Постов с тегом "крахи": 6

крахи


Уверенность в рыночных прогнозах и риск провала

Как прогнозировать с уверенностью, и почему стадное  мышление превалирует.
www.youtube.com/watch?v=ePNDd3GEo1Q
Материал продвинутый и только для трейдеров. Ура-патриотам смотреть бесполезно — почему, разжеванно в ролике. «Сказочка на ночь» в чате Delta Discovery Group.



Где бы посмотреть, что показывает индикатор Will-go или Will Spread (Ларри Вильямса)

Может быть кто то знает где он прикручен в онлайне или есть у кого то на MT или Трейд Стэшн?

Когда ждать следующий биржевой крах.

Механизатор своим постом натолкнул на мысль поковырять эту тему. Вот что вышло.

Когда произойдет следующий биржевой крах.
Интересно посмотреть статистику крахов по индексу S&P 500. Ну и российский рынок заодно. 
Первый биржевой крах, который я рассматриваю – это обвал 1987 года, о котором много упоминаний в литературе. Тогда индекс упал с 335,9 до 223,92 на 111,37 пунктов, что составило 33 с небольшим процентов. Ха! Тогда они они еще не знали что такое крахи!


Когда ждать следующий биржевой крах. 
После этого обвала последовали годы восстановительного, а затем и непрерывного роста. Казалось что рост вечен. Были небольшие коррекции, но они были несущественны.
За этим последовал крах на азиатских площадках и системы ГКО. В 1997 году индекс РТС упал с 570 до 37, на 533 пункта, т.е. на 93,5 %.

Когда ждать следующий биржевой крах. 


( Читать дальше )

Пузыри и крахи на финансовых рынках 5. Еще примеры пузырей и крахов

Давайте рассмотрим еще несколько примеров пузырей и крахов из недавней истории.



2011 март – крах японского фондового рынка

С позиции ФА обвал японского фондового рынка в марте можно объяснить, как реакцией на землетрясение и его последствия.


Естественно толчком к обвалу индекса Никкей послужила именно катастрофа: землетрясения и последующие аварии на АЭС в Японии. Однако, на графике индекса видно, что на индексе с осени 2010 года надулся спекулятивный пузырь с характерными предвестниками обрушения в виде логопериодических колебаний. Разладка в пузыре состоялась еще в конце февраля (!). Таким образом, получается, что рынок еще до катастрофы в Японии был готов к падению. Тем временем  подгонка логопериодической функции указывала на критическое время именно в марте.

1999 – взлет золота


Ранее мы говорили, что пузырь может надуваться не только в виде экспоненциального роста цены, но и в виде ее снижения по такому же закону (был рассмотрен пузырь в паре EURUSD). Осенью 1999 года на золоте лопнул пузырь перепроданности.  

( Читать дальше )

Пузыри и крахи на финансовых рынках 3.Моделирование пузырей и крахов

Что такое модель? Модель – это некоторый материальный или мысленно представляемый объект, являющийся упрощённой версией моделируемого объекта или явления (прототипа) и в достаточной степени повторяющий свойства. Модели чаще всего создаются математиками.  Математика есть ни что иное, как язык со своей грамматикой и синтаксисом, который позволяет четко формулировать идеи, производить логические выводы.  В этой статье мы рассмотрим 2 модели спекулятивных пузырей, которые  естественно основаны на математике, при этом постараемся представить основные концепции, не вдаваясь в  ненужные технические детали.


( Читать дальше )

Пузыри и крахи на финансовых рынках 1.Введение.

Крахи финансовых рынков – важные события, которые интересны как для исследователей рынков, так и для трейдеров-практиков.   Биржевой крах — обвальное падение курсов ценных бумаг  на финансовых  рынках. Наряду с различными экономическими факторами, причиной биржевых крахов является также паника. Биржевыми крахами зачастую заканчиваются спекулятивные экономические пузыри.

Почему крахи на различных сегментах финансового рынка происходят снова и снова?  Ведь согласно гипотезе эффективного рынка только появление драматической информации может вызвать крушение, однако на практике даже самые тщательные исследования случившихся обвалов не дают внятного ответа на этот вопрос. В большинстве случаев даже по истории трудно найти какую-либо новость, заявление чиновника или вышедшую экономическую статистику, которые могли-бы послужить причиной состоявшейся паники.
Например, крах 1987 года и 6 мая 2010 года на фондовом рынке США, а также крах  10-18.12.2008 на кроссе usdchf (максимальная недельная волатильность за 20 с лишним лет). В приведенных примерах аналитики так и не установили вестких причин, из-за которых состоялось обрушение (В последующих статьях эти случаи будут рассмотрены более подробно).


( Читать дальше )

....все тэги
UPDONW
Новый дизайн