Блог им. JediMik |25 лет экспорта США и Китая в Африку. Картограммы

В чём разница подходов США и КНР к континенту?
1) КНР продает больше, чем покупает. Продаёт африканцам в долг. 
2) Экспорт США намного меньше, но примерно равен импорту из Африки.


( Читать дальше )

Блог им. JediMik |1995-2020. Стрны - экспортёры/импортёры угля и нефти

в визуализации данные о НЕТТО — импорте и НЕТТО — экспорте.
Страна, которая за год купила больше, чем продавала — нетто-импортёр.


( Читать дальше )

Блог им. JediMik |Число активных буровых в США и Канаде 1987 - 2022

известный сервис от Baker Hughes поможет нам отследить как изменялась добыча по Штатам США за последние 35 лет.
Baker Hughes c 1944 года ведёт подсчеты активности буровых работ в США и Канаде. Подсчет буровых установок в Северной Америке публикуется еженедельно. Число буровых установок является важным бизнес-барометром для нефтяной отрасли. Активное количество буровых установок выступает опережающим индикатором спроса на продукцию, используемую для бурения, добычи и переработки углеводородов.
добыча нефти в США 1989
добыча нефти в США 2019

( Читать дальше )

Блог им. JediMik |Авто-грузоперевозки США. Особенности рынка и компании

В России отрасль авто-грузоперевозок пока что развита слабо. В основном, из-за экспортной ориентированности всей экономики и приоритете крупнотоннажных грузов в перевозках. Как известно, крупнотоннажные — это про ж/д и морские пути, а не про асфальтные дороги. Может поэтому и дороги долгие десятилетия были в ужасном состоянии. А сейчас посмотрим как этот рынок выглядит в США.

Все грузоперевозки — это 12% мировой экономики. При этом, 40% мировой экономики, так или иначе, зависит от грузоперевозок.
Авто-грузоперевозки и морские перевозки — две большие разницы:
10 крупнейших судоходных компаний представляют 85% перевозок, а 10 крупнейших автогрузовых компаний — это лишь 12% всего рынка. В основном рынок США представлен тысячами независимых компаний и 350-400 тысячами независимых водителей. 

Отрасль Trucking на фондовом рынке США, согласно finviz, включает 20 ПАО (17 из США, 2 из КНР, 1 из Канады), общая капитализация на 1.11.21 составляет

( Читать дальше )

Блог им. JediMik |От чего зависят цены на бензин в США и как там всё устроено (поверхностный ликбез)

70 центов — средняя цена литра бензина в США (конец сентября 2021)
Самый дешёвый бензин — в штате Техас — 61 цент, самый дорогой — в Калифорнии — 96 центов. (Аляску оставим за скобками)
в 2019-м в цене каждого галлона бензина в США было 54% стоимости сырой нефти, 13% стоимости переработки. 15% — дистрибуция и продажа конечному потребителю, 18% — федеральные налоги.
Цена сильно зависит от предложения бензина в каждом штате, оно зависит от
  • количества Нефте-перерабатывающих заводов в каждом округе (PADD)
  • производительности каждой НПЗ
  • того, сколько НПЗ работает, а сколько закрыты
Всего Соединенные штаты разделены на 5 PADDs (petroleum administration defensive districts — не уверен, что грамотно переведу)
нефтяные округа США (созданы в 1942 году)
На картинке выше видна обеспеченность каждого округа НПЗ.

Техас — самый благодатный регион, там больше всего нефти, НПЗ и наименее вероятна сейсмическая опасность. И только один трубопровод ведёт из этого округа в Калифорнию. Не редко бывает, что наиболее выгодно экспортировать нефть в Азию именно с западного побережья, а не через Панамский канал. Более того, сам штат идёт впереди всей страны по налоговой нагрузке на нефтяников и потребителей бензина. В Калифорнии более высокие стандарты, предъявляемые к качеству очистки топлива. 
система нефтепроводов США

( Читать дальше )

Блог им. JediMik |Выборы США

От исходов выборов в США зависит доходность инвесторов на СПБ, а моя бывшая жена — политолог и кое-что впитал за годы совместной жизни, предлагаю коснуться темы выборов с выбором.
картинки взяты из видео CBS (входит в ViacomCBS, в моё портфеле давно присутствует)

Многие заведомо отдают победу демократам, возможно, не понимая разницу между опросами, по которым Трамп сильно отстаёт, от именно выборов.
Посмотрим на самые свежие данные о предпочтениях избирателей: 
выборы США 14.10.2020
В США выбирают не города — выбирают штаты. Вес Нью-йорк-а и LA не так велик, как вес Москвы в выборах РФ. Это важная разница, которая мне всегда нравилась: президента выбирает вся страна, а не жители крупных городов.

Ведущий CBS рассмотрел ситуацию, при которой Трамп может таки победить: неопределившиеся штаты, 4 года назад отдавшие голоса Дональду, склонятся в его сторону снова:

( Читать дальше )

Блог им. JediMik |Dollar Tree vs Dollar General.

изначально держал к отчёту Williams-Sonoma(WSM), но вчера перед закрытием вышел. Прикинул, что отчёт может быть лучше лучшего, и это ожидаемо. Удивительно, что я купил вместо неё Dollar Tree, про который сказал бы тоже самое: позитив уже в цене. Вообщем, я решил подержать минимум пару месяцев Dollar Tree, так как не хочу фиксировать минус :)

Я хочу сказать о вещах, остающихся за цифрами отчётов. И сравню DLTR с другим «долларом» — Dollar General (DG). Хотя, эти супермаркеты так же похожи, как Fix Price и Магнит. (Магнит/Дикси — это Dollar General)
Dollar General (DG) прибыль за 2 квартал выросла на 84,6% по сравнению с прошлым годом, а квартальная прибыль Dollar Tree (DLTR) выросла на 45%. У обоих растет главный показатель отрасли same-store sales.

Обращаю внимание, что и DLTR и DG не сильно просели в крах весны 2020, DG выиграл от стремления американцев делать запасы в пандемию больше, чем DLTR. Но у Dollar Tree, как я фиксирую по сообщениям в интернет и соц сетям больше преуспел в создании комьюнити вокруг бренда и своей фишки «всё за доллар». 

( Читать дальше )

Блог им. JediMik |Момент для входа в сектор питомцев США (Pets USA)

Подробнее о бизнесах из поста от 6 августа 2020 "Для инвесторов в рынки США. Один из самых растущих сегментов: Питомцы".

рынок ⇨ отрасль ⇨ компания. Рынок растёт? — заходим, сектора — растёт? — отлично. Другое дело, отдельные компании. Некоторые покажутся переоцененными относительно «сегодня», но на бирже обращаются ожидания и риски. разве нет? :)

графики на 22.08.2020

список упоминаемых компаний ZTS, FRPT, PETQ, PETS, CHWY, DAR, IDXX, ELAN, TRUP, HSKA. Большинство из них есть на бирже СПБ, про них и напишу подробнее:

Zoetis Inc - крупнейший в мире производитель лекарств и прививок для домашних животных и скота. Компания была дочерней компанией Pfizer, с 2012 года независимая компания. 

Freshpet Inc: производитель свежих и охлажденных продуктов и еды для собак и кошек из натуральных ингредиентов. В феврале 2020 года Freshpet объявила о начале строительства нового завода по производству кормов для домашних животных в штате Техас.

( Читать дальше )

Блог им. JediMik |Для инвесторов в рынки США. Один из самых растущих сегментов: Питомцы

Анализирую так: рынок ⇨ отрасль ⇨ компания
Здесь расскажу не столько о компаниях, сколько о сегменте — индустрии товаров и услуг для домашних животных США.

Рынок растёт много лет, опережая многие другие сегменты. В США четкий тренд: животных больше, а расходы на 1 животное так же увеличиваются.

В видео (5 минут) я рассказал подробнее, с ссылками на источники + отобрал 10 компаний, большая часть из которых есть на бирже СПБ.


( Читать дальше )

Блог им. JediMik |Самая долгосрочная инвестиция (Луна)

На лунную программу «Аполлон» в 60-70-х было потрачено более $22 млрд. Все 12 человек, побывавших на Луне — американцы.

Спустя 50 лет Трамп поднимает тему о добыче ресурсов на Луне. Белый дом считает, что ледяной лед и другие лунные ресурсы, которые помогут Соединенным Штатам в установлении долгосрочного человеческого присутствия на Луне, будут взяты под контроль.

Президент Дональд Трамп подписал сегодня распоряжение (6 апреля), в котором определяется политика США в области эксплуатации ресурсов за пределами Земли. Подчеркивается, что нынешний режим регулирования, в частности Договор по космосу 1967 года, позволяет использовать такие ресурсы.

Эта точка зрения давно господствует в правительственных кругах США. Например, Соединенные Штаты, как и другие крупные космические державы, не подписали Договор о Луне 1979 года, который предусматривает, что ненаучное использование космических ресурсов регулируется международной нормативно-правовой базой. А в 2015 году Конгресс принял закон, прямо разрешающий американским компаниям и гражданам использовать ресурсы Луны и астероидов.
источник



( Читать дальше )

....все тэги
UPDONW