риск

Риски снижения возрастают, хеджирую портфель акций покупкой путов на 145 страйке

Помните писал тут  "Сидим в окопе ждем ракету" и «Волатильность должна напомнить о себе».

Много идет разговоров на счет того, что все переоцено,  давно пора все продать, встать в шорт и уехать на 900 по РТС. Друзья мои, вы окончательно задемурены… думать надо самим. Очень интересно все же как большинство определяет дешев или дорог конкретный актив в данный момент.

Я к примеру, пользуюсь сравнительными показателями. Мы и в обычной жизни этим пользуемся постоянно, сравнивая машины, квартиры, одежду, отдых и пр. Например возьмите индексы DAX, РТС, Bovespа, Hang Seng. Да конечно валюты разные, но не суть в этом… суть в риске.


 

Как мы видим из графика (год) DAX находится выше РТС на процентов 40, Bovespa и Hang Seng выше нас 

( Читать дальше )

Смотреть с 4:30 по примерно седьмую



ps without home

по мотивам Vanutar smart-lab.ru/blog/36609.php
получается делать 0,5% в день очень даже неплохо! Особенно учитывая наш рынок в последнее время с его метаниями то вверх то вниз в узком диапазоне. Самое главное делая 0,5% в день (на самом деле можно и до 1% в день без особых усилий) не налететь как-нибудь на минус 15% за один очень трендовый день, за который падение или рост составит до 5%. Иначе полмесяца или больше коту под хвост. Вот и вся хитрость. Если есть время работать на рынке каждый день по несколько часов, то и 0,5-1% в день вполне достаточно. Главное не зарываться! А не зарываться значит всегда ограничивать риск. Научитесь ограничивать риск и все у вас получится!

ВОТ ЧТО МНЕ НАПОМИНАЕТ ТРЕЙДИНГ))) ХОРОШО ИСПОЛНЕНЫЙ ТРЮК))) 

Всем привет!
На рынке я работаю для себя, чтобы не «жить на одну зарплату», а по работе являюсь финансовым менеджером в одной небольшой группе компаний. И вот собственник фирмы решил увеличить доходность на имеющиеся активы — и готов даже заложить одно из наших зданий под получение кредита. Часть из которого хочет разместить в реальный бизнес, а часть попробовать разместить на фондовом рынке. На все мои увещевания, что это дело рискованное, особенно сейчас, уперся — хочу мол, и все тут! И ни шкни, потому как я тут хозяин и со своими деньгами делаю, что хочу!
Люди добрые, хелп ми! Беда вся в том, что кто-то (знал бы, кто — башку бы оторвал, ей Богу!) сказал собственнику нашей группы, что, мол, есть такие стратегии из опционов (для понимания сюжета — наш шеф общий смысл слова «опцион» понимает, но разницу опциона от фьючерса уже не представляет) и акций, которые способны приносить устойчивый денжный поток в любом случае, вне зависимости от того, падает рынок акций или растет. И что — ВНИМАНИЕ! — так можно получать ежеквартальный доход. И теперь шеф требует от меня создать такую вот «денежную машинку»! Но я ж не ФРС (увы) и даже не ЕЦБ. Ну и как мне собственника нашего  разубедить, но по-простому, без особой зауми в терминах, доказав, что ЧУДЕС НЕ БЫВАЕТ и что если подобного рода стратегии и существуют, то по ним есть не малые риски.


( Читать дальше )

По всей видимости наш ФР уже достаточно перепродали и новых серьезных продавцов не появляется. Как мы уже писали не раз, цена формируется на основе совокупного предложения-спроса. Данная величина определяется посредством отношения инвесторов к риску и планируемой доходности. На текущий момент в цене уже учтены все риски и в отсутствии новых, количество потенциальных продавцов истощается. Именно с этим может быть связано то, что наш фондовый рынок упирается против дальнейшего снижения. Пусть это и азбучные истины, но для того, чтобы не потеряться в рыночных буднях, следует об этом вспоминать. 

Простой пример. Мы видим, что ГП демонстрирует позитивную динамику, хотя внешний фон явно не располагает к покупкам.

Вероятно сейчас крупные покупатели в ГП видят, что риски на которые они готовы пойти при покупке этой бумаги соответствуют желаемой доходности — они будут покупать и пусть хоть Bankia в Испании станет трижды банкротом, а Греция выйдет из Еврозоны.

Руководствоваться они могут и такими рассуждениями. Все равно что там случится в зоне евро,  важно то, что зимой ЕС придётся покупать газ, а его цена уже весной (пусть и нерепрезентативный Natural Gas) стала демонстрировать повышательную динамику. Как вы понимаете газ будет продаваться за доллары, который также демонстирует повышательную динамику как к рублю, так и к евро. В итоге Газпром получает прибыль от роста доллара при тех же кап.затратах.  Кроме того, в правительстве опять заговорили о том, что нельзя так сильно зажимать ГП налогами в условиях роста кап.затрат. Вот вам и еще один драйвер роста.  Для 

( Читать дальше )

Банк Джей-Пи Морган, в результате рискованных операций, потерял огромные деньги. Нассим Талеб, автор книги Чёрный лебедь, преподаватель управления рисками, разъясняет ситуацию и комментирует заявление управляющего.
 
www.antifragility.ru
www.facebook.com/nassimtalebru
www.twitter.com/NassimTalebRu
 
Транскрипт ролика

Только что закончил тестировать новый сетап на вход по таймфрейму М5. Не знаю, где я «ударился головой», но впервые получен 100% вход без риска!  Он и был рабочим, но на 70% и объединял в себе учения знаменитых трейдеров и институтов, которые продают свои труды. И здесь,  я начинаю выкладывать прибыльные 100% M5  сетапы. Так же здесь я буду выкладывать мои любимые сетапы по Price-Acnion на дневных графиках.