usdRUB

Всем пятница!

Один день отдохнули и хватит, вчера американские индексы снова перешли к снижению. На Уолл стрит пока преобладает пессимизм, вышли смешанные экономические данные о сильном рынке труда и растущих розничных продажах с одной стороны, а с другой выяснилось, что замедляется производство. Поэтому многие участники считают, что ФРС будет дальше придерживаться своей линии и повысит ставку на следующей неделе на пока рекордные ¾ процента. А каждый пятый уже считает, что ставку могу поднять уже на процент.

 

Вспоминая кровавую баню вторника, хочу напомнить важный момент, что можно бесконечно копаться в отчетностях компаний и высчитывать фундаментальные показатели, но есть такая штука как макроэкономика или макро, в данном случае это инфляция и борющаяся с ней ФРС.  Это макро по свое силе перекрывает все. И под влиянием чего падает или растет весь рынок без разбора на сектора и отчетности.

 

Вчера больше всех досталось естессно NASDAQ там за собой всех тянули AAPL, AMZN и MSFT, которые все таки пошли чуть ниже ключевых уровней и пока смотрят вниз. Но они сходили не так сильно как ADBE, который вдруг решил купить дизайнерский стартап за $20 ярдов. Рынок это явно не оценил и пролил создателя фотошопа на 17%. Надо сказать, что ADBE и до этого выглядел не очень, а сейчас если сразу не отскочит, то может сходить ниже еще на 8-16%.

( Читать дальше )

Всем четверг!

На Уолл стрит вчера был день слабенького, но роста и это хороший знак, потому что распродажа во вторник была кровавой, и если она сразу не продолжилась — это вселяет некую надежду. Эту надежду дала общая инфляция для производителей, которая попала в прогноз и снизилась, не смотря на то, что базовый PPI все таки пошел в рост. С ним кстати отдельный прикол потому что в Америке назревает забастовка железнодорожников, которая соответственно подкинет проблем с поставками ну и соответственно с инфляцией.

Как сказал один парень на Уолл стрит вчера был «день зализывания ран», а зализывать было чего. Американские богатеи словили минусом $100 ярдов, а БИГтехи потеряли в переоценке суммарно полТриллиона долларов. Meta, Apple, Amazon, MSFT, GOOG, NVDA или MAAMGN (наверно не приживется) вообщем они упали от 5.5 до 10%. Техи чувствительны к процентной ставке, а она пока планируется дальше в рост, ибо ФРС никто пока успокоить не может. Из этой 6рки плачевней всех выглядит META, которая всех пока разочаровала со своей метавселенной и будет идти дальше вниз. AAPL с AMZN единственный кто еще подает сигналы к возможному возобновлению роста. MSFT, GOOG и NVDA находятся на ключевых уровнях поддержки, но похоже, что даже после возможного отскока наверх, позже пробьют их вниз.

( Читать дальше )

( Читать дальше )

Всем среда!

JP вчера утром решил отличиться и спрогнозировал рост таких активов как бумаги малой капитализации, циклические акции, развивающиеся рынки и Китая в следствии финансовых вливаний. В Банке отметили, что инфляция будет замедляться, а ФРС не стоит уж так жестить и она скора смягчиться. Вот только позже днем сюрприз все таки случился, а имеено вышли почти шоковые данные по инфляции, которая не продолжила снижаться, как все думали, а развернулась и снова пошла вверх. Это привело к моментальному и мощному обвалу индексов от 4 до 5%, что являлось самым большим внутри дневным снижением с июня 2020 в разгар пандемии Короновируса. Мощность такой реакции в очередной раз практически безапелляционно напоминает о том, какое доминирующее место среди кошмарингов занимает инфляция и борьба с ней со стороны ФРС. Особенно в отсутствии сезона отчетностей инвесторов волнует только инфляция и как больно рынкам будет от борьбы с ней.

 

Поскольку печальные данные по инфляции буквально за один вечер обнулили весь рост последних четырех дней, можно сказать, что в общей своей массе народ пока сидит на измене и о разворотах пока говорить рано, потому что участники торгов пока слишком резко продают, и осторожно покупают, опасаясь будущего акций. Ну и из ранних рекомендаций JP пока актуальны разве что акции EM, которые в некоторых местах начинают жить своей жизнью, ну и акции Китая которые находятся в районе локального дна и еще имеют шанс на рост из-за помощи правительства. Но и про геополитику относительно Китая важно не забывать.

( Читать дальше )

Всем вторник!

Американские индексы вчера подросли, завершая четвертую сессию подряд ростом. Получше остальных смотрелись акции технологического сектора. Так как глава ФРС на прошлой неделе заявил, что борьба с инфляцией продолжится, рынок с 92% вероятностью оценивает, что ставка будет поднята на жесткие ¾ процента. Но все таки некоторых аналитиков не покидает надежда, что сигналы о снижающейся инфляции смягчат ФРС, а котировки от этого пойдут дальше вверх потому как ЦБ может все таки смягчиться в своей политике.

Сегодня будут опубликованы важные данные по инфляции, которые должны без сюрпризов показать, что она продолжит снижаться. Если так и будет то SnP продолжить движение наверх и будет тестировать уровень в 4200 пунктов. Но вот ребята в BlackRock считают, что радоваться пока рано ибо риски рецессии еще не до конца заложены в котировках, и угроза сохранения высоких темпов инфляции пока по-прежнему недооценивается инвесторами. А другой инвестдом считает, что широкий индекс может сходить вниз на 20%, так как фундаментальный показатель P/E пока далеко не соответствует инфляционному индексу, кароче аналитики считают, что пока акции выглядят перекупленными, не смотря на все снижение этого года.

( Читать дальше )

Занятное наблюдение, которым захотелось поделиться. Есть поверье, что физ. лиц вечно тащут на стопы, маркетмайкер всегда действует против движения большинства и т.д.

Но во фьючерсе Si уже который день наблюдаю, как превосходящее количество физиков успешно шортят.



И пусть это происходит в рамках большой пилы, все равно интересно понаблюдать, как кукл не бегает за каждым стопом, а ММ иногда курит бамбук.

Инфографика из FUTUREGRAPH

Предыдущий прогноз и события за прошедшую неделю.
В статье «Рубль: Без паники, ложный старт», опубликованной на SMART-LAB 05 сентября, мы говорили, что для волнения нет причин, пока цена в младших ценовых коробках находится в нисходящем канале. Мы также писали, что в 0.09 и 0.2 коробках цена располагается вблизи максимально допустимых значений угла альфа канала, и в случае обновления пятничных максимумов канал будет сломан, а прогноз укрепления к 58 отменен. В понедельник на канале с ежедневной аналитикой (в среду- в основном) мы сообщили подписчикам о выходе цены из нисходящего канала и предоставили сценарий структуры движения цены с ростом стоимости доллара.

Прогноз на предстоящую неделю 12.09.22-16.09.22
Прогноз изменен на вариант более скорого роста цены доллара. Структура движения – цена предпринимает попытки пробить важное сопротивление, зону 61.5р., выход за пределы которой будет ознаменовать подтверждение сценария роста и скорый подъем стоимости доллара к 65р. В начале текущей недели, как и говорили ранее в нашем канале с ежедневной аналитикой, ожидаем новую попытку пробоя уровня сопротивления и рост курса к 62р. В торговле стоит учесть приближение квартальной экспирации, полететь уже можем на новом фьюче; присутствует вероятность похода к нижней границе восходящего канала зоны 59.5р.

( Читать дальше )

USDRUB однозначно покупка! ТЕЛЕГРАМ

( Читать дальше )