детский мир

Уважаемые коллеги, представляем итоги последней:


Акрон взлетел на 17.2% на фоне ослабления рубля. Позитивно повышение цен на аммиачную селитру и UAN, а также снижение цен на электричество в РФ. Негативно снижение цены карбамида, а также повышение стоимости DAP и газа в РФ. Потенциал роста снизился на 9%, целевая цена увеличилась на 6%. Акрон увеличит на 10% поставки удобрений в Бразилию в 2022 году (ТАСС)


Эталон снизился в цене на 2.4%. АФК Система, Эталон и Сегежа создали компанию для строительства деревянных домов (Интерфакс)


ГлобалТранс снизился на 3.0%. Потенциал роста и целевая цена уменьшились на 2% и 5% соответственно на фоне снижения ставок аренды полувагонов


Фосагро прибавил 1.1% на фоне ослабления рубля. Позитивен рост цен на диаммоний фосфат и аммиачную селитру, а также снижение цен на электричество в РФ. Негативно снижение цен на карбамид, а также рост цен на серу в Китае и газ в РФ. Потенциал роста и целевая цена значительно увеличились. Российская ассоциация производителей удобрений планирует продлить заморозку цен на продукцию еще на полгода (

( Читать дальше )

Сегодня поговорим о PayPal, как о новом партнере Amazon. Посмотрим на доллар в текущей фазе рынка и на Детский мир, который сохраняет шансы на рост. Все это узнаете в моем очередном видео с нарезкой полезных фрагментов вебинара ИнвестТема Premium от 3 и 11 ноября:

( Читать дальше )

SPO «СПБ Биржи» может уменьшить долю купивших акции на IPO

«СПБ Биржа» провела первичное размещение акций (IPO) по верхней границе ценового диапазона. Инвесторы оценили ее почти в $1,5 млрд. В следующем году группа планирует SPO на NASDAQ, на которой будут размещаться как новые акции (cash-in), так и пакеты акций текущих акционеров (cash-out). Однако новый раунд cash-in приведет к размытию доли текущих акционеров, а привлеченный капитал еще не успеет заработать, что отразится в снижении прибыли на акцию (EPS) для нынешних инвесторов.

https://www.kommersant.ru/doc/5080307

 

Спрос на акции «СПБ Биржи» в ходе IPO составил $800 млн

Переподписка книги заявок в ходе размещения составила 500%, а общий спрос оказался выше $800 млн, в то время как компания рассчитывала привлечь порядка $150 млн. Спрос на бумаги был сбалансированным, как со стороны розничных инвесторов, так и со стороны институциональных инвесторов и со стороны иностранных инвесторов. Спрос среди розничных инвесторов превысил $500 млн, а среди институциональных инвесторов отмечены крупные западные инвесторы.

( Читать дальше )

Компания «Голдман Груп, Инк.» (The Goldman Sachs Group, Inc.)

2.7. Количество и доля (в процентах) голосов, приходящихся на голосующие акции (доли), составляющие уставный капитал эмитента, которыми лицо имело право распоряжаться до наступления указанного основания: 36720335/ 4,97%;

2.8. Количество и доля (в процентах) голосов, приходящихся на голосующие акции (доли), составляющие уставный капитал эмитента, право распоряжаться которыми лицо получило после наступления указанного основания: 37022588/ 5,01%;

2.9. Дата наступления основания, в силу которого лицо приобрело право распоряжаться определенным количеством голосов, приходящихся на голосующие акции (доли), составляющие уставный капитал эмитента: 09.11.2021.

Интерфакс – Сервер раскрытия информации (e-disclosure.ru)

Сообщение
о приобретении лицом права распоряжаться определенным количеством голосов, приходящихся на голосующие акции (доли), составляющие уставный капитал эмитента
(наименование сообщения, содержащего раскрываемые сведения)
1. Общие сведения
1....

( Читать дальше )

Gulf Investments Limited, инвестиционная структура Altus Capital, расформирует суб-фонд, который в настоящее время владеет 29,99% акций ПАО «Детский мир».

В результате 19,99% акций будут переданы компании, бенефициарными владельцами которой являются глава ПАО «Полюс» Павел Грачев и старший вице-президент по финансам и стратегии «Полюса» Михаил Стискин.

Оставшиеся 10% акций будут переданы компании, бенефициарным владельцем которой является управляющий партнер Altus Capital Дмитрий Кленов

Это не влияет на оценку инвесторами перспектив компании — мы продолжаем в нее верить и видим долгосрочные перспективы увеличения стоимости ПАО «Детский мир» как ведущего игрока c сильным брендом и востребованным омниканальным предложением для покупателей

— Дмитрий Кленов

www.interfax.ru/business/803696

Уважаемые коллеги, представляем итоги последней недели:



Портфель вырос на 0.1% (+0.5% совокупно с учетом Evraz на бирже LSE) против индекса Мосбиржи-1.3%Evraz+5.1% в пересчете на рубли. Портфель на LSE(включает только Evraz) на данный момент составляет 8.4% от совокупного.


По основным компаниям изменения: Акрон +5.4%, Газпром нефть +0.3%, ГлобалТранс -1.5%, Эталон -1.8%, Русагро -4.0%, Газпром -4.8%, Полиметалл+9.8%, Детский мир +3.1%, Северсталь +2.7%, Мать и дитя +0.5%, ММК -0.2%, НЛМК-0.3%, Татнефть -1.5%, Фосагро -2.3%, Лукойл -4.5%


На неделе российский индекс снижался (особенно гос. компании) на фоне миграционного кризиса на границе Беларуси, заявлений А. Лукашенко о возможной приостановке транзита газа и эскалации политических рисков


¹Изменения цен здесь приводятся от вечера пятницы прошлой недели к ценам вечера последней пятницы (момент окончания торгов).


Результаты изменения стоимости портфеля ценных бумаг и индекса Мосбиржи





( Читать дальше )

👉 Продажи в китайский День холостяка рекордно выросли в России

👉 Ozon и Wildberries за сутки распродажи 11 ноября продали товаров на рекордную сумму – более 12 млрд руб. — в 3 раза больше г/г

👉 Lamoda зафиксировала прирост продаж на 22% относительно прошлогоднего показателя, а в сравнении с 11 ноября 2019 г. – на 88%

👉 Сбермегамаркет отмечает рост в 10 раз по сравнению с распродажей прошлого года, Яндекс.Маркет – на 110%

Финансовые результаты Детского мира

Вчера компания сообщила о росте общего объёма продаж на 16,4% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года – до 49,5 млрд руб. на фоне сильных операционных результатов. Одним из факторов роста стало увеличение объема продаж собственных торговых марок и прямого импорта в России до 53% от общих продаж Детского мира.

 

Существенный вклад в выручку внесли онлайн-продажи, которые увеличились на 43,7% – до 43,9 млрд руб. Таким образом, доля в обще выручке достигла 27%. Дополнительный эффект на выручку оказала инфляция, которая отразилась в росте цен на товары.

Скорректированная прибыль за период составила 3,6 млрд руб. и выросла в 1,5 раза. Такой сильный рост прибыли связан с крупным убытком от курсовых разниц в III кв. 2020 г.

Дивиденды Детского мира

Вместе с публикацией отчёта, совет директоров ритейлера рекомендовал дивиденды за 9 мес. 2021 г. в размере 5,2 руб. на акцию. Текущая дивидендная доходность акций Детского Мира составляет всего 3,6%. Дата закрытия реестра для получения дивидендов назначена на 26 декабря 2021 г.

( Читать дальше )

Детский мир вчера представил финансовые результаты за третий квартал 2021 года по МСФО.

Скорректированная EBITDA выросла на 12% г/г при снижении рентабельности всего на 0,2 п.п г/г. К позитивным моментам относится тот факт, что компания смогла сохранить валовую рентабельность на прежнем уровне, несмотря на рост конкуренции и транспортных расходов, так как эти факторы были нейтрализованы благоприятным продуктовым миксом. В то же время решение уйти от исторического коэффициента дивидендных выплат (дивиденд на акцию за 9М21 – 5,2 руб. при доходности 3,7%, 60% скорректированной чистой прибыли по РСБУ) рынок может воспринять негативно, если только компания не вселит доверия, пообещав вернуться к историческому уровню выплат в следующий дивидендный период.

Основные опасения инвесторов сейчас связаны с устойчивостью текущего тренда по рентабельности EBITDA и темпам инвестиций в цены, необходимыми для дальнейшего поддержания темпов выручки. Сейчас акции торгуются по коэффициентам 7,1-6,3х EV/EBITDA 2021-22П, что на 21-7% выше исторических средних мультипликаторов.

Кипнис Евгений
Воробьева Олеся
«Альфа-Банк»