Постов с тегом "ВДО": 4908

ВДО


Дефолт: что делать инвестору?

В последние месяцы тема дефолтов стала суперакутальной. Мы решили остановиться на ней подробнее, чтобы предостеречь владельцев облигаций от потенциальных ошибок и не допустить паники среди инвесторов при наступлении тех самых негативных сценариев в жизнедеятельности эмитентов ВДО, а также сориентировать, куда бежать, если вдруг от эмитента не пришли ожидаемые деньги.

Дефолт: что делать инвестору?

Начнем с понятия дефолта. Дефолтом признается неисполнение эмитентом обязательств по облигациям сроком более 10 рабочих дней (если меньший срок не предусмотрен эмиссионными документами) или отказ от их исполнения в следующих случаях:

  • выплата очередного процентного дохода (купона) по облигациям;
  • погашение номинальной стоимости облигации (погашение части номинальной стоимости в случае, если погашение номинальной стоимости осуществляется по частям);
  • исполнение обязательства по приобретению облигаций, если такое обязательство предусмотрено условиями выпуска (выкуп по оферте).
Но есть еще пограничная стадия — 

( Читать дальше )

Коротко о главном на 05.05.2022

Итоги оферты, ставка купонов и кредитный рейтинг:

  • «Пионер-лизинг» выкупил по оферте 497 облигаций серии БО-П01 на общую сумму 501,7 тыс. рублей. Цена приобретения — 100% от номинальной стоимости.

  • «Л Си Пи Инвестор Сервисез», выполняющий функции ПВО по выпуску серии 001Р-01 ООО «Боржоми Финанс», на фоне появившейся информации о приостановке производства воды на двух заводах «IDS Боржоми Грузия» (входит в Rissa Investments Limited) направил запрос эмитенту с целью выяснить, как эти события повлияют на способность компании исполнять свои обязательства перед владельцами облигаций.

  • Компания «Экспомобилити» установила ставку 1-го купона коммерческих облигаций серии КО-П03 на уровне 16% годовых. Ставка 2-го купона составит 15% годовых, 3-4-го купонов — 14% годовых. По займу предусмотрена годовая оферта.



( Читать дальше )

Скрипт первичного размещения облигаций МФК Быстроденьги 03 (ruBB, 150 м.р., 3 года, 1-4 купоны - 24%, 5-36 купоны - КС+5%)

Скрипт первичного размещения облигаций МФК Быстроденьги 03 (ruBB, 150 м.р., 3 года, 1-4 купоны - 24%, 5-36 купоны - КС+5%)
5 мая
стартует размещение выпуска облигаций МФК Быстроденьги 03

Основные параметры выпуска:
— эмитент: ООО МФК «Быстроденьги»
— кредитный рейтинг эмитента: ruBB (Эксперт РА), прогноз «стабильный»
— размер выпуска: 150 млн.р.
— срок обращения: 1 080 дней (3 года)
— периодичность купона: 30 дней
— ставка купона: 1-4 купонные периоды – 24% годовых, 5-36 купонные периоды – ключевая ставка Банка России плюс 5% (размер ключевой ставки определяется на дату за 5 рабочих дней до начала купонного периода)
— организатор выпуска: ООО ИК «Иволга Капитал»
— поручитель: ООО МКК «Турбозайм»
— закрытая подписка только для квалифицированных инвесторов

Скрипт для участия в первичном размещении облигаций МФК Быстроденьги 03:
— полное / краткое наименование: МФК Быстроденьги 03 / БДеньги-03
— ISIN: RU000A104SJ9
— контрагент (партнер): ИВОЛГАКАП [MC0478600000]



( Читать дальше )
  • обсудить на форуме:
  • ВДО

Коротко о главном на 04.05.2022

Итоги оферты, дата размещения и новый выпуск:

  • «ЮниМетрикс» выкупил в рамках оферты по соглашению с владельцами 652 облигации серии 01 на общую сумму 619,8 тыс. рублей. Цена приобретения — 95% от номинальной стоимости плюс накопленный купонный доход.

  • МФК «Быстроденьги» завтра, 5 мая, начнет размещение трехлетнего выпуска облигаций серии 001P-01 объемом 150 млн рублей. Бумаги будут размещены по закрытой подписке среди квалифицированных инвесторов. Ставка 1-4-го купонов установлена на уровне 24% годовых. Ставка последующих купонов будет рассчитываться по формуле: ключевая ставка Банка России, действующая по состоянию на 5-й рабочий день, предшествующий дате начала купонного периода, плюс 5 п.п. Организатор — ИК «Иволга Капитал».

  • Совет директоров ПО «Уральский оптико-механический завод имени Э.С. Яламова» (УОМЗ) утвердил выпуск десятилетних биржевых облигаций серии БО-04 объемом 3,5 млрд рублей. Бумаги будут размещены по открытой подписке. Предусмотрена возможность досрочного погашения облигаций по усмотрению эмитента.


( Читать дальше )

Портфель ВДО в апреле отскочил на 9% и 5 мая пополнится новым выпуском МФК Быстроденьги

Портфель ВДО в апреле отскочил на 9% и 5 мая пополнится новым выпуском МФК Быстроденьги
Портфель ВДО PRObonds #1 резко отскочил вверх после объявления о снижении ключевой ставки в прошлую пятницу. Средняя доходность входящих в него облигаций снизилась до 26,4% (в конце марта – середине апреля достигали рекордных 33%).

С начала года портфель ВДО теряет 13%, а от своего минимума 31 марта вырос уже на 9%. Для сравнения, акции, по Индексу голубых фишек МосБиржи (полная доходность, включая дивиденды) на истекшей неделе тоже росли, но за апрель всё равно снизились на 10%, а с начала года остаются в минусе на 35%.

Если результат портфеля ВДО в 2018–2021 годах составлял усредненно 12,3% годовых, то за нынешний год ожидается всего около 0-2%. Это предполагает рост портфеля от сегодняшнего уровня примерно на 16-17% до конца года.

Об облигационных изменениях в портфеле.

Портфель ВДО в апреле отскочил на 9% и 5 мая пополнится новым выпуском МФК Быстроденьги



( Читать дальше )

Новая реальность. Что ожидает отечественный фондовый рынок?

Российский рынок частных инвестиций вошел в кризис на историческом пике своего развития: количество уникальных клиентов физических лиц на брокерском обслуживании по итогам 2021 года удвоилось и составило 20,2 млн человек, а совокупная стоимость активов физических лиц на брокерском обслуживании согласно данным ЦБ составила 8,3 трлн рублей, объем средств на ИИС – 551 млрд рублей. С начала 2022 года российские индексы акций упали на 30-40%, рынок облигаций готовится столкнуться с дефолтами, валютный рынок стал жестко регулируем, а рост инфляции резко ускорился.
Новая реальность. Что ожидает отечественный фондовый рынок?
  • Как сохранить доверие к фондовому рынку у новых инвесторов?
  • Какие инструменты альтернативных инвестиций будут востребованы в кризис?
  • Какими станут защитные стратегии вне фондового рынка?
  • Какие меры поддержки индустрии и инвесторов должно оказать государство? 

Ответы на эти вопросы определим 18 мая на конференции «Финансовые продукты для розничных инвесторов».



( Читать дальше )

Коротко о главном на 29.04.2022

    • 29 апреля 2022, 10:10
    • |
    • boomin
  • Еще

Новый выпуск, итоги оферты и понижение рейтинга:

  • Банк России зарегистрировал выпуск десятилетних облигаций «Пионер-Лизинг» серии 01 объемом 400 млн рублей. Регистрационный номер — 4-01-00331-R. Бумаги предназначены для квалифицированных инвесторов и будут размещены по закрытой подписке.



  • «Сэтл Групп» утвердил программу биржевых облигаций серии 002Р объемом до 100 млрд рублей включительно. В рамках бессрочной программы облигации смогут размещаться на срок до 10 лет.

  • «Эксперт РА» понизил рейтинг кредитоспособности ООО «Калита» до уровня ruD, изменив прогноз на стабильный.


( Читать дальше )

Коротко о главном на 28.04.2022

    • 28 апреля 2022, 11:44
    • |
    • boomin
  • Еще

Итоги оферты, рейтинги, программа и дефолт:

  • Московская биржа ввела в действие новую базу расчета индекса ВДО ПИР в связи с сообщением ООО «Калита» о неисполнении обязательств перед владельцами облигаций. Новый состав базы расчета будет действовать в период с 27 апреля 2022 г.

  • Московская биржа зарегистрировала программу биржевых облигаций серии 001P МФК «Вэббанкир» объемом 3 млрд рублей. Регистрационный номер — 4-00606-R-001P-02E. В рамках бессрочной программы облигации могут размещаться на срок до 10 лет.


  • «СофтЛайн Трейд» выкупил по оферте 185,86 тыс. облигаций серии 001Р-04 на общую сумму 156,3 млн рублей.



( Читать дальше )

Портфель ВДО от дна марта вырос на 6%

Портфель высокодоходных облигаций PRObonds #1 вернулся к заметному восстановлению.

Его результаты 2018-2020 годов – выше 14% годовых, в 2021 году – 7,6%. А накопленный убыток 2022 года сократился до -15,8%. От своего дна, достигнутого 31 марта, портфель вырос за неполный месяц на 6%.
Портфель ВДО от дна марта вырос на 6%
Средняя доходность к погашению входящих в портфель облигаций составила на вчера 29,6%. С одной стороны, прецедентная премия к широкому рынку корпоративных облигаций сохраняется. С другой, еще недавно доходность превышала 32%.

Портфель ВДО от дна марта вырос на 6%



( Читать дальше )

Коротко о главном на 27.04.2022

    • 27 апреля 2022, 09:10
    • |
    • boomin
  • Еще

Ставки купонов, дефолты и частичное досрочное погашение:

  • ТК «Нафтатранс плюс» установила ставку 32-го купона облигаций серии БО-02 на уровне 15% годовых.

  • «СофтЛайн Трейд» установил цену приобретения по оферте облигаций серии 001Р-04 не выше 85% от номинала. Выкуп бумаг будет проходить сегодня, 27 апреля. Период предъявления облигаций к выкупу был установлен с 20 по 26 апреля. Количество приобретаемых облигаций — не более 500 тыс. штук. Агентом по приобретению выступит Газпромбанк.

  • «Калита» допустила дефолт при выплате 6-го купона по облигациям серии 001Р-03 на 1,6 млн рублей. Причина неисполнения обязательств — отсутствие денежных средств в необходимом объеме. У владельцев облигаций наступило право требовать от эмитента досрочного погашения бумаг.

  • ОР (прежнее название — «Обувь России», входит в OR GROUP) допустила дефолт при выплате 20-го купона облигаций серии 001Р-03 на сумму 4,725 млн рублей, а также по выплате 5-го купона облигаций серии 002Р-02 на 1,366 млн рублей. Причина неисполнения обязательств — отсутствие на расчетном счете эмитента денежных средств в необходимом размере. По обоим выпускам у владельцев облигаций наступило право требовать от эмитента досрочного погашения бумаг.


( Читать дальше )

....все тэги
UPDONW
Новый дизайн