Откровение 23.06

После того, как за последние несколько месяцев их забили до полусмерти, на прошлой неделе сторонникам «разворота ФРС» наконец-то было что праздновать. Короче говоря, Пауэлл заявил, что смягчение финансовых условий не исключено. Я давно не видел такого уровня «голубизны», поэтому трейдеры поспешили с выводами и уже седлали седла для следующего ралли. Краткосрочные настроения резко усилились, а модель страха/жадности CNN на прошлой неделе достигла отметки 76. В то время как ФРС говорит о том, что количественное ужесточение происходит на «автопилоте», ликвидность на фоне этого улучшилась. Агрессивные стимулы Китая вызвали волнения на мировых рынках и улучшили ликвидность. Это, в сочетании с сокращением сделок обратного РЕПО в США, привело к созданию более благоприятного фона для акций. Таким образом, хотя ФРС и утверждает, что условия были сдерживающими, на самом деле обстановка более благоприятная, чем я думал. Это радует трейдеров, и они пытаются опередить ожидаемую паузу/поворот.

( Читать дальше )

Всем понедельник! Выпуск 246

Важная прошлая неделя на фондовом рынке Америки закончилась смешанно. Потому что с одной стороны индексы припали, но я пока не вижу в этом ничего плохого, так же были смешанные корпоративные отчеты очень серьезных компаний, но с другой стороны вышли хорошие данные по экономике, говорящие о том что она хорошо себя чувствует и типа есть шанс избежать жесткой рецессии. А именно неожиданно восстанавливается активность в сфере услуг и вышли ультракрутые данные по почти 3х кратному росту количество рабочих мест относительно ожиданий. Это нехилый позитив, однако индексы на этом решили припасть потому что врубается уже классическая страшилка, что раз экономика в целом и рынок труда в частности впоряде, а вопрос с инфляцией далек от завершения, то ФРС будет дальше ставку поднимать и долгожданный разворот в этой тенденции откладывается.

Вместе с этим хайповые компании, которые даже если отчитались хорошо и подросли, признаются, что ожидают проблем в этом году. А если отчеты плохие, то падают акции прям будь здоров. В сухом остатке индексы в пятницу припали это не страшно, но за неделю снова показали рост уже продолжительный это хорошо (NASDAQ вон растет 5ю неделю к ряду). Американские индексы могут даже еще просесть, потому что после продолжительного роста можно еще подостыть и фиксануть прибыль. Главное, что если SnP после всех коррекций в ближайшее время сможет уверенно задержаться выше 4000 пунктов, а NASDAQ выше 12 000 пунктов, вот это будет неплохим подтверждением того, что народ больше не боится и настроен на среднесрочный рост. По тем же причинам таким акциям как AMZN и GOOG не смотря на коррекцию было бы очень обнадеживающе удержаться выше важного уровня в $100 за акцию, однако сами компании и аналитики пророчат им непростой год и возможно новые сокращения. Крупнейшие техи типа AAPL, GOOG и AMZN по мнению аналитиков пострадали из-за снижения спроса на фоне замедления экономики. Подобное давление может продолжится в этому году. Amazon вообще свалил все на гигантский лось, который они словили, вложившись в плачевный RIVN, если б не убыток от в $12 ярдов, все было бы круто. Но честно говоря, звучит как отмаза.

( Читать дальше )

Анализируя графики различных компаний я много размышлял и воображал, что как бы хорошо можно было бы разбогатеть купив акции apple в 2000 году и продать сейчас с прибылью в 30000 %. Среди российских акции есть такая же доходность в десятки тысяч процентов, если бы можно было купить акции в начале существования российской биржы, но это исключение из правил и такого уже никогда не будет. В общем подумав и проанализировав успех американских компаний пришёл к выводу, что такой взлёт обеспечен изготовлением какого нибудь революционного товара или революционный бизнес модели. Apple например смартфоны и планшеты и так далее.Но как можно купить акции какой то неизвестной компании, когда её акции стоять копейки? С чего там начинал Стив Джобс? С офиса, который находится в сарае? Вот думаю как бы не упустить этот шанс, если он будет ещё. Допустим через пару лет появится компания, которая ещё через пару лет изобретён машины, которые могут летать. Или компания, которая сможет лечить рак, СПИД и так далее. Или компания, которая изобретён технологию конвейерного и дешёвого способа перерабатыватьть соленую морскую воду в пресную. Наверное такие компании взлетит именно на 30 тысяч процентов или больше. Сейчас на российском рынке в основном сырьевые компании, у которых будущего в долгосрочной перспективе нет. Запасы алмазов рано или поздно закончатся, нефти станет меньше, газ больше никому станет не нужным и так далее. Вижу только компанию позитив, которая имеет хоть какие то шансы стать такой же прибыльной компанией как Apple… Просто смотря графики акции думал, а что если график компании позитив сейчас это всего лишь начало очень сильного роста и что цена будет расти почти каждый год как это было у компании aaple? Тут дело даже не в позитиве. Просто хочу не профукать такой же аномально сильный рост какой был у очень успешных американских компании

Хедлайны с мировых источников на 03.02.2023:

• Снижение продаж Apple* привело к первому с 2016 г. отчету хуже ожиданий по прибыли (* AAPL -3.3% после отчета).
• Apple и другие тех. гиганты США находятся под давлением на фоне снижения спроса.
• ФРС и ЕЦБ расходятся во мнениях — Пауэлл заявляет о приближении пика ставки, в то время как Лагард закладывает повышение еще на 0.50% на следующем заседании.
• В важный праздничный квартал Apple с трудом справлялась со спросом на модели iPhone 14 Pro на фоне проблем с производством в Китае. Однако компании удалось привести в порядок цепочку поставок и увеличить производство, а Китай ослабил ограничения и теперь ожидается, что предложение iPhone будет восстановлено в текущем квартале.

• Bernstein: Настроения в отношении Google столь же негативны, как и раньше, хотя мы считаем, что большинство новых опасений преувеличены.

• Apple, Alphabet и Amazon пострадали из-за снижения спроса на фоне замедления экономики.
• Amazon сообщила о наименее прибыльном праздничном квартале с 2014 года, что привело к самым большим годовым убыткам за всю историю гиганта: $-2.7 млрд.
• В 2022 г. Amazon понесла убытки в размере $12.7 млрд. от инвестиций в акции Rivian, без их учета Amazon была бы прибыльной в этом году.
• Состояние Цукерберга увеличилось на $12.5 млрд. за один день благодаря росту акций Meta* (* запрещена в РФ).
• Ежедневные продажи валюты по бюджетному правилу с 7 февраля вырастут в 2.8 раза — до 8.9 млрд рублей, в сумме за месяц — 160.2 млрд.

( Читать дальше )

Apple Inc.
15,908,118,000 shares of common stock were issued and outstanding as of October 14, 2022.
www.sec.gov/ix?doc=/Archives/edgar/data/320193/000032019322000108/aapl-20220924.htm
Капитализация на 02.02.2023г: $2,399.26 трлн

Общий долг FY – 26.09.2020г: $258,549 млрд
Общий долг FY – 25.09.2021г: $287,912 млрд
Общий долг FY – 24.09.2022г: $302,083 млрд
Общий долг 1 кв – 31.12.2022г: $290,020 млрд

Выручка FY – 26.09.2020г: $274,515 млрд
Выручка 1 кв – 26.12.2020г: $111,439 млрд
Выручка FY – 25.09.2021г: $365,817 млрд
Выручка 1 кв – 25.12.2021г: $123,945 млрд
Выручка FY – 24.09.2022г: $394,328 млрд
Выручка 1 кв – 31.12.2022г: $117,154 млрд

Прибыль 1 кв – 29.12.2018г: $19,965 млрд
Прибыль FY – 28.09.2019г: $55,256 млрд
Прибыль 1 кв – 28.12.2019г: $22,236 млрд
Прибыль FY – 26.09.2020г: $57,411 млрд
Прибыль 1 кв – 26.12.2020г: $28,775 млрд
Прибыль FY – 25.09.2021г: $94,680 млрд
Прибыль 1 кв – 25.12.2021г: $34,630 млрд
Прибыль 6 мес — 26.03.2022г: $59,640 млрд

( Читать дальше )

Доброе утро! Сегодня мы ожидаем следующие экономические события:

•   16:00 Международные резервы Центрального банка (USD)
•   16:15 ЕЦБ огласит решение по кредитной ставке

( Читать дальше )

Всем вторник! Выпуск 243

Фондовый индексы Америки продемонстрировали вчера снижение, но до этого практически без остановки росли. Поэтому снижение нестрашное, а скорей всего просто фиксирование прибыли ибо понедельник был реально пуст и на экономические данные, и на отчетности, которые начнутся уже сегодня, а завтра закончится 2х дневное заседание ФРС и будет объявленная новая ставка, которая пока ожидается выше на ¼ п.п. Естественно максимальное внимание будет приковано к конференции ПАулла после ставки, из которой все будут пытаться понять: финальное ли это повышение и долго ли еще процентная ставка будет находиться на болезненном для экономики высоком уровне. А пока котировки снижаются как всегда во главе с техами, но и это нестранно потому что они сильней всех выперли за последнее время особенно громкие крупные имена.

Трейдеры опционов на TSLA настроены еще оптимистичней чем МАСК, самая популярная ставка у них рост акции в этом году более чем в 5 раз. Вообще как подсчитали в WSJ опционы на TSLA торгуются чаще, чем акции любой другой компании. Большинство опционщиков в этой бумаге считают, что TSLA будет дороже AAPL в этом году, чтоб такого достичь акции нужно вырасти более чем на 320% или чуть выше $700. Так же на этой наделе отчитывается еще много гигантов  и хайповых имен, поэтому во 2й половине после ставки ФРС должно быть жарковато и если рост продолжится, возможно худшее реально позади. BFZD корректируется вместе с рынком и вчера потерял 30%, но до этого за 2 дня вырос в 4,5 раза. На этом фоне многие аналитики говорят, что ChatGPT достаточно хорош, что бы быть драйвером для роста многих компаний и секторов, некоторые даже сравнивают эту нейросеть с влиянием интернета на рынки во второй половине 90х.

( Читать дальше )

Фондовый рынок имеет сезонные тенденции — иногда бычьи, иногда медвежьи. По мере того, как год движется к концу, понимание, «когда держать, а когда сбрасывать», может оказаться полезным. В новом видео инструктор Trader's Classroom — Роберт Келли проведет вас через графики S&P 500, VIX, VXX, AAPL, EUR/USD, а так же многих других, чтобы показать, как заставить сезонность работать на вас.

Автор: Роберт Келли

Сезонные графики для каждого инструмента доступны на TradeNavigator и на различных других платформах построения графиков.



( Читать дальше )

По стохастику мы уже перегреты, вопрос лишь в стате и отчетах.

Два сценария указаны на графике, нужно ждать статистику и отчеты.

Всем пятница! Выпуск 240

Уолл стрит на вчерашних торгах продолжил дружно снижаться, но темп снижения замедлился в 2 раза и это можно считать хорошим знаком, потому что плохие новости продолжают поступать, а рынок на них реагирует достаточно сдержанно потому что большая часть из них уже заложена в цене, а поэтому текущее снижение пока выглядит как фиксация прибыли от недавнего роста. Другое дело, что пока ФРС – один из главных виновников происходящего на американском рынке акций, продолжает лютовать и намекать на то что итоговая ставка должна оказаться выше 5% (сейчас она 4,5%), в то время когда весь рынок пока прайсит итоговую ставку ниже 5% и очень надеется, что разворот в политике произойдет вот уже сейчас, а представители ЦБ пока стоят на том что это произойдет не раньше лета. Поэтому глобально картина пока не поменялась, индексы оттолкнулись от нисходящего тренда и продолжили движение вниз. Индекс страха VIX пока пытается задержаться выше 20 пунктов.

Кстати стратегия которая, работала весь 2022 год по этому индикатору, нужно было продавать рискованные активы типа американских акций когда VIX опускался ниже 20 и начинать их обратно покупать когда поднимался выше 30 пунктов. В этому году диапазон может чутка сместиться, но в целом поэтому индексу удобно мерить температуру у американского рынка.

( Читать дальше )