VTBR

#VTBR ВТБ может допадать неожиданно для многих до середины канала в район как раз, анонсированных Aromath еще летом, 58 рублей.
Тем самым обновить свой исторический минимум в очередной раз 🤡

Сколько и чего ещё должно случиться, чтобы тут что-то изменилось?
Рынок не верит, потому что график знает и показывает абсолютно всё.
Какой маркетинг и pr не делай — не помогает.
И этот прецедент надо обязательно отметить и использовать для работы на рынке.
Люди помнят боль и знают хорошо ее имя.

Канал нисходящий есть чёткий, выпадение из него было локальным и ложным,
волновая конструкция вниз не дорисована,
банковский, сектор финансов #Rusfn демонстрирует явную слабость и смотрит отвесно вниз, предупреждал уже много раз выше.

Делать здесь с мая 2025 2015 абсолютно нечего.

Цена допэмиссии 67 рублей.

И тут, со словами «все худшее уже позади», втарят на всю котлету под звуки диктора РБК «какая хорошая акция, покупай на всё».
Далее и эти лонги надо будет уничтожить, чтобы вызвать уже такую больную и знакомую многим, очередную эмоцию «больше никогда!»

( Читать дальше )

Коммерсант активно прогревает и пишет про «нормальные» -15% с текущих, то есть к 63 уже всех готовят по #VTBR 🤦‍♂️

Диапазон 58-63 возможный обозначил в #VTBR еще в середине лета, график знает всё.
Акции задают тон всему пикирующему вниз сектору финансов #Rusfn.
С лета этот сектор не является приоритетом для Aromath, обходим просто стороной и ищем другие сделки.
И это сверхконтринтуитивно для большинства, но только так это и работает из года в год.

Мы провели общую эвакуацию с прибылью аж 20 мая по 97,20 рублей из акций голубого банка и с тех пор больше ни ногой.
Спасибо, это будет всё пока что без нас.

Толпу засадили, как обычно.
Это не удача, это Метод🎓

t.me/AROMATH/9828.

Писал ранее много раз с графиками —
t.me/AROMATH/9971
t.me/AROMATH/10123.

Толпой за прибылью не ходят.

Кому больно — это будет опыт, за него всегда платим деньгами, нервами и временем.
Можно купить сразу опыт оптом, спасти и деньги, и нервы, и время.
Это скучно же.
Хорошая мысля…
приходит часто опосля, конечно же.

( Читать дальше )

ВТБ #VTBR

Вчера разбирал разбирал тему размещения акций ВТБ , сегодня появились новые вводные.
✔️ Планируется к размещению до 1 264 млн обыкновенных акций, это соответствует 23,5% от общего количества обычки.
✔️ Основная часть (1 169 млн бумаг) будет размещена через предварительный сбор заявок для неограниченного круга лиц.

⏳ Сбор заявок продлится с 16 до 18 сентября. Размещение состоится 19 сентября.

💰 Цена акции на размещении будет объявлена после сбора заявок, но не превысит 73,9 руб.

📌 В целом все, как мы и ожидали, цена размещения ниже уровня рыночных котировок на момент закрытия биржи перед началом сбора заявок. И основная часть акций будет предложена не ограниченному кругу лиц, а всем желающим поучаствовать.

Яндекс #YDEX

✔️ Акционеры Яндекса утвердили дивиденды в размере 80 руб. на акцию. Это промежуточная выплата за 1 полугодие, а доходность к текущей цене составляет примерно2%. Последний день для покупки акций с дивидендом — 26 сентября.

✔️ Также компания продолжает расширять свою экосистему и приобрела 9,33% телемедицинского сервиса «Диагностика на дому».

( Читать дальше )

( Читать дальше )

💭 Рассмотрим основные факторы, влияющие на стоимость акций, и определим, оправдан ли риск вложений...


💰 Финансовая часть (2 кв 2025)

📊 Группа ВТБ показала снижение чистой прибыли на 10%, до 139,2 млрд рублей. Показатель возврата на капитал снизился до 20,5% против 26,4% годом ранее. Чистые операционные доходы до резервов также упали на 8,3% до 230,6 млрд рублей, главным образом вследствие сокращения чистых процентных доходов на 30% до 94,2 млрд рублей из-за падения чистой процентной маржи с 1,9% до 1,2%.

🏦 Расходы банка увеличились почти на четверть из-за повышения затрат на развитие технологий, трансформацию бизнеса и расширение розничной сети согласно новой стратегии. Это негативно сказалось на соотношении расходов и доходов, которое выросло до 55,9% (против 44,9% годом ранее). Однако ключевые нормативы достаточности капитала остались комфортными и превышают минимальные требования регулятора.

↗️ Банк повысил прогноз по чистой прибыли на 2025 год, доведя её до 500 млрд рублей. Это решение обусловлено позитивным эффектом от понижения процентных ставок и смягчения денежно-кредитной политики ЦБ РФ, позволяющим расширить чистую процентную маржу и повысить чистый процентный доход.

( Читать дальше )

Плотнячком пошли лизинговые эмитенты. После почти годового перерыва, готовится к размещению любопытный третий выпуск облигаций от ВТБ Лизинг. Как понятно из названия, это лизинговая компания, подконтрольная «синему» банку. Сбор заявок — 9 сентября.

Компания снова размещает фикс без амортизации и оферты. Другие интересные нюансы — в обзоре.

Я уже 7 лет активно инвестирую в долговой рынок РФ (и не только — рассказывал, как я погорел на египетских облигациях), и постоянно слежу за новинками, достойными внимания. Ранее делал обзоры на новые выпуски КАМАЗ, Балт._лизинг, Газпром, Селектел, Росинтер, Новые_технологии, Сибур, Ур._сталь, АПРИ, КИФА, Сегежа, ЛСР, ПР_Лизинг, Газпромнефть.

Чтобы не пропустить другие обзоры, подписывайтесь на фирменный телеграм-канал с авторской аналитикой и инвест-юмором.

🚛А теперь — поехали смотреть на новый выпуск ВТБ Лизинг!

🚐Эмитент: АО «ВТБ Лизинг»

( Читать дальше )

Пробежимся по ряду инструментов. Посмотрим, как вели себя лимитные покупатели и продавцы. Оказывали ли влияние на движение цены.

Начнём с акций Банка ВТБ

Для визуализации лимитных участников я использую разработанный мной же индикатор SmartMap для торгового терминала MetaTrader 5 (подробно расписывал здесь: https://smart-lab.ru/blog/1195243.php).

Понятно, что обычно по итогу цену делает рыночная заявка. Однако скопления заявок на каком-либо уровне стакана (белые блоки на графике цены), как общий «напор» лимитных заявок (кривые под графиком цены), очевидно, могут оказывать влияние на движение цен. Хоть и не всегда. Но видеть ситуацию, безусловно, полезно.

Вот на ВТБ, к примеру, зону сильных «перекосов» одной из сторон приводили к последующему движению в их интересах. Индикатор, кстати, позволяет выводить оповещения на подобные перекосы. Ну и скопления несколько раз выступали точкой остановки цены.

Дополнительно здесь добавлен индикатор РОС – уровень максимального горизонтального объема. Про него подробно писал тут: https://smart-lab.ru/blog/1177912.php

( Читать дальше )

В ВТБ типичный кейс измораживания:
всё вроде на месте -
и драйверы, и отчёты, и потенциал, и зампред везде-везде.
Но акций как будто это не касается. Ни вверх, ни вниз.

Почему?

✅ Все, кто хотел и мог — уже купили.
✅ Новые деньги не заходят.
✅ Репутация бумаги слабая:
ВТБ помнят и знают, как регулярного «кидальщика» —
это не забывается.
✅ При этом позитивные триггеры на месте, и это делает ситуацию особенно изматывающей и ...
Сверхконтринтуитивной, то есть буквально взрывающей мозг 🤯

📉Тут важно понимать:
Если в бумаге нет движения — не значит, что с ней что-то не так.
Значит, нет ликвидности ❌

Ликвидность = новые деньги.

А откуда они должны прийти?
— Из вкладов
— Из облигаций
— Из крипты
— Или из других позиций на рынке (например, продажа народного #SBER Сбера😳 и покупка ВТБ).

⚠️ Что будет раньше — не знает никто.
Это вопрос без ответа.
График всегда честнее любого мнения.
Поэтому в текущей фазе по ВТБ главный ресурс — терпение.
Психотрейдинг в чистом виде.
А всё-таки интересно, как ВТБ явно пиарит себя всеми доступными способами,

( Читать дальше )

Что мы узнали сегодня:

1️⃣ ВТБ пересматривает прогноз прибыли за 2025 год с 430 млрд руб. до 500 млрд руб., при этом уже в июне за счёт снижения ключевой ставки с 21% до 20% процентный доход за месяц подрос с майских 27,4 млрд руб. до 36,7 млрд. руб. То есть ВТБ всё же действительно ставкокойн.

2️⃣ ВТБ привлёк ещё один суборд на 200 млрд руб. для прохождения периода выплаты дивидендов, более того — выплатил лишь 50 млрд руб., а ещё более 200 млрд руб. отправит институтам в августе. Дивиденд делает в банке дыру, которую он не может пройти, пока не отчитается в ЦБ за июль месяц цифрами, позволяющими вытащить из банка остатки.

3️⃣ ВТБ утверждает объём допэмиссии в размере 1,264 млрд акций — то есть ровно столько, на сколько можно размыть обычку для сохранения государственного контроля в ней. С одной стороны, это логично, но с другой — вполне можно было ожидать введения какой-нибудь «золотой контролирующей акции государства» с последующим размытием больше расчётного. Риск снят, но это нас не спасёт, потому что:

( Читать дальше )

( Читать дальше )