Stanis, у Вас одна из ключевых конструкций является leaps. Я думал тоже об этой конструкции, но есть проблема, продажа волатильности как будто бы рано или поздно может сыграть в непоправимый убыток, в 22 году я тут у кого то видел скриншот, там на ближний серии вола 400 была на ртс. На Дальнем не знаю какая, но представляю ситуацию когда уже скоро закрывать конструкцию, и тут резко такой момент. Хотя тоже не совсем понятно, тут же не в чистом виде продажа. Ближний опцион покупка( допустим месяц) дальний допустим 12 месяцев продажа. Может мне калькулятор неправильно показывает, но как будто бы в случае уж такого роста волы, там картина выглядит таким образом, что вы заработать сможете допустим 100 тысяч, а потерять 1 млн. Ну как то такое себе) не знаю что в итоге

Марина Самохина, понял, бывают конструкции в которых продажи преобладают над покупками, в целом контролировать риски в случае сильного движения цены как будто бы становится невозможным ( в случае сильных гэпов ), могу конечно ошибаться, нравится вариант ПО/МО, но проблема в том что этот вариант на нашем рынке только, если дойти до внушительного капитала и распределять корзину торговли на IB ( interactive brokers) или на байбите например, то там ведь нету такой возможности как у нас, я это говорю к тому что, понимаю что угадать где будет цена невозможно, но вот иметь конструкцию под классическую ситуацию ( контанго) когда ближний актив допустим 19 вола, а на следующий экспирации 20 мне кажется что то такое можно строить и применять, с ограниченными рисками при этом положительным мат ожиданием, пока такого не нашёл, возможно ищу то, чего просто нет, но считаю что всему своё время) Интересно ваше мнение на то, что я ищу, и если Stanis вы читаете мое сообщение интересно вас тоже почитать!

Марина Самохина, получается что то между +- рыночной нейтральной торговли с элементами направленной где постепенно вся конструкция выводится в чистый + без убытка? В опционах мне нравится возможность торговли без графика, что то рыночно нейтральное и с возможностью сбора тетты, при этом чтобы риски были ограниченными, понятно что когда волатильность на ближних большая, допустим перед новостями, то можно как пример сделать горизонтальный спред и в целом даже такое управлять не пришлось бы, но понимаю что такие ситуации не такие частые, поэтому хочется иметь сборник разных вариантов под обычный рынок просто с возможностью управления и положительного мат ожидание, вы можете поделиться какими нибудь примерами похожих скажем так ( стратегий/комбинаций)

Options Medley, просто читаю все что связанно с опционами, иногда пишу чтобы какой нибудь вопрос точнее узнать, может не прям новичок, но и до уровня профи мне еще долго, много тут трейдеров, все по своему интересы, у каждого свой взгляд, интересно читать/изучать, а потом из этого пазла строить что то своё, то что подходило бы по риск менеджменту мне например, поэтому я все еще в процессе обучения

Options Medley, спасибо за знание которыми делитесь, постепенно вникать пробую в опционную «науку». Вам успехов!

Options Medley, градиент распада времени GPT описал как постоянную, а точнее Динамическую настройку греков ведь когда все по 0, то из за ближнего распада который быстрее чем у дальнего опциона ( серии) якобы все нужно вновь балансировать, опять же если правильно понимаю

Options Medley, понял, мне как новичку ещё трудновато, интересно чтобы Stanis тут ответил, у него исходя из его постов прекрасный практический опыт, и было бы очень интересно посмотреть как он бы этот " Тест " Или загадку решил бы, тем не менее вам спасибо за пищу для размышления, успехов!

Options Medley, спросил, могу конечно весь ответ сюда отправить, но если кратко, то календарный спред разных сроков исполнения, хотя вы упомянули только недельку, к сожалению GPT не смог точно передать посыл ваших мыслей, но назвал вас грамотным с долей иронией финансовым инженером) вопрос остаётся открытым, так все же…?

Options Medley, Здравствуйте, вы сказали насчет " Типичной недельной конструкции " Вы могли бы рассказать что это за конструкция где нет никаких рисков и доход складывается из чего в итоге? Спасибо!

Марина Самохина, Здравствуйте, понимаю, спасибо за ваше мнение, а вы если не секрет, какие стратегии ( комбинации) торгуете?

Stanis, да постепенно изучаю, спасибо, и Вам удачи!

Stanis, понял, спасибо!

Stanis, понял, 30,36,72% там ведь в пересчёте на дни, то есть если ГО выросло и было допустим такое 10 дней, допустим в год 100% ( это примерно 0.27% в день или 2.7% за 10 дней), но полагаю что за такое время ГО вернется в норму, ведь такой всплеск это временное явление это к первому.
А второй пункт видимо я не правильно понял, я просто слышал в IB ( interactive brokers) вроде бы так можно, открыть как одну заявку, и думал и у нас так можно, а оказывается нет, получается вы сначала допустим купили дешевле ПО например, затем выставили такой же страйк, но МО за его цену ( он дороже) и уже открываете на продажу МО, верно?

Stanis, понял, вот еще пару вопросов
1. Если зайти на 90% от депозита и ГО вырастит ( риски допустим максимум 20% убытка ( так как хэдж есть), вы квал инвестор и ГО выросло на сколько то ( кто то говорил вплоть до 10х ) не знаю правда ли это, но будет ли из за нехватки обеспечения маржин кол? И репо сильно много штрафует?
2. Вы говорили про то, что есть общая заявка, я правильно понимаю что я могу сделать общую заявку на покупку при открытии ( одновременно ПО/МО) сделки, и так же например при закрытии сделки могу заявку на ПО/МО одну сделать и её как одну исполнят?

Stanis, Здравствуйте, еще вопрос появился, вот допустим у нас есть актив
Пусть будет сбер. ПО купили МО продали. У нас есть фиксированный доход с разницы (ПО/МО), если мы предполагаем что будет рост, но мы можем там где продали (МО например) купить дальнюю лотырейку, тем самым чуть уменьшить доход, но в случае активного роста увеличить кратно прибыль. Вопрос заключается в следующем, будет ли рост ГО при таком сценарии? И какие могут быть подводные камни? Спасибо!