VRX

Здесь http://smart-lab.ru/blog/314181.php, обещался написать, как будут развиваться события с проданной волой на акции VRX. В коментах к тому топику я уже писал, что дельта проданных колов сильно упала и пришлось продавать треть позиции по акциям.  Но рынок он такой, пока мы праздновали, буржуины опять задрали волу по акциям на хаи, а дельту  колов  к 292. Откупать обратно акции не хотелось. И вот почему. 15 марта компания будет отчитываться за предыдущий квартал. Появилась шальная мыслишка переформировать позу из одной классической (бай стокс, шорт опшнс), в другую классическую, которая есть стальные яйца  железный (стальной) кондор. План стал таков: для текущего равнения дельты продать 5 мартовксих путов со страйком 55.5. В понедельник 14-го марта продать все акции, к проданным колам со страйком 75 купить колы со страйком 80, допродать 5 путов страйк 55.5, купить 10 путов страйк 50. Половину прикрыть сразу, как ожидаемая вола схлопнется, остальную часть держать до экспирации. Все эти мысли посетили мозг еще 9-го марта, тогда же и была проведена коррекция позиции: продано 5 путов стайк 55.5 по 2.15. Общий текущий профиль позы стал выглядеть так:


О том, что в итоге получилось буду информировать следующими постами. Да пребудет с вами профит.

The company's shares Valeant Pharmaceuticals plummeted on Monday, this is bad news for a number of hedge funds.

Embattled, Canadian pharmaceutical company confirmed involvement in a number of the investigations, in particular, the Prosecutor's Office of the US state of Massachusetts and the Southern District of New York, the Commission on the Securities and Exchange Commission (SEC), as well as the US Congress.

The paper fell to 18.44% after losing almost $ 15, trading closed at US $ 65.78 per share. During the session, shares reached 63.75 dollar mark this 52-week low.

The tragic start to the week continues a series of hard landings for Valeant, which began with the end of 2015 because of the attention in Washington, because of the growth of prices for medicines and accusations of profiteering.

Акции компании Valeant Pharmaceuticals обвалились в понедельник, это плохая новость для целого ряда хедж-фондов.

Приведенная в боевую готовность, канадская фармацевтическая компания подтвердила причастность к нескольким проводимым расследованиям, в частности, прокуратурой США штата Массачусетс и Южного округа Нью-Йорка, комиссией по ценным бумагам и биржам (SEC), а также и Конгрессом США.

Бумага рухнула на 18,44% потеряв почти 15 долларов, торги закрылись на отметке 65,78 долларов за акцию. В течение сессии акции достигали отметки 63,75 доллара это 52-недельный минимум.

Трагическое начало недели продолжает серию жестких посадок для Valeant, начавшуюся с конца 2015 года из-за пристального внимания в Вашингтоне, по причине роста цен на лекарства и обвинений в спекуляции.

Акция была любимчиком хедж-фондов. Согласно рейтигну Goldman Sachs — Hedge Fund Trend Monitor, акции Valeant занимали 26 место и обозначились как наиболее значимые (необходимые) для хедж-фондов, must have другими словами. Позже на фоне распродажи в 3-м квартале акции Valeant исчезли из списка Голдмана, но снова вернулись в рейтинг в 4-м квартале.

VRX

Вот, так тихо, под шум разносившийся вокруг Шкрели и KBIO, Билл Акман начал избавляться от акций VRX, подумал я, глядя на торги акции в понедельник. Ее распродавали мощными волнами с $97.50 до $87.35. То есть бумага, после трех дней мощного роста резко развернулась и покатались вниз. Но нет, ситуация абсолютно противоположная, после закрытия Акман объявил, что увеличил свою позицию в Valeant с 5.7% пакета до 9.9% акций компании. Если раньше у него было 14.6 млн акций, то сейчас у него на руках позиция в 34.1 млн. Настоящая игра по-крупному, пошел ва-банк, живой пример для любителей усредняться. Правда, в отличие от нас, ему это дозволено, так как он делает это не на свои деньги, а на деньги инвесторов.

Но даже потеря чужих денег заставляет Акмана грустить...

KBIO

История, которая захватила все информационное пространство вокруг Уолл Стрит, центральной фигурой которой стал очень молодой человек Мартин Шкрели, которому всего 32 года. Занимая пост CEO Turing Pharmaceuticals, он с группой инвесторов приобрел акции KBIO, компании практически объявившей себя банкротом, и сворачивавшей свою деятельность. Первое вложение было 17 ноября в размере 50.1% пакета акций. Сейчас в руках группы под руководством Шкрели около 70% пакет, доставшийся им за $4.36 млн.

Билл: Марти, научи меня делать вот такие проценты по инвестициям..

Напомню, что до 17 ноября KBIO была микро акцией (Micro Cap – так ее называли журналисты CNBC). Ее цена болталась в районе 1 доллара, а после объявления о прекращении финансирования исследований и работы над новыми лекарствами от рака ее цена упала до 0.5 долларов. Тогда и вступил в игру Мартин Шкрели, которого называют человеком, которого больше всего ненавидят в фармакологической индустрии. Ведь именно он спровоцировал удар со стороны властей по отрасли ранее в этом году своим необоснованным поднятием цен на лекарство. И сейчас Шкрели превратился в персону, которой больше всего завидуют участники фарм отрасли, потому что капитализация KaloBios (KBIO) на закрытии в понедельник была равна $163.1 млн. То есть инвестиция Шкрели принесла за 6 дней 3740%, что является просто невероятной эффективностью. Акция доходила в понедельник до $45.80, что составляло более 4000%.

18 августа 2015 года FDA одобрила применение препарата Addyi, которая была разработана компанией Sprout. 
Препарат оказался не настолько хорош, как о нем говорили в масс-медия сразу после одобрения комитетом по контролю лекарств. 
Действительно ли он будет полезен и женщины получат долгожданное лекарство, пока не ясно.
Но кто реально выиграл, так это владельцы и руководители компании  Sprout, которые составляют 100% представительницы слабого пола. 20 августа Valeant Pharmaceuticals International, Inc. купила компанию Sprout за $1млрд.
Орининал

Продолжение истории незадачливого управляющего Билла Акмана, который терпит убытки болле $2 млрд.

Билл Акман направил письмо исполнительному директору, в котором в вежливой форме выразил свое несогласие с подходом совета компании и правлением в стратегии коммуникации с прессой, которую они сейчас ведут в свете проверок регуляторами компании.

Предыстория 

1. Как сливают управляющие Хедж фондами и становятся знаменитыми

2. Как усредняются управляющие Хедж фондами

3. Как держит ответ управляющий Хедж фондом перед инвесторами

А 27 октября, в день после пресс конференции, которую провела Valeant для всех акционеров по поводу обвинений в ее адрес, миллиардный инвестор соскочил с кровати, схватил телефон и начал печатать следующий текст, предназначенный CEO Майклу Пирсону: