дайджест

Итак, новый инвестиционный дайджест, в котором я рассказываю про наиболее интересные моменты недели и делюсь планами на ближайшее будущее. Сегодня — ЦМТ, облигации и немного про фонды коммерческой недвижимости, которые могут заменить ПНК.

 Облигации на размещении

За неделю практически ничего не покупал, было всего 2 сделки. Первая — покупка на размещении облигаций СибАвтоТранса. Я про них не писал, потому что просто не успел. Компания интересна, но не без ложки дёгтя. Она занимается строительством сооружений для нефтянки, в частности, для Газпрома, в условиях вечной сибирской мерзлоты. Собственно, риск в зависимости от заказов Газпрома. Купон 14,5%, что слабее первого размещения. Сам выпуск небольшой, на 200 млн рублей. Ещё и на 5 лет. Апсайда в нём не жду. Вот первый выпуск с купоном 18% был, конечно, супер, эх…

Жду исполнения заявки по ТД РКС. Приём заявок ещё продолжается. Про него я писал разбор. Размещение перенесли на неделю.

( Читать дальше )

Все самые важные и интересные финансовые новости в России и мире за неделю: российский крипто-мент отложил $24 млн в Биткоинах на пенсию, NVidia попала в топ-5 самых дорогих компаний, вышел сиквел письма в защиту кожаных мешков, а нейросети и адвокаты пытаются унижать друг друга.

ЦБ считает, что российская экономика перегревается

И речь тут не про глобальное потепление и аномально жаркое начало лета: аналитики Центробанка полагают, что внутренний спрос на товары и услуги растет (что как бы хорошо), а вот удовлетворять его особо нечем (а вот это уже не очень).

Для иллюстрации к опасениям ЦБ по поводу перегрева российской экономики я просто загуглил слова «nabiullina hot»

Увеличивать собственное производство России непросто, ведь «больше работать» уже просто некому: безработица в апреле достигла рекордного за последние 30 лет минимума в 3,3% (кстати, куда подевалась вся работоспособная часть населения?). С наращиванием импорта тоже могут возникнуть определенные проблемы (см. всевозможные ограничения и санкции).

( Читать дальше )

Выделим три новости:

— ВВП Германии в 1 квартале начал падать;

— ВВП России в апреле начал расти;

— Россия обошла Бразилию по объёму рынка тяжёлых грузовиков и вышла на 4 место в мире. Впереди только Китай, Индия и США.

ДАЙДЖЕСТ

Мировая экономика

● Потребительская уверенность в США снижается.

● В Еврозоне продолжается падение реальной денежной массы. Аналогичная картина наблюдается в Германии.

● ВВП Турции в 1 квартале вырос на 4%.

Экономика России

● В апреле ВВП России вырос на 3,3% по оценке Минэка. Спад, продолжавшийся 11 месяцев, закончился.

● Выпуск по базовым видам экономической деятельности (промпроизводство, сельское хозяйство, строительство, транспорт, торговля) в апреле вырос на 5,5%.

● Промпроизводство в апреле выросло на 5,2%. Месяц стал лучшим апрелем за всю постсоветскую историю.

● Деньги банков (= банковские резервы) держатся на одном и том же уровне с 2018 года. Денежная масса растёт за счёт банковского мультипликатора (= за счёт роста рисков в банковской системе).

( Читать дальше )

ДАЙДЖЕСТ ПОСТОВ ЗА НЕДЕЛЮ

Все доброго времени суток. Обзор постов за неделю. На некотоые компании представленны видео обзоры. Судя по первым видео вижу, что есть отклик, поэтому продолжаю работать в этом направлении. Тестовые видео, чуть больче чем за неделю, собрали порядка 300 просмотров. Так что, как там говорят блогеры: ставьте лайки, колокольчики, подписываейтесь на канал)))
Ссылка на канал @maximmikhaylevskiy:
www.youtube.com/channel/UCZPNI55m63Scf3nz4s9-ybw

1 Эл5 Энерго #ELFV
smart-lab.ru/mobile/topic/907645/

2 Фиксация прибыли по компаниям: Башнеть (100%) и НижнекамскНефтехим (30%).
smart-lab.ru/mobile/topic/907821/

3 TOP 10 лидеров/аутсайдеров портфеля
smart-lab.ru/mobile/topic/907946/

4 Авиакомпания Ютейр #UTAR
на канале

5 Фиксация прибыли. Совкомфлот #FLOT (100%)
smart-lab.ru/mobile/topic/908211/

6 Добавление новых позиций в портфель
smart-lab.ru/mobile/topic/908496/

7 Аптеки 36.6. #APTK
smart-lab.ru/mobile/topic/908587/

( Читать дальше )

Дайджест жаркий, потому что летний, но не только. Инвестиционная неделя выдалась для меня довольно интересной.

 2,1 млн

Важен не размер портфеля, а умение им пользоваться. Хех. В последнем отчёте писал, что портфель перешагнул отметку в 2,1 млн. Постепенно растёт, сложный процент работает всё эффективнее и эффективнее, а регулярные пополнения продолжают делать своё дело.

При регулярном пополнении портфеля на одинаковую сумму ежегодно лишь на 7-й или 8-й год доходность портфеля, выраженная в деньгах, обгонит сумму пополнения (но это не точно и исходя из доходности 10–12%). Кто понял жизнь, тот не спешит. 🫰

Облигации

Из привлекательного (в разных смыслах этого слова) появились или скоро появятся: ТД РКС, Соби Лизинг, Бэлти, КИФА и Ультра — это для тех котлетеров, которые туземунщики. Ну и Эконом Лизинг с Лизинг Трейдом сюда же.

Хочу сделать разбор по ТД РКС, он любопытнее всего лично для меня (отчёт за 2022 бегло пока посмотрел), ну и купон хороший обещают — 15%. Хотя все эти ребята заслуживают место в портфеле ВДО-ВДО, просто всех не осилю. Доходность категории 14+, и это я не про возраст.

( Читать дальше )

Все самые важные и интересные финансовые новости в России и мире за неделю: новый закон разрешает госорганам изымать загранпаспорта, ЦБ РФ надеется на «иранскую мечту», инвесторов в Яндекс поставят перед интересным выбором, а рейтинг Forbes 30 Under 30 оказался зашкварен проходимцами. (Видеоверсия здесь.)

Идем к «иранской мечте»

На той неделе Владимир Чистюхин (первый зампред ЦБ) заявил, что он верит в реализацию так называемого «иранского сценария» на российском фондовом рынке: это когда, потеряв из-за международной изоляции доступ ко всему разнообразию инвестиционных инструментов и пытаясь хоть как-то спасти свои деньги от обесценивания, бедные инвесторы массово ломятся на отечественный фондовый рынок – делая ему «иксы».

Думаю, если вернуться на пару лет назад на какую-нибудь конференцию российских инвесторов и сказать им, что в скором времени пределом мечтаний Центробанка РФ станет «чтобы было хотя бы как в Иране» – за такую аналитику сразу выгнали бы взашей, а вот поди ж ты, реальность опережает наши фантазии…

( Читать дальше )

Все самые важные и интересные финансовые новости в России и мире за неделю: новый «ресторанный» налог в 1% на нужды СВО, «инфоцыган» хотят официально запретить, Яндекс готовятся продать со скидкой в 50%, Тесла-боты научились ковылять, Сэм Альтман хочет буквально заполучить ваши глаза, а у криптанов подгорело из-за холодных кошельков. (Видеоверсия здесь.)

Минфин окончательно определился, как и чем он собирается облагать релокантов

В середине 2022 года Минфин предложил начать удерживать с эмигрантов, которые продолжают работать на российские компании, НДФЛ в размере 30% (вместо отсутствия налогообложения в РФ вообще, как сейчас это работает с налоговыми нерезидентами на удаленке). Но потом что-то засмущался и свой законопроект отозвал.

Месяц назад Минфин сделал второй «подход к снаряду»: предложил налогообложение трудовых договоров не трогать, зато впаять налог в 30% фрилансерам-эмигрантам, которые, опять же, работают на российские компании. Но и тут некое смущение одолело подопечных министра Силуанова, и законопроект опять молниеносно отозвали.

( Читать дальше )

Дайджест за 2 недели на этот раз получился. Они были чрезвычайно насыщенными в плане рабочих проектов, поэтому успел не всё, что планировал. Ну и накопилось кое-что) Пробегусь по облигациям и акциям на этот раз, применительно к моему портфелю, естественно.

1. Заявки по размещениям облигаций

Исполнились заявки по размещениям:

• Гарант-Инвест
• ЛСР
• Лайфстрим

Про все писал отдельно. Жду Софтлайн и Делимобиль. Про Софтлайн тоже писал, про Делимобиль завтра выйдет пост. Выпуск ништяк, пост тоже получился хороший;)

2. Новые облигации

Есть ещё несколько размещений ближайших и уже идущих, про которые я не планирую подробно писать, но по паре слов хочу сказать.

🔹 Окей (ориентир 12%) — у меня есть прошлый, этот не планирую. Оферта через 3 года, срок 10 лет. Ну как и прошлый.

🔹 Кифа (ориентир 15%) — интересно брать на размещении, думаю, что отрастёт. Но они уже перенесли размещение на июнь с мая, нехорошо себя ведут. Выпуск всего 200 млн. В портфель ВДО так и просится.

( Читать дальше )

Все самые важные и интересные финансовые новости в России и мире за неделю: бюджет РФ выполнил годовой план по дефициту, веб-поиск через ChatGPT сделают доступным для всех, Google повторил «эйай» 146 раз, Tether финансово расправил плечи, а Пепе-лягушонок начал их скукоживать обратно. (Видеоверсия здесь.)

Дефицит российского бюджета уже достиг своих целей на год, а ты?

Несмотря на все предыдущие заверения Минфина РФ о том, что «всё идет строго по плану», накопленный дефицит российского бюджета по итогам апреля (3,4 трлн руб.) всё же превысил план на весь год (2,9 трлн руб.). Судя по всему, ребята из Минфина ожидают, что весь остаток года доходы бюджета будут строго превышать расходы – что выглядит, ну, как-то уж очень оптимистично, что ли.

Возможно, Силуанов в какой-то момент проходил «Марафон желаний» Блиновской – и теперь усиленно посылает Вселенной позитивные сигналы, визуализирует профицит бюджета, двигает тазом так, как будто казна уже полна...

( Читать дальше )

Все самые важные и интересные финансовые новости в России и мире за неделю: Tinder уходит из РФ, Набиуллина запустила Рублерост с доходностью 500%, крестный отец искусственного интеллекта заявил об опасности сверх-умного ИИ, а ребята из Google боятся конкуренции с кустарными языковыми моделями. (Видеоверсия здесь.)

Налоговая продолжает гонения на блогеров

Если вы, как и я, не очень хорошо представляете, о каких блогерах идет речь – то вот вам, например, фото Дины Саевой

Ранее в прессе со ссылкой на некие туманные «источники» появлялась информация о том, что у правоохранительных органов уже якобы готов секретный «расстрельный списочек» из 32 блогеров, которых готовятся с особым пристрастием прижучить за уклонение от уплаты налогов.

Пока выглядит похожим на правду: на прошлой неделе налоговая арестовала счета компаний Оксаны Самойловой (модель и жена Джигана), Дины Саевой (Тикток-блогерка), а также Дарьи Зотеевой (Инстасамка).

( Читать дальше )