Доллар-рубль

Курс доллара с середины мая вырос с 75 рублей до текущих 90. На этих уровнях рубль задержался. О дальнейших перспективах российской валюты рассказали эксперты в рамках онлайн-конференции Finam.ru «Инвестиции в рынок США: проблемы и возможности».

Александр Миллер, независимый финансовый советник, считает, что рост курса доллар продолжится, «поскольку в текущих реалиях Россия испытывает проблемы с экспортом энергоносителей». «Санкционная политика и геополитические риски вынуждают ЦБ не вмешиваться в свободное падение рубля. Плюс спекулятивная составляющая подливает «масла в огонь», удерживая короткие позиции по паре. В этой связи можно прогнозировать, что курс может достигнуть 92 — 97 рублей за доллар в ближайшей перспективе», — считает эксперт.

Валерий Емельянов, эксперт по фондовому рынку «БКС Мир инвестиций» видит два возможных сценария развития событий: дальнейший рост или откат, и склоняется, что всё-таки откат в текущей ситуации более вероятен.

( Читать дальше )

Доллар слегка подорожал, вернувшись к отметке 91 руб.

Несмотря на сохраняющийся рост цен на энергоносители, курс доллара не может развить снижение, при этом торговая активность остается пониженной. Мы склонны полагать, что поддержку американской валюте оказывает сужение сальдо торгового баланса, а также отрицательное сальдо текущего счета. Дополнительным фактором сужения предложения иностранной валюты на рынке выступило снижение ежедневных объемов продаж Минфином.

На утро четверга рубль слабеет к ключевым валютам МосБиржи. Не исключаем, что доллар инерционно может приблизиться к отметке 92 руб. в ходе сегодняшних торгов, одна мы продолжаем ориентироваться на восстановление своих позиций рублем и возвращение пары под отметку 90 руб.

Жильников Егор
«Промсвязьбанк»

Банк России опубликовал платежный баланс за июнь и 1П23. Профицит текущего счета в 1П23 составил $20,2 млрд, сократившись в 7,3 раза по сравнению с 1П22. Положительный баланс внешней торговли товарам уменьшился в 3,3 раза до $54,3 млрд. Экспорт товаров из России ($205,6 млрд) сократился на 32,9% г/г, импорт при этом увеличился на 19,5% г/г, достигнув $151,3 млрд. По данным Банка России, в 2К23 сальдо счета текущих операций уменьшилось в годовом сопоставлении в 2,7 раза до $5,4 млрд, а в июне вообще оказалось отрицательным (-$1,4 млрд). В последний раз отрицательный баланс текущего счета фиксировался три года назад: в августе 2020 г. дефицит составил $1,4 млрд, в июне 2020 г. — $4,4 млрд.

Технические причины дефицита — резкое увеличение выплаты дивидендов и перевод средств за границу. Дивиденды, которые причитаются акционерам-нерезидентами, поступали на счета типа «С», но платежи попадали в платежный баланс со знаком минус как доход к выплате инвесторам. Отметим, что Банк России впервые представил разбивку такого дохода в ежемесячной статистике по платежному балансу. В июне доходы к выплате инвесторам возросли до $8,3 млрд, превысив обычные показатели.

( Читать дальше )

Пара доллар-рубль завершила торги во вторник без особых изменений у отметки 90,4 руб.

Торговая активность долларом с расчетами «завтра» не изменилась относительно значений понедельника, при этом доллар взял паузу в снижении. С одной стороны, поддержку национальной валюте оказывал заметный рост нефтяных котировок, с другой стороны, по заявлениям ЦБ, профицит счета текущих операций РФ за 6М 2023г снизился до 20,2 млрд долл., а сальдо текущего счета в июне перешло в отрицательную область, что может выступать барьером в укреплении рубля.

На утро среды доллар торгуется без заметных изменений. Мы считаем, что национальная валюта остается перепроданной и сохраняет потенциал для укрепления. Ориентируемся на снижение пары доллар-рубль под отметку 90 руб. и выход в более фундаментально обоснованный диапазон 86-88 руб. в ближайшее время. В менее вероятном сценарии, доллар может закрепиться в диапазоне 90-91 руб. и несколько сессий подряд демонстрировать боковое движение.

Жильников Егор

( Читать дальше )

Что случилось?

По данным ЦБ, сальдо текущего счета в июне оказалось в дефиците в размере US$1.4 млрд. впервые с августа 2020, когда он был на таком же уровне. В итоге, за 1П23 профицит текущего счета составил лишь US$20.2 млрд. vs US$147.6 млрд. в 1П22, а отдельно за 2К23 соотношение выглядит как US$5.4 млрд vs US$76.7 млрд. В 1К23 профицит составлял US$14.8 млрд.

На стороне финансового счета в июне был зафиксирован приток капитала на US$1 млрд, хотя в целом за 2К23 был оттока на US$5.7 млрд. vs US$78.2 млрд в 2К22 и US$18.4 млрд. в 1К23.


( Читать дальше )

Банк России отметил, что внутриполитические события не стали существенной причиной ослабления рубля в июне

Банк России опубликовал очередной информационно-аналитический материал «Обзор рисков финансовых рынков». По данным ЦБ РФ, объем продажи валютной выручки экспортерами уменьшился на 22,9% м/м — с $9,1 млрд в мае до $7,0 млрд в июне (сопоставимый с апрелем результат) на фоне ослабления рубля по отношению к доллару США на 10,4%. Через крупнейшие банки население 24 июня приобрело валюты на 7,1 млрд руб. нетто, за выходные (24 и 25 июня) — на 6,2 млрд руб. (75% в безналичной форме), за последнюю неделю месяца — на 4,1 млрд руб. В целом за июнь граждане купили иностранной валюты на 0,3 млрд руб.

Спрос на иностранную валюту, по наблюдению центрального банка, стабильно увеличивался в июне за счет повышения концентрации крупных участников. Доля крупнейшего покупателя с начала месяца выросла с 10 до 40%. Доля крупнейших участников (топ-2, топ-3 и топ-5) также возрастала в два раза и более, что дополнительно влияло на динамику курса рубля.

( Читать дальше )

Добрый день, друзья !

Разберу фьючерс доллар-рубль


Сквозной анализ всех таймфреймов:


▫️долгосрочно — на тф Д1 06.07.2023 вероятнее прошла кульминация покупок, вероятнее будут корректироваться вниз до 84 300 и сформируют боковик


▫️среднесрочно — в рамках тф Н1 пытаются уйти в SELL тренд, если пустят выше 89 500, склоняюсь к тому, что отстроят новый боковик с границами 90 180 — 88 300. 89 500 — 89 570 это мощное объемное сопротивление, его проходили импульсно.


▫️внутридня — от вчерашней зоны покупателей в рамках тф М5 прошла кульминация продаж, могут ратироваться в узком диапазоне и заложить боковик, приоритет покупок сохраняется



Вход от зон покупок или продаж можно осуществлять на ретесте.
Это может быть как быстрый ретест, так и ретест в котором возврат к уровню происходит через определенное количество пунктов и свечей.


Зоны поиска покупок указал на скрине
#Рубль. Фьючерс на Доллар-Рубль (контракт 09-23)

✅ Телеграм с ранней аналитикой — t.me/cashalot_trading

 

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией или прямым призывом к каким-либо действиям !

( Читать дальше )

Пара доллар-рубль завершила торги в понедельник снижением, отступив под отметку 90,5 руб.

В начале дня доллар тяготел к росту, однако по мере активизации крупных игроков на рынке перешел к снижению. Мы считаем, что ажиотаж на рынке снизился, а при текущих ценах на энергоносители рубль фундаментально недооценен. Не исключаем, что давление на доллар могли оказывать экспортеры, вернувшиеся к продажам валюты. Отметим, что ЦБ связал ослабление рубля в конце июня со снижением валютных конверсий компаниями экспортерами.

На утро вторника доллар торгуется без заметных изменений. Мы полагаем, что высоковероятно доллар продолжит развивать снижение и попробует отступить в наш целевой диапазон 86-88 руб. в рамках ближайших торгов. Помимо экспортеров, стимулировать коррекцию американской валюты будут спекулянты на фоне складывающейся технической картины.

Жильников Егор
«Промсвязьбанк»