nyse

 

 Один из моих крупных  клиентов, торгующий более 15 лет, не так давно приобрел для своей компании доступ к совершенно всем уровням данных,  по всем биржам США (ценник на этот доступ, скажем так, не для слабонервных) и признался, что количество активности, происходящей вне рынка, привело его, опытного и “видавшего виды”, трейдера, в полнейший шок.

В то время, как брокерские компании в России ( и не только) пытаются рекламировать преимущества прозрачного ценообразования биржевых рыночных площадок, самые крупные игроки Запада, похоже, идут в противоположную сторону — на внерыночные площадки. Нравится нам с вами или нет, не имеет значения, процесс существует, и нам необходимо о нем знать, думать, и делать выводы.

Ниже мой перевод статьи, вышедшей сегодня в New York Times,  которая во многом адресует размер этого явления, и его особенности. Текста много, но на то она и американская газета :)

 


( Читать дальше )

Компания Invesco Mortgage Capital Inc. (NYSE:IVR) основанная в 2008 году. Компания представляет собой ипотечный траст, деятельность сфокусированная на инвестировании, финансировании и управлении ценными бумагами и кредитами на коммерческую и жилую недвижимость.
Фундаментально компания смотрится хорошо. Чистая прибыль за 2010-2012 годы была положительной, более того с положительной динамикой. Баланс компании также положительный, чистые материальные активы компании с 2010 года выросли более чем в два раза.
Последние earnings у этой компании также положительные: март 2012 — 0.65, июнь 2012 — 0.69, сентябрь 2012 — 0.66 и декабрь 2012 — 0.65. Следующий earnings 6 мая 2013, по прогнозам аналитиков должен составить 0.64. Прогноз на декабрь 2013 — 2.62.
Рекомендации аналитиков от Hold до Strong Buy, с целью в диапазоне 21.00-24.00 доллара за акцию.
7 марта 2013 года СЕО компании купил акций на 102 тысячи долларов. При чем, прежние покупки акций компании хорошо отрабатывались:
— покупки 9-14 ноября 2012 — рост на 12-17%
— покупки 6-21 августа 2012 — рост на 9%
— покупки 1-7 марта и 16-18 мая 2012 — рост более 20%
— покупки ноябрь-декабрь 2011 — рост более 45% и т.д.
То-есть видно, что в этой акции очень хорошо окупаются инсайдерские сделки.

Я буду покупать лимитным ордером по 21.02 с целью 23.42 доллара за акцию.

• Рынки манипулируемы.
• Рынок меняется, ничего не остается прежним. Каждый день  он не похож на предыдущий. То, что работало вчера, уже не будет работать сегодня. Нужно постоянно двигаться, чтобы тебя не сожрали.
• На рынке нет и не может быть легких денег. Открывая Level II знай – тут хотят на тебе заработать. Ты в кругу акул.
• Преимущество на рынке дают деньги, инсайд и технологии. Как правило, деньги успешно сочетаются с любой из остальных составляющих.
• Толпа создает ликвидность. Если толпы мало и ликвидности нет, то фонды и маркетмейкеры начинаю действовать более агрессивно для набора своих позиций.
• Рынок движется в сторону наибольшего объема.
• Большой объем убивает движение.
• Продавцы априори агрессивнее покупателей. У них уже есть позиция и они материально вовлечены в ценовые колебания. Именно поэтому падения более резкие и волатильные нежели рост. Покупатель может убрать свою заявку, если его не устраивает цена, но продавец же по мере падения спроса будет переходить с лимитных ордеров на маркет ордера. При работе внутри дня на стороне шорта рыночное преимущество выше.
• Сквиз вниз встречается гораздо чаще, чем сквиз вверх.
• Любое сильное движение начинается с вытряхивания слабых участников и поглощения ликвидности крупными игроками. Без этого любое крупное изменение цены просто бессмысленно.
• Стоп ордера не всегда одинаково полезны.
• Дисциплина трейдера – есть производное его опыта. Ошибки и их анализ – это самые бесценные инвестиции, которые окупаются при умелом управлении.
• Стратегии доступные широкому кругу не работают или работают уже по-другому. Самые популярные из них используют маркетмейкеры, фонды и крупные манипуляторы для набора позиций и дополнительного заработка.

Продолжение следует…

Оригинал статьи:  shark-traders.com/blog/pravila-rinka-i/
 

Как думайте, сработает ли?

s017.radikal.ru/i432/1303/4d/bfc3a0ef9a4c.jpg

Во всем мире идет дискуссия по поводу пользы и вреда от бурного развития высокочастотного трейдинга. Поскольку вопрос затрагивает в том числе крупные финансовые институты, проблема нередко выходит за рамки отраслевой дискуссии и становится темой политических новостей. Предлагаю вашему вниманию перевод статьи из американского онлайн-СМИ Huffington Post, затрагивающей тему регулирования HFT в США и попытки лоббирования этого вопроса в политических кругах.

«Высокочастотная торговля в полном порядке» — говорит колумбийский исследователь, финансируемый высокочастотной фирмой
Как и до экономического кризиса, Wall Street финансирует представителей академических кругов для укрепления позиции против регулирования. В прошлые годы исследования давали лестные оценки деривативам. На этот раз выгодоприобретателем является высокочастотная торговля.


( Читать дальше )

Биржевой канал от 28.03.2013
В эфире: Константин Шилин

 

Спайдер торгуется у верхней границы бокового канала.

• Европейские индексы на положительной территории
• Шанхайский индекс  упал на 2.8 %

SPY (внутридневной график)  рост на премаркете. Сопротивление 156.25-156.50. Поддержка: 156.00 – 155.50. 


Ожидаемая макроэкономическая статистика:

• Initial Claims (8:30am)- Briefing.com consensus 338K
• Q4 GDP- Third Estimate (8:30am)- Briefing.com consensus +0.3%, prelim +0.1%
• March Chicago PMI (9:45am)- Briefing.com consensus 56.5
• Natural Gas Inventories (10:30am)

Премаркет NYSE/NASDAQ:

( Читать дальше )

Многие, наверное, сталкивались ситуацией, когда нужно найти   инструмент для анализа, а найти не представляется возможным,  так как все инструменты информационной системы Bloomberg написаны тикером или символом (ticker symbol)   кодом  применимых, к различным финансовым инструментам.
 
Ticker symbol на примере  3-month  Dollarlibor  \  Eurolibor (ожидаемый уровень процентных ставок на трехмесячный депозит в  долларах США и евро)



( Читать дальше )

Всех приветствую!

Хочу рассказать о том, что лучше делать в обеденное время трейдеру!

В обеденное время трейдеры играют в игры, кто то делают другие вещи..

Я рекомендую в обеденное время пересматривать и разбирать свой трейдинг.

Вот Вы отбираете акции -торгуете с опена…отторговали целый час — перестали. Наступил обед.

В обед я предлагаю делать следующее:
 

1. Просмотреть все акции, которые отбирали.
2. Выяснить почему, у некоторых акций были сильные движения, а у других нет.
3. Просмотреть на всех акциях точки входы и оценить потенциал риска и заработка в этих акциях.
4. Разобрать свои сделки.
5. Написать рекомендации себе по своим сделкам.
6. Постараться исправится и понять свои ошибки. Не повторять их в будущем!!
 
Линк.
 
www.annlearn.com

Решил добавить некоторые элементы в систему, которые должны улучшить «плавность» торговли. Дело в том, что большинство дешевых акций хорошо ходят пока индекс растет, но очень сильно падают даже, не при особо сильных трендах вниз.
Итак, идеальная акция должна иметь такие характеристики
— на истории покупок инсайдеров акция должна показывать хороший рост;
— Income Statement, Balance Sheet и Cash Flow имеют положительные значения;
— мнение большинства аналитиков от Buy до Strong Buy;
— средняя цель рекомендаций выше нашей цели;
— ожидания по Earnings и предыдущие отчеты — положительные, желательно с положительной динамикой.
Это в идеале, к этому надо стремится, так как компаний которые отвечают данным параметрам не так и много.
Также, увеличиваю диапазон цен акций, которые я торгую до 20 долларов, так как среди акций до 5 долларов, очень мало претендентов.