Всем доброе утро! Вчера был весьма популярен пост с критикой стратегии «купи и держи», судя по числу плюсиков, с автором многие согласны, я наверное тоже согласен, что нет ничего особо умного в том чтобы годами сидеть в одних и тех же бумагах особенно с учетом низкой дивидендной доходности на нашем рынке. И это уже не совсем трейдинг, это уже инвестирование. Однако, стратегия работы от покупок при просадке цены активов может быть основой для многолетнего успешного трейдинга и вот почему. предположим у вас есть счет размером 1млн. 1 млн = 100* 10000. И есть некая условная акция или индекс ценой на данный момент времени 100 руб. Предположим, что при снижении цены на 1 руб, вы покупаете этих акций на сумму 10000 рублей. Сумма покупки фиксированная. С учетом того, что все системы строятся на исторических данных, вы уверены, что максимальное снижение цены вашего актива составит 70-80% и цена не достигнет нуля. ( понятно, что любая компания может обанкротиться, но мы рассматриваем индекс или диверсифицированный набор голубых фишек) Итак, наша система готова выдержать просадку до 99% при нулевой вероятности просадки до нуля. В связи с тем, что мы покупаем на фиксированную сумму у нас получается увеличение числа покупаемых акций в каждом лоте. При падении рынка на 10% мы купим не 100 акций а уже 110, при падении рынка на 50% мы купим вдвое больше акций — 200, при падении рынка на 99% у вас есть теоретическая возможность купить в сто раз больше акций, чем при первоначальной покупке. таким образом, вам не надо ждать возврата рынка к первоначальной вершине, чтобы при отскоке от дна выйти в плюс. здесь удачно применимо правило равенства. к примеру, упал рынок на 30%, мы при последней покупке можем поставить целевой таргет +30% от дна и при достижении рынком 91% первоначальной максимальной стоимости уже фиксировать часть прибыли.

( Читать дальше )

http://smart-lab.ru/dividends/ 
Обновили табличку прогнозов по дивидендам.
Топ див.доходности пока выглядит следующим образом:

p.s. По предстоящим дивидендам еще не было советов директоров. Только по Северстали у нас утвержденный дивиденд за 4 квартал. По всем остальным — как только дивиденд будет подтвержен, он будет подсвечен зеленым фоном в таблице и буква П пропадет (она означает «Прогноз»)
p.p.s. Див. доходность пересчитывается оперативно исходя из текущей рыночной цены.

Не забудьте подписаться на телеграм смартлаба, чтобы быть в курсе всего важного.
https://t.me/smartlabnews

Компания может выплатить промежуточные дивиденды во 2 п/г 2017 г. 

Снижение доходности может быть сглажено промежуточными выплатами. Роснефть провела телефонную конференцию по итогам 4 кв. и всего 2016 г. после публикации на прошлой неделе отчетности по МСФО. В 4 кв. 2016 г. выручка до вычета пошлин и акцизов возросла на 24% год к году и на 21% квартал к кварталу до 1 485 млрд руб. (23,5 млрд долл.). Показатель EBITDA (OIBDA) вырос на 31% год к году и на 25% квартал к кварталу до 365 млрд руб. (5,79 млрд долл.), а рентабельность по EBITDA увеличилась на 1,3 п.п. год к году и на 0,7 п.п. квартал к кварталу до 24,6%. Чистая прибыль снизилась на 2% год к году, но выросла на 100% квартал к кварталу до 52 млрд руб. (0,82 млрд долл.). Чистая прибыль за 2016 г. снизилась на 49% год к году до 181 млрд руб. Согласно новой дивидендной политике, утвержденной в декабре 2016 г., минимальный коэффициент выплат составит 35% от чистой прибыли по МСФО. Поскольку за 2015 г. было также распределено 35% прибыли, дивиденды за 2016 г. могут снизиться на 49% до 6 руб./акция, что соответствует доходности 1,8%. Однако менеджмент также рассматривает возможность выплаты промежуточных дивидендов во 2 п/г 2017 г.

( Читать дальше )

Нервы не выдержали, пошли сливы, маржинколы и жёсткий вынос плечевиков...

РАСПАДСКАЯ на 20% в моменте
 

ММК на 13% в моменте


( Читать дальше )

Еврооблигации с недавних пор стали доступны частному инвестору — ММВБ позволяет покупать облигации номинированные в долларах США небольшими лотами по 1000 USD в номинале.

Теперь это особенно интересно так как мы находимся вблизи сильной поддержки 56-57 по курсу USD/RUB и возможно это и есть дно от которого начнётся ослабление рубля. Поэтому тактически выгодно часть накоплений перевести в валюту для страховки от резкой девальвации. Купленные доллары можно эффективно вложить в облигации министерства финансов РФ. Получается это что-то типа ОФЗ, только в валюте и не федерального масштаба, а внешнего долга страны.

Начнём с простого. В торговой системе quik надо найти раздел Т+Облигации (расч. в USD) и далее по списку. К примеру, сейчас интересна наиболее ликвидная RUS-28. 



Далее смотрим параметры RUS-28 :
Номинал — 1000 USD
Погашение — 24.06.2028
Периодичность выплаты купона — дважды в год

( Читать дальше )

Дисклеймер 1: МНОГО букв.

Дисклеймер 2: автор не несет ответственности за приведенные цифры дивидендной доходности, т.к. они ежегодно меняются.

Многие люди, не отличающиеся финансовой грамотностью, жалуются на вечное повышение тарифов и высокую инфляцию. Финансово грамотные люди от этого защищаются и с этим борются. Опять же,  финансовыми методами (а не митингами и  протестами). Итак, о борьбе с повышением тарифов.

Идея проста: рост инвестиционного капитала (или дивидендный + купонный доход) должны в программме-минимум перекрывать рост тарифов, а в программе-максимум — и все расходы на обязательные платежи и издержки.

Посчитаем среднегодовые обязательные расходы семьи (пара в собственной квартире на окраине Москвы) на обязательные платежи.
Жилье: электроэнергия 4000 в год, отопление 6000 в год, вода+прочие графы квитанций 24000 в год. Тут всякие капремонты, содержание/ремонт помещений и прочее. Интернет + телефон — 16000 в год. Проезд на метро и автобусах — 40000 в год, Проезд в поездах дальнего следования к родителям и в отпуска — 40000 в год.

( Читать дальше )

Ну раз вечер пятницы, то уже можно выложить что-нибудь не относящееся к торговле.
Тем более я сегодня весь в расстройствах — мой фьючерсный счёт сегодня уменьшился на 20%.
Но в утешение мне попался Instagram одной классной поэтессы: https://www.instagram.com/sola_monova/

вот несколько её особенно удачных видео стихотворений:

https://youtu.be/uFM0_j_tAII


( Читать дальше )

Всем доброго вторника и удачной работы!

На днях прочитала переписку на одном из форумов трейдеров о том, что сальдировать убытки можно только за последние три года, потому что срок давности для возврата налога — тоже три года. Друзья, вот тут кроется ошибка, вернуть налог действительно можно только за последние три года, а вот сальдировать убытки можно с 2010 года (в течение десяти лет).

Дело в том, что такие понятия как “сальдирование” и “возврат налога” — не одно и тоже. Давайте я на примере расскажу, как нужно поступить. Допустим, вы получили убытки у брокера Финам в 2011 году в сумме 500 тыс. руб., но у вас есть прибыльные годы: 2014, 2015 и 2016 годы, причем прибыль может быть получена у другого брокера, допустим Открытие (это не мешает зачету).

Как вернуть налог? Надо в первую очередь посмотреть, по какому инструменту у вас получены убытки — ФИССы или ценные бумаги. Далее, вы смотрите ваши прибыльные годы и отмечаете себе прибыль по тому инструменту, по которому ранее и был получен убыток. Вы вправе выбрать себе год — или 2014, или 2015, или 2016 год для возврата налога, лишь бы вам “хватило” суммы прибыли для сальдирования убытков.

( Читать дальше )