТАЛЬНЫХ внутридневных и внутринедельных уровней

(преимущественно, в системе Camarilla) - 


ну так вот - хочу обратить ваша внимание на тот факт,
что таковые уровни — наиболее «хороши/соблазнительны/»кайфовы" " -


ПРЕЖДЕ ВСЕГО В КАЧЕСТВЕ УРОВНЕЙ ТЕЙК-ПРОФИТИРОВАНИЯ
(т.е. закрытия позы по тейк-профиту) —
ПРИЧЁМ ЗАЧАСТУЮ НА СПАЙКАХ! :)

В качестве СЕГОДНЯШНЕГО примера:

уровень краткосрочного лонгового тейк-профитирования в RIU3
сегодня располагался/располагается на точке G-прим © (124.800).


Это было очевидно (т.е. посчитано мною в Экселе)
ДО открытия ФОРТСа.

ДО нынешнего момента ценник ДВАЖДЫ кольнул спайком данный уровень
(124.800): в 11.15 МСК и в 12.43 МСК.

Оба раза мы успешно использовали для фиксации профита своих лонговых поз в RIU3: первый раз, войдя в лонг по рынку на сАмом открытии ФОРТСа, а второй раз — войдя в лонг в момент краткосрочной консолидации фьючерса в районе сегодняшней точки G © (124.200).

( Читать дальше )

С открытия рынок ушатали на -4.2% и не смотря на падение Америки всю сессию шли покупки и закрытие состоялось в плюсе на 0.8%.  Как бы небольшой намёк на позитив для нас )))
А знаете почему мы так падаем? Да потому что смотрю я на физиков, а они уже несколько недель по уши в лонгах — это самый лучший индикатор. Но я скрывать не буду, я тоже, как и многие встрял )))
А почему льют Америку? Да просто у них экспирация и кому-то надо удержать СИПИ ниже 1600. После экспирации будут крыть шорты как это было недавно у нас.
А ваще последние мысли по рынкам и по рублю можете послуть здесь, как раз сегодня всё разбирали smart-lab.ru/blog/126020.php

Незнаю кто на что надеется собирая на падении портфели на корпоративное бабло. 
Текущая ситуация такова, что америка вошла в коррекцию и цели по коррекции сегодня нарисовали четко.
s&p500 1535 и 1445
Продавай в мае и уходи до осени. Пришло время хеджфондов заработать на шортах.






Я не хочу никого убеждать и отговаривать от лонгов, но ситуация такова что VIX после пробоя своего даунтренда с 2011 года сегодня взлетел на 29%  ГДЕ ОН ОСТАНОВИТСЯ МОЖНО ТОЛЬКО ДОГАДЫВАТЬСЯ

Но те кто торгует давно наверняка помнять август и осень 2011 года когда Доу носило вверх вниз по 400 пунктов на обвале.

( Читать дальше )

Начало: smart-lab.ru/page/gnom/


Часть десятая. Танк
 
 
Седой не проявился и на следующий день.
 
Я маялся от штанги к компу, не зная чем себя занять. Уходить из виллы я не решался, максимум до магазинчика — вдруг вернется седой или позвонит ОД с каким-то поручением.
 
ОИ коллов между тем продолжал расти. Кто-то методично подкупал все крупные аски. Я проверил форумы — оказывается эта тема уже неделю обсуждается в штатах. Люди арбитражат улыбку с другими эмитентами из РФ, другими компаниями из отрасли, кто-то просто наливал на биды, желая сделать легкие деньги продавая по воле сначала 200, затем 300 и сейчас уже около 500. Популярный блоггер советовал беспроигрышную комбинацию: покупался 1 сток против 10 коллов со страйком 20. Это давало 3 доллара премии, а в случае роста — брейк-ивен был выше 21. И это если не хеджить дельту. В общем я как-то проморгал тему с коллами и теперь с интересом наблюдал ее развитие. Общий ОИ коллов (90% из которых deep and very deep OTM) превысил 50 тысяч шт. (5 млн. акций).


( Читать дальше )

ММВБ


РТС

( Читать дальше )

Пара доллар/йена после феерического роста и неплохой коррекции в настоящее время залегла в консолидацию. Сейчас я вижу технически формирование неплохого медвежьего флага (фигуры продолжения коррекции — падения). Сигналом мишкам к решительным действиям послужит прорыв данного флага вниз




Цели реалицации флага вот такие:


( Читать дальше )

Начало: http://smart-lab.ru/page/gnom/

Часть восьмая. Дмитрий Олегович
 
Российский рынок развернулся. После ралли с минимумов 2009-го ожидалась коррекция. Все-таки рынки и многие акции более чем удвоились. Пополз вниз и наш сток. К 5-му июня вернулись на уровень 24, закрыли гэп, стало быть.
 

Новостей из Москвы не было. Покидать пост команды тоже не поступало, так что мы ждали. Седой приволок железяку, которую обозвал штангой, и заставлял меня ее выжимать.
 
— не будешь богатым, по крайней мере будешь сильным. А сильный и умный — это даже лучше чем богатый. — сказал он, и соорудил в тот же день турник. Мой первый рекорд был 3 подтягивания.


( Читать дальше )

Начало истории и все части теперь тут: http://smart-lab.ru/page/gnom/


Прошу заранее особо пытливые умы не пытаться искать прорехи сюжета. Я не планировал давать никаких комментариев до 22 числа, но, видимо, придется. Конкретно эта история является коктейлем из нескольких реальных, поэтому, например точный тикер акции вы, увы, не найдете. Его нет. Хотя, признаюсь, несколько кусочков пазла уже разгадано (Тиньков, NN..) Мне очень приятно, что помимо оценки художественной части, возникают дискуссии и по технике (жаль, был удален вчерашний пост). Я надеюсь, в этих спорах люди будут узнавать что-то новое и благодаря этому не будет заявлений, что смарт превратился в избу-читальню. 

PS: и заранее прошу прощения за подпорченные в этом посте графики. 


 Часть шестая. Олег Дмитриевич.
 
На следующий день произошло нечто непредвиденное. С (американского) утра начались покупки, причем не смотря на мои попытки повтыкать дерзкому бычку, биды снова появлялись в стакане, снося походя несколько асков. Я позвонил седому (он стал часто пропадать, иногда до самого вечера):


( Читать дальше )

По мотивам: http://smart-lab.ru/blog/125195.php

investtalk.ru/forum/index.php?showtopic=12413

Как правообладатель текстов, я не давал разрешения на публикацию их на сторонних ресурсах. История не будет продолжаться до тех пор, пока незаконная перепечатка не будет удалена или не добавлена ссылка на первоисточник. Надеюсь Николай Маржинов прочитает и этот пост на смартлабе. Либо кто-то сможет до него это донести.

Ведите себя корректно, пожалуйста.

Update: Новые серии завтра в 12.00. Выход по копирайту найден. Как говорил Amazing Johnathan ( http://www.youtube.com/watch?v=KNJtvAc_KAs ) Sorry, I've overreacted.