Психотип трейдера по темпераменту

Трейдер спринтер – постоянно должен быть в действии. Для него ожидание точки входа-выхода часами, днями (не говоря уже о неделях)  смерти подобно. Он должен постоянно торговать и быть в рынке, активно действуя и получая быстрый результат. Такому типу людей подойдет внутредневная торговля и скальпинг.

Трейдер марафонец – приверженец позиционной торговли. Напряженный внутридневной ритм торгов не для него. Он готов терпеливо ждать точки входа, согласно заранее составленного торгового плана. Рабочий таймфрейм Н4 и выше. Смотрит рынок 1-2 раза в день. Практически не корректирует открытую позицию и выходит из нее по первоначально установленному стопу или профиту.

Психотип трейдера по поведению

Интеллектуальный тип поведения. К плюсам можно отнести – способность к самоанализу (главное не переходить к самоедству и самокопанию) и способность принимать объективные решения. Минус данного типа – быстро  устает и нуждается в отдыхе, упрямство (в худших его проявлениях), бурная реакция на фундаментальные данные.

( Читать дальше )

Капитализация двух крупнейших российских нефтяных компаний Лукойл и Роснефть выросла в рублевом выражении в период относительно низких цен на нефть:

 

Финансовые показатели обеих компаний во многом схожи — выручка, прибыль компаний последние 2 года приблизительно равна. Зато, Роснефть сумела значительно увеличить свободный денежный поток:

( Читать дальше )

Москва. 5 мая. ИНТЕРФАКС-АФИ — Совкомбанк (MOEX: SVCB) приобрел 24,9% акций группы компаний Cbonds за 50 млн рублей, говорится в отчетности банка.
Сделка состоялась в июне 2015 года. Cbonds является информационным агентством, специализирующимся в сфере финансовых рынков. В настоящее время бизнес компании ведется от лица трех юридических лиц в России (ООО «Сбондс.ру»), на Украине (ООО
«Сбондс-Украина») и в Казахстане (ТОО «Сбондс-Казахстан»), а также холдинговой компании Cbonds Ltd (Кипр). Головной офис группы находится в Санкт-Петербурге.

Согласно данным базы «СПАРК-Интерфакс», после вхождения Совкомбанка в капитал одного из основных юрлиц Cbonds — ООО «Сбондс.ру» с долей 24,9% - владельцем доли в уставном капитале стал и один из крупнейших бенефициаров этой кредитной организации, первый заместитель председателя правления банка Сергей Хотимский. Он в январе 2016 года стал владельцем 14,9% ООО. При этом создателю Cbonds Сергею Лялину напрямую принадлежит 31,9% ООО «Сбондс.ру».

( Читать дальше )

                                     Тристан      Ответ простой и величавый. 
                                                         Но с письмецом что делать этим?
                                     Теодоро      А вот что!
                                     Тристан

( Читать дальше )

Курс корпоративных финансов MBA будет полезен тем, кто готовится к сдаче CFA.

Курс содержит следующие топики:

1. Investment Decisions and the Fundamentals of Value.
2. Financial Statements and Cash Flow (5 parts)
3. Discounted Cash Flow Valuation (6 parts)
4. Investment Decision Rules (5 parts)
5. Making Capital Investment Decisions (2 parts)
6. Valuation of Bonds (4 parts)
7. Stock Valuation (3 parts)
8. Lessons from Capital Market History (3 parts)
9. Risk and Return (3 parts)
10. CAPM (3 parts)
11. Risk and Capital Budgeting (3 parts)
12. Capital Budgeting Analysis (3 parts)

( Читать дальше )

Упустили хороший пробой и хотите открыть сделку вдогонку? Стратегия «Второй шанс при пробое» дает такую возможность. В какой-то мере, это даже лучше, чем торговать сам пробой.

Что такое «Второй шанс при пробое»?

Когда цена находится в пределах определенного рейнджа, треугольника, формации «голова и плечи» или другой графической модели, в конечном итоге, появится точка пробоя. Если пробой — истинный (то есть цена не возвращается сразу вглубь фигуры), то цена продолжает движение в направлении пробоя.

Это говорит о том, что у цены есть четкое направление. Часто, но не всегда, цена после пробоя возвращается и тестирует исходный уровень пробоя. Она не обязательно должна касаться этого уровня, а может просто близко подойти к нему. Когда цена ведет себя таким образом, появляется второй шанс для входа в сделку.

Рисунок 1

На рисунке 1 показаны два пробоя, оба из которых давали второй шанс для входа. Первая такая возможность появилась на линии шеи фигуры «голова и плечи», а вторая — после пробития узкого канала.

( Читать дальше )

на основе .  На всем пути эволюции мозг защищается, т.к. это самый важный орган  у человека.  В процессе формирования защиты  мозгу пришлось пожертвовать  энерго передачей от тела к мозгу. В итоге это вылилось в ограниченную работоспособность. Так запаса кислорода в головном мозге  хватает  на 5-8 минут, а питательных веществ, до момента нервного истощения, в режиме работоспособности близкой к максимальной, хватает примерно на 5 дней. В моменты экстремальной нагрузи, мозг потребляет до 25% всей энергии человека. Если это рассматривать, как долю энергии на кг  веса, то потреблении просто запредельное, т.к. вес мозга в среднем 1300 грамм, при весе человека в 70 кг это 1,8% от массы тела  и такое энерго потребление на оди орган!!! это и есть наша Ахиллесова пята или пресловутый человеческий фактор. По этой причине мы не можем быть суперменами. По этому набор веса, кажется нам приятным процессом, т.к. запасы энергии растут. Но не достаток энергии, заставил мозг эволюционировать  и становиться более эффективным. Думаю именно это и привело к пластичности мозга. Это кода одна группа нейронов, может замещать функцию других групп нейронов.  Думаю, что именно эта особенность и привела к  образованию различных участков мозга. Так же это особенность дает нам надежду, что в мозге могут формироваться новые области, отвечающие за новые функции. Не знаю возможно ли это при жизни или только в последующих поколения. Я буду оптимистом и буду надеяться что можно, т.к. навыки мы можем  приобретать, а они формируются при помощи связей между нейронами, к стати у одного

( Читать дальше )

Попалась мне книжка от Кеннет Л. Грант «Управление рисками в трейденге». Это еще 2004-2005 год. Ни чего, особо, нового. Но. Человек собирал статистику по трейдерским компаниям для анализа. У него получилось соотношение 80/20 или даже 70/30. Первое, это количество минусовых или нулевых сделок, второе, это прибыльные сделки. При этом он не новичков изучал, а взрослых дядек, которые живут от этого.

Данное соотношение напоминает статистику сливающих трейдеров. 70-80% счетов сливают. Позволю себе сделать вывод:

Обучение, которое представлено на просторах интернета, какое то однобокое. С одной стороны, очень много рассуждений о точках входа выхода. С другой стороны, полное отсутствие информации об управлении деньгами. Самое крутые рекомендации, это входить на 5% от счета. На мой взгляд, это все равно, что при обучении вождению, показать ученику, где там педаль газа и все… Когда этим занимается Форекс кухня, мне понятно. Там даже есть усилитель педели газа в виде плеча 1:500. Но люди, которые хотят зарабатывать на преподавании? Неужели они настолько безнадежны?

( Читать дальше )

У инвесторов во время падений рынка часто возникает  проблема «бумажных» убытков.Пересиживать просадку бывает некомфортно, а сдавать портфель в рынок убыточно.Это спреды в низколиквидных акциях, потеря налоговых льгот(при удержании акций более 3-х лет не платится НДФЛ), возможно даже потеря доли в акциях недопустима по каким либо причинам.В этом случае можно прибегнуть к хеджированию.Причём хедж в традиционном понимании -это опционы.Если будет падение и мы купили путы мы не чего не теряет, если будет рост(с падением мы не угадали) мы берём рост акциями и платим только временную стоимость пута.Проблема вобщем то в том что если мы берём путы около денег то соотношение риск-доход у нас получается плохим даже при «армагеддоне».Путы около денег стоят дорого.В то же время для инвестора  неприятно именно сильное падение стоимости портфеля акций, а легкие падения некритичны.Исходя из этого обстоятельства, более интересно выглядит хедж дальними опционами  вне денег с применением проданных опционов т.е. мы покупаем дальние дешёвые путы вне денег и в этом же количестве продаём ещё более дальние путы вне денег и компенсируем часть временного распада купленных опционов.Соотношение риск-прибыль получается гараздо более интересное, но рынку нужно пролететь большее расстояние что бы хедж сработал.Но на то он и «чёрный лебедь» что бы пролетать большие расстояния.Хедж этот имеет место только при серьёзных опасениях обвала рынка, а лучше когда рынок уже полетел вниз.

( Читать дальше )

Хотите из трейдера, который торгует нестабильно или даже убыточно, превратиться в прибыльного? Чтобы улучшить свою торговлю, научитесь принимать на себя ответственность.

Личная ответственность как путь к улучшению

Улучшение торговли нужно искать внутри себя, а не снаружи. Внешние факторы (рынок) находятся вне зоны вашего контроля. Тем не менее, большинство начинающих трейдеров стараются найти именно внешнее решение тех проблем, которые почти всегда имеют внутреннюю природу.

Если у вас есть проблема со слишком быстрым входом или выходом из позиций, то очередной индикатор или новая стратегия вам не помогут.

Если вы передерживаете убыточные сделки, то не сможете с этим справиться путем прочтения очередной книги по техническому анализу. Если вы пропускаете сделки, потому что боитесь  убытков, то при переходе к другой стратегии эта проблема останется. Все эти проблемы носят внутренний характер.

( Читать дальше )